Akhir-akhir ini saya sering mengamati fluktuasi pasar dan jujur saja, jika Anda belum memikirkan posisi defensif saat ini, mungkin Anda perlu mempertimbangkan kembali pendekatan Anda. Volatilitas yang kita lihat tahun ini cukup liar—ketegangan Iran, kekhawatiran tarif, ketakutan gangguan AI—ini banyak sekali. VIX naik lebih dari 50% sejak Januari saja.

Jadi begini tentang ETF defensif yang menarik perhatian saya: mereka tidak keren, mereka tidak akan membuat Anda kaya dalam semalam, tetapi mereka benar-benar melakukan sesuatu yang berguna saat semuanya sedang dihantam. Jika Anda membangun portofolio yang seharusnya bertahan hingga 2026 dan seterusnya, ini layak dipertimbangkan serius.

Saya sedang melihat dua yang menonjol. ETF High Dividend Yield Vanguard menarik karena memegang 562 saham—kebanyakan perusahaan mapan dan dewasa yang benar-benar menghasilkan arus kas nyata. Anda mendapatkan nama seperti Broadcom, JPMorgan Chase, ExxonMobil sebagai kepemilikan utama. Rasio biaya hampir tidak ada di 0,04%, yang sangat besar jika Anda berpikir jangka panjang. Imbal hasil dividen sekitar 1,7%, jadi Anda dibayar untuk menunggu sementara pasar melakukan bagiannya. Saham dengan hasil tinggi cenderung kurang volatil selama penurunan karena mereka adalah bisnis yang stabil, bukan permainan spekulatif.

Lalu ada iShares MSCI USA Minimum Volatility Factor ETF—USMV jika Anda ingin kode sahamnya. Yang ini mengambil pendekatan berbeda. Alih-alih mengejar dividen, ini secara harfiah dirancang untuk meminimalkan volatilitas di seluruh portofolio. Memegang 170 saham dan Anda akan melihat nama yang serupa seperti ExxonMobil, Duke Energy, Johnson & Johnson dalam campuran. Rasio biaya 0,15%, tetap sangat wajar untuk apa yang Anda dapatkan. Inilah metrik kunci: memiliki beta 3 tahun sebesar 0,59, yang berarti bergerak sekitar 40% lebih sedikit daripada S&P 500. Itu tidak sepele saat Anda mencoba tidur nyenyak di tengah kekacauan pasar.

Kasus untuk ETF defensif menjadi cukup jelas ketika Anda memikirkan konstruksi portofolio. Anda tidak berusaha mengalahkan pasar—Anda berusaha melestarikan modal dan tetap berinvestasi melalui masa-masa sulit. Keduanya cocok dengan mandat tersebut dengan baik.

Jelas, keduanya tidak akan memberikan hasil yang mengubah hidup dalam pasar bullish. Tapi itu intinya. Ini adalah penstabil. Jika Anda ingin menambahkan bobot ke kepemilikan Anda tanpa menjadi terlalu konservatif, mereka layak dipertimbangkan lebih dekat saat ini.