Recomendaciones de acciones financieras | Cómo los pequeños inversores pueden invertir 10,000 yuanes, obtener ingresos estables y aprovechar oportunidades de rebote

¿Por qué se recomienda ahora invertir en acciones financieras?

El mercado de Taiwán fluctúa en torno a los 28,000 puntos en niveles altos, aunque las acciones tecnológicas, impulsadas por la ola de IA, muestran un crecimiento agresivo, en silencio ha surgido un fenómeno de rotación de fondos: muchos inversores están comenzando a cambiar su atención de las acciones tecnológicas en niveles altos hacia las acciones financieras.

Detrás de este cambio hay una lógica clara. Un depósito a plazo de un año solo ofrece un 2% de rendimiento, mientras que invertir en acciones financieras puede proporcionar una rentabilidad en efectivo estable del 5-7%, además de la posibilidad de beneficiarse de una recuperación en el precio de las acciones, la diferencia entre ambas opciones es evidente.

Tres razones principales para recomendar acciones financieras:

Valoración relativamente razonable

El auge actual del mercado global está liderado por acciones electrónicas y la cadena de suministro de IA, pero tras la subida, el PER de las acciones tecnológicas ya supera las 30 veces. En comparación, las acciones de grandes bancos suelen tener un PER en torno a 10-12 veces, una diferencia cercana a 3 veces. En un entorno de aterrizaje suave de la economía, el capital tiende a favorecer las acciones de valor con valoraciones razonables y beneficios estables.

El entorno de tasas de interés no es solo presión para el sector financiero

Aunque la Reserva Federal está en un ciclo de reducción de tasas, lo que desafía los ingresos por intereses netos, en Taiwán, las instituciones financieras han obtenido en los primeros 11 meses de este año más de 5600 millones de dólares, alcanzando un récord histórico. Mirando hacia el futuro, incluso si en 2026 las tasas permanecen bajas, mientras la economía no tenga un aterrizaje duro, la capacidad de distribución de dividendos de las instituciones financieras probablemente será aún mayor que este año, dejando espacio para una recuperación en el precio de las acciones.

El mercado está en proceso de rotación de fondos

El capital se está moviendo de acciones electrónicas a sectores defensivos, como Fubon Financial, Cathay Financial, entre otros, que han mostrado un buen rendimiento recientemente. Si en el próximo año las ganancias y los dividendos se mantienen sólidos, las acciones financieras deberían tener un buen desempeño. Incluso en una ligera recesión, las instituciones con buena calidad de préstamos y alta ratio de capitalización tienden a experimentar las menores caídas.

El mercado bajista de 2022 es un ejemplo perfecto: el índice ponderado cayó más del 20%, pero el índice financiero cayó menos del 15%. Cuando las acciones tecnológicas retroceden un 10%, las acciones financieras suelen fluctuar solo entre un 3-5%, lo que reduce mucho la carga psicológica. Esta característica de “puede atacar si se avanza, puede defender si se retrocede” es especialmente valiosa en estos niveles de alta volatilidad.

Clasificación y características de las acciones financieras recomendadas

Actualmente, en Taiwán hay aproximadamente 49 acciones del sector financiero, que se pueden dividir en cinco categorías principales:

Acciones de conglomerados financieros son las más observadas. Debido a su modelo de negocio diversificado, incluyen bancos, aseguradoras, corredoras de bolsa, fondos de inversión, consultoras, etc., ofreciendo servicios más completos, con mayor escala de activos y estructura accionarial estable, ideales para inversores principiantes.

Acciones bancarias se centran en el sector bancario en sí (como Chang Hwa Bank, Taichung Bank), dedicadas principalmente a depósitos y préstamos. Comparadas con aseguradoras y corredoras, su gestión es más estable, aunque con menor potencial de crecimiento.

Acciones de aseguradoras generan la mayor parte de sus ingresos a partir de primas y beneficios de inversión, con mayor volatilidad, recomendables en periodos de cambio en las tasas de interés o cuando las primas crecen.

