工場訪問とTeslaの最新自動運転システムのハンズオン評価を75分間集中的に行った後、Piper SandlerのアナリストはTSLAの$500 目標株価を再確認しました。調査チームはTeslaのFremont施設を見学し、自動運転のブレークスルー、社内チップ開発、ロボタクシー展開戦略について直接経営陣と意見交換を行いました。## 一次観察からFSD v14の成熟度を示す兆候デモンストレーションはアナリストチームに強い印象を与え、特にロボタクシーの試乗中の認識精度と障害物管理に関して高く評価されました。都市ナビゲーションを含むさまざまな運転シナリオでの乗り心地は、以前のバージョンと比べて顕著に洗練されていることが示されました。## 解決の兆しを見せる重要な技術的課題TeslaはFSD v14.2をEarly Access Programにリリースし、以前のバージョンでの主要な摩擦要因の一つに対処しました。ブレーキの突き刺し問題は、交差点や四方停止で特に顕著に現れ、交差交通が近づくと車両がためらうタイミングに苦労していました。早期テスターは、v14.2がこの課題に大幅に対処していると報告し、あるドライバーは62分間のセッションを問題のあるブレーキ挙動なしで完了しました。さらに、v14.2のドライバーモニタリングシステムは制限が緩和されているようで、Elon Muskの今後数ヶ月で自動運転中のテキスト送信機能を許可するという意向と一致しています。Muskは、v14.3が「パズルの最後の大きなピース」を提供すると示唆しましたが、具体的なリリース時期は明らかにしませんでした。## アナリストの目標株価は複雑な状況を描くPiper Sandlerのターゲットはウォール街のさまざまな見解の範囲内にあります。Wedbushは自動運転の進展を理由に最も強気の$600を維持しています。TD Cowenは$509 ターゲットをBuyレーティングで支持し、FSDの開発速度とオースティンでのロボタクシーデモを強調しています。Stifelは最近、ロボタクシー計画の軌道とソフトウェアの迅速な反復に焦点を当てて、目標株価を$508 に引き上げました。慎重な立場のHSBCは$131 ターゲットでReduceレーティングを維持し、Teslaの現在の評価が自動運転の潜在能力ではなく、基本的な収益能力を反映しているかどうか疑問視しています。## 議論されているより広範な戦略的イニシアチブ工場訪問中、Piper SandlerのアナリストはTeslaの独自チップ開発、バッテリー貯蔵拡張、Optimusヒューマノイドロボットの開発についても調査しました。調査チームは、コスト構造の最適化と資本支出の規律が、今後の期間におけるマージン回復を達成するために重要になると強調しました。
Piper Sandlerは、FSD v14の能力に関する詳細な工場評価後、$500 Teslaの目標を支持します
工場訪問とTeslaの最新自動運転システムのハンズオン評価を75分間集中的に行った後、Piper SandlerのアナリストはTSLAの$500 目標株価を再確認しました。調査チームはTeslaのFremont施設を見学し、自動運転のブレークスルー、社内チップ開発、ロボタクシー展開戦略について直接経営陣と意見交換を行いました。
一次観察からFSD v14の成熟度を示す兆候
デモンストレーションはアナリストチームに強い印象を与え、特にロボタクシーの試乗中の認識精度と障害物管理に関して高く評価されました。都市ナビゲーションを含むさまざまな運転シナリオでの乗り心地は、以前のバージョンと比べて顕著に洗練されていることが示されました。
解決の兆しを見せる重要な技術的課題
TeslaはFSD v14.2をEarly Access Programにリリースし、以前のバージョンでの主要な摩擦要因の一つに対処しました。ブレーキの突き刺し問題は、交差点や四方停止で特に顕著に現れ、交差交通が近づくと車両がためらうタイミングに苦労していました。早期テスターは、v14.2がこの課題に大幅に対処していると報告し、あるドライバーは62分間のセッションを問題のあるブレーキ挙動なしで完了しました。
さらに、v14.2のドライバーモニタリングシステムは制限が緩和されているようで、Elon Muskの今後数ヶ月で自動運転中のテキスト送信機能を許可するという意向と一致しています。Muskは、v14.3が「パズルの最後の大きなピース」を提供すると示唆しましたが、具体的なリリース時期は明らかにしませんでした。
アナリストの目標株価は複雑な状況を描く
Piper Sandlerのターゲットはウォール街のさまざまな見解の範囲内にあります。Wedbushは自動運転の進展を理由に最も強気の$600を維持しています。TD Cowenは$509 ターゲットをBuyレーティングで支持し、FSDの開発速度とオースティンでのロボタクシーデモを強調しています。Stifelは最近、ロボタクシー計画の軌道とソフトウェアの迅速な反復に焦点を当てて、目標株価を$508 に引き上げました。
慎重な立場のHSBCは$131 ターゲットでReduceレーティングを維持し、Teslaの現在の評価が自動運転の潜在能力ではなく、基本的な収益能力を反映しているかどうか疑問視しています。
議論されているより広範な戦略的イニシアチブ
工場訪問中、Piper SandlerのアナリストはTeslaの独自チップ開発、バッテリー貯蔵拡張、Optimusヒューマノイドロボットの開発についても調査しました。調査チームは、コスト構造の最適化と資本支出の規律が、今後の期間におけるマージン回復を達成するために重要になると強調しました。