Belakangan ini lagi membahas tentang pengisian harga oracle, semakin dilihat semakin seperti tentakel octopus: kamu pikir itu sedang "melihat pasar secara real-time", padahal kadang-kadang lambat setengah langkah. Karena adanya delay, posisi di sana bergetar, kamu lihat baik-baik saja, tetapi garis likuidasi sudah terlebih dulu diinjak oleh harga di tempat lain... Terutama saat volatilitas besar, yang paling menyebalkan adalah kamu sama sekali tidak sempat menambah margin secara manual, begitu halaman di-refresh sudah "settle". Singkatnya bukan karena kamu salah menilai, tetapi ritme pengisian harga dan likuidasi tidak sinkron.

Ngomong-ngomong, akhir-akhir ini di beberapa daerah ada perubahan dalam kebijakan kena pajak dan regulasi, ekspektasi masuk dan keluar dana juga menjadi lebih ketat, semua orang jadi lebih mudah membuka leverage secara agresif… lalu jadi lebih takut dengan likuidasi yang "lambat satu langkah" ini.

Langkah yang sekarang saya bersedia lakukan adalah: lebih suka sedikit kehilangan keuntungan, menjaga posisi dengan buffer likuidasi yang lebih luas, ditambah memantau frekuensi pembaruan oracle secara khusus (memang merepotkan sedikit), setidaknya lebih baik daripada mengumpat setelah kejadian.