Acciones de corredoras de bolsa dependen principalmente de los comisiones por transacciones en bolsa, altamente relacionadas con la actividad del mercado. Cuando el mercado está activo, los márgenes de las corredoras aumentan notablemente.

Acciones fintech se enfocan en pagos digitales y aplicaciones innovadoras.

Los inversores principiantes suelen comenzar con acciones de conglomerados financieros, ya que su negocio es diversificado, dispersa riesgos y ofrece dividendos estables (la mayoría por encima del 5%), siendo Cathay Financial, Fubon Financial y CTBC Financial las más populares. Las acciones bancarias puras son adecuadas para quienes buscan mantener una inversión estable. Si el capital es limitado, se puede considerar comenzar con ETFs financieros (como 0055 Yuanta Financial), que tienen un umbral bajo y permiten diversificación de riesgos.

Lista concreta de acciones financieras recomendadas

Recomendaciones de acciones financieras en Taiwán

Según los datos más recientes de diciembre de 2025, cuatro conglomerados financieros y una acción bancaria destacan por sus características:

Fubon Financial (2881)

Desde 65 yuanes a principios de año hasta 85 yuanes a finales, con una subida superior al 30%. Su filial de seguros contribuye de manera estable, y su gestión patrimonial y banca digital crecen rápidamente. Se estima un EPS de 4.5-5 yuanes en 2025, con un PER de aproximadamente 12 veces. Invierte activamente en eventos deportivos y marketing de marca, con potencial a largo plazo en valor de marca. El riesgo radica en que si su expansión internacional enfrenta turbulencias geopolíticas, podría afectar sus beneficios.

Cathay Financial (2882)

Desde 50 yuanes a principios de año hasta 68 yuanes a finales, con un aumento superior al 36%. La expansión en seguros en el sudeste asiático crece notablemente, y los ingresos por gestión patrimonial aumentan un 15% anual. Se estima un EPS de 4 yuanes, con un PER de 11 veces. Si en 2026 las tasas de interés permanecen estables, se espera que los beneficios del sector asegurador aumenten nuevamente. Hay que tener en cuenta que las acciones de seguros son sensibles a las tasas de interés.

CTBC Financial (2891)

Desde 28 yuanes a principios de año hasta 36 yuanes a finales, con un crecimiento del 28%. Lidera en transformación digital, con un crecimiento del 20% en usuarios de banca móvil en 2025. EPS estimado de 2.8 yuanes, PER de 13 veces, con buen potencial de crecimiento. Tiene menor exposición al mercado chino en comparación con otros conglomerados, pero aún con potencial. El riesgo principal es la incertidumbre en las políticas en China.

E.SUN Financial (2884)

Desde 25 yuanes a principios de año hasta 32 yuanes a finales, con un aumento del 28%. Enfocada en préstamos a pymes y banca minorista, con un crecimiento del 10% en ingresos netos por intereses en 2025. EPS estimado de 2.5 yuanes, PER de 12 veces, con estilo de gestión conservador que atrae a inversores prudentes. La concentración en Taiwán representa un riesgo principal.

Chang Hwa Bank (2801)

Desde 16 yuanes a principios de año hasta 20 yuanes a finales, con un crecimiento del 25%. Banco puro, con alta capitalización y calidad de préstamos estable. Se estima un EPS de 1.5 yuanes en 2025, con un PER de 10 veces, siendo una de las opciones con menor valoración. La principal desventaja es su negocio relativamente simple.

Recomendaciones de acciones financieras en EE. UU.

JPMorgan Chase (JPM)

El banco más grande de EE. UU., con negocios en banca minorista, banca de inversión, gestión patrimonial y tarjetas de crédito. Subió entre un 30-35% en 2025. Con más de 300,000 empleados y una valoración superior a 8000 mil millones de dólares, lidera en banca de inversión, con recuperación en fusiones y adquisiciones, y una expectativa de ingresos por intereses de 95 mil millones de dólares, destacando en transformación digital.

