S&P 500、経済指標を消化しつつ新高値に上昇

米国株式市場は水曜日に控えめな動きとなり、主要指数は最近の上昇にもかかわらず乖離した勢いを示しました。S&P 500は13.31ポイント、0.2％上昇し、6,958.13で取引を終え、日中の新記録を更新しました。ナスダックは市場全体を上回り、131.98ポイント、0.6％上昇して23,679.15となり、ダウは123.60ポイント、0.3％下落して49,338.48に下げ、早期のピークから後退しました。

経済データが市場の方向性を形成

市場参加者は、特に雇用統計とサービス活動に焦点を移しました。ADP雇用報告によると、民間部門の雇用増加は予測を下回り、12月には41,000件の雇用が増加した一方、予想は47,000件でした。11月の数字はマイナスに修正され、29,000件の減少となりました。11月の米国の求人件数も期待外れで、経済学者の予測よりも大きく落ち込みました。

サービス部門は異なる状況を示しました。ISMのサービス指数は、11月の52.6から12月に54.4に急上昇し、52.3への低下予測を覆しました。この数値は2024年10月以来最も強いものであり、国内のサービス志向経済の堅調な拡大を示しています。

セクターのパフォーマンスの乖離

市場内部では、選択的な強さが明らかになりました。製薬株は際立ったパフォーマーとして浮上し、NYSE Arca製薬指数は1.9％の上昇で日中の最高値を記録しました。ソフトウェア株も買いが入り、ダウ・ジョーンズ米国ソフトウェア指数は1.8％上昇しました。バイオテクノロジー株も上昇に加わり、貴金属は逆風に直面し、金セクターは1.6％下落しました。

金融サービス、コンピュータハードウェア、公益事業セクターは苦戦し、他の部分の強さを相殺しました。

グローバル市場はまちまちの動き

アジア市場は分かれた動きを見せました。日本の日経225は1.1％下落し、上海総合指数は0.1％上昇、韓国のコスピは0.6％上昇しました。欧州市場も異なる動きを見せ、FTSE 100は0.6％下落しましたが、DAXは0.9％上昇し、CAC 40は0.2％上昇しました。

債券市場の反応

投資家は雇用の弱さを評価し、国債利回りは低下しました。10年物国債利回りは3.5ベーシスポイント低下し、4.144％となり、労働市場の弱さに反応した金利と債券価格の逆相関を反映しています。

今後の見通しとして、金曜日の公式雇用報告は重要な意味を持ち、コンセンサス予測では12月に60,000件の雇用が増加し、失業率は4.5％に引き締まる見込みです。