Bank of America (BAC)

Segunda mayor banca en EE. UU., especializada en banca minorista — apertura de cuentas, hipotecas, tarjetas de crédito, gestión patrimonial. Con más de 68 millones de clientes y la mayor cantidad de depósitos en EE. UU. Subió más del 35% en 2025. Su posición como líder en depósitos minoristas y crecimiento en gestión patrimonial, junto con recompras de acciones y políticas de alto dividendo, atraen a inversores a largo plazo.

Goldman Sachs (GS)

El banco de inversión más famoso de Wall Street, con clientes corporativos e institucionales. Subió entre un 25-30% en 2025. La recuperación en fusiones, IPOs y un fuerte negocio de trading hacen que tenga un gran potencial, aunque con mayor volatilidad. Se recomienda no invertir más del 20% en la cartera.

American Express (AXP)

Empresa global de tarjetas de crédito, dirigida a clientes premium, cuyos ingresos provienen principalmente de comisiones, no de intereses. Subió entre un 20-25% en 2025. Sus clientes tienen alto poder de consumo, y la economía estable hace que su volatilidad sea menor que la de los bancos tradicionales.

Berkshire Hathaway (BRK.B)

La compañía de inversión más conocida del mundo, dirigida por Warren Buffett. Posee numerosas empresas en seguros (GEICO), ferrocarriles, energía, manufactura, además de grandes participaciones en Apple, American Express, entre otras. Subió entre un 25-30% en 2025. Considerada la “acción defensiva más estable de EE. UU.”, invierte continuamente en empresas de calidad con los beneficios de seguros, logrando un efecto de interés compuesto a largo plazo muy evidente.

¿Cómo distribuir 1 millón de yuanes en acciones financieras?

Para pequeños inversores, se puede seguir estos tres pasos:

Elegir método de entrada

Si el capital es limitado, comenzar con ETFs financieros es lo más conveniente. 0055 Yuanta Financial tiene un umbral bajo, ayuda a diversificar riesgos y paga dividendos periódicamente. Para quienes prefieren seleccionar acciones individualmente, se recomienda empezar con acciones de conglomerados financieros, que son más seguras y con dividendos estables.

Momento de entrada en fases

No apostar todo de una vez. Lo ideal es entrar cuando el mercado esté en niveles altos y las acciones electrónicas retroceden, ya que en ese momento el capital puede rotar hacia acciones financieras. También se puede comprar en fases cuando el rendimiento por dividendo de las acciones supere el 6-7%.

Estrategia de inversión a largo plazo

Comprar y mantener para recibir dividendos pasivos cada año. Establecer un precio objetivo, pero con flexibilidad: si el precio sube y la empresa mejora sus beneficios, ajustar al alza el objetivo. Como dijo Buffett, “el tiempo es amigo de las buenas empresas”, y en sectores maduros como el financiero, cuanto más largo sea el plazo, mayor será la ventaja.

Cuando el precio objetivo psicológico o el rendimiento por dividendos caigan por debajo del 4%, considerar reducir o vender completamente, y pasar a otra acción subvalorada.

Riesgos de invertir en acciones financieras

Invertir en acciones financieras no está exento de riesgos, y hay que tener en cuenta estos desafíos:

Riesgo de mercado

Las acciones financieras son muy sensibles a la volatilidad del mercado. En una recesión, el fondo del mercado suele ser difícil de predecir, y las acciones financieras suelen caer más profundamente. En eventos de “cisnes negros”, el impacto en el sector financiero suele ser mayor. Por ejemplo, en la crisis de las acciones chinas en 2015, el índice Taiwán 50 cayó un 24.15%, mientras que el ETF Yuanta MSCI Financial cayó un 36.34%.

Riesgo de tasas de interés

El aumento de tasas favorece a los bancos (ampliación del diferencial de intereses), pero la bajada de tasas lo perjudica. Las acciones financieras son muy sensibles a los cambios en las tasas, y es difícil predecir con precisión su dirección.

Riesgo de incumplimiento de préstamos

El sector financiero puede enfrentarse a riesgos de morosidad y préstamos incobrables. Si las empresas no pueden pagar sus deudas, los bancos asumen pérdidas por incumplimiento. Este riesgo se acentúa en crisis financieras. Tras la guerra entre Rusia y Ucrania en 2022, Sberbank en Rusia sufrió una corrida bancaria, con una caída del 50% en días, y en bolsas extranjeras llegó a cotizar a 0.01 dólares, incluso deteniendo operaciones.

Estos riesgos nos recuerdan que, aunque las acciones financieras parecen estables y con poca volatilidad, aún existen riesgos sistémicos. En la última década, el rendimiento de las acciones financieras en Taiwán y EE. UU. no ha superado al mercado general.

Estrategia de trading de swing

Las acciones financieras son “acciones cíclicas”, con ciclos muy marcados, por lo que son más adecuadas para trading de swing que para mantener a largo plazo.

El trading de swing aprovecha análisis técnico en mercados alcistas y bajistas, permitiendo entradas y salidas flexibles. Los indicadores comunes incluyen medias móviles, niveles de soporte y resistencia, RSI, etc.

Proceso simple: abrir cuenta de trading → ingresar fondos (el umbral suele ser bajo, como 50 USD) → usar análisis técnico para identificar puntos de compra y venta en acciones financieras.

Valor de inversión a largo plazo en acciones financieras

Pilar importante en mercados maduros

Las acciones financieras representan un 13.12% en el índice S&P 500. Aunque son conocidas por su carácter conservador y menor potencial explosivo comparado con tecnología, su baja volatilidad, altos dividendos y gestión estable permiten superar al mercado a largo plazo.

Tres ventajas clave

Primero, rendimiento estable a largo plazo: en los últimos 30 años, los beneficios del sector financiero han crecido más rápido que la economía en general, sustentando dividendos superiores a la media para los accionistas.

Segundo, respaldo gubernamental: el sector financiero está estrechamente ligado a la salud económica global, y los gobiernos no permitirán fácilmente la quiebra de los grandes bancos. La política de rescate tras la crisis de 2008 es prueba de ello, lo que reduce el riesgo en las acciones financieras en comparación con otros sectores, y en recesiones reciben apoyo especial.

Tercero, carácter defensivo: los negocios de bancos y aseguradoras están muy ligados a la economía en general, y su volatilidad suele ser menor que la de tecnología.

Perspectivas futuras

Si EE. UU. evita una recesión, muchos bancos tendrán un buen futuro. Tasas más altas ampliarán el diferencial de intereses netos, impulsando beneficios más sólidos. Aunque cambios rápidos en tasas puedan causar confusión a corto plazo, los activos y pasivos de los bancos se ajustarán con el tiempo, preparando el camino para beneficios fuertes en el futuro.

Los inversores en Taiwán que apuesten por acciones financieras en EE. UU. encuentran valor en valoración, dividendos estables y potencial de crecimiento, factores positivos.

Recomendaciones finales

Las acciones financieras son adecuadas para inversores que buscan flujo de caja estable, pero no deben considerarse un sustituto perfecto de depósitos a plazo. Ofrecen mayores rendimientos que los depósitos bancarios, pero también conllevan volatilidad y riesgos.

Una buena asignación de cartera, diversificación y revisión periódica son principios clave en la inversión en acciones financieras. Elegir activos con altos dividendos (más del 5%), PER bajos (Taiwán 10-15 veces, EE. UU. 15-20 veces) y beneficios estables permitirá, en mercados volátiles, obtener ingresos constantes y aprovechar recuperaciones en el precio.