La FIU( del sector financiero de la India ha lanzado recientemente un conjunto de nuevas normas de regulación de criptomonedas, con un alcance bastante estricto. En pocas palabras, las plataformas de intercambio ahora deben implementar autenticación multifactor en el registro de usuarios: verificación de selfies en tiempo real, comprobación de ubicación, vinculación de cuentas bancarias, sin omitir ninguno. Parece que buscan construir un ecosistema de comercio más seguro y transparente.

Lo más interesante es esta tecnología de verificación mediante selfie. El sistema utiliza visión por computadora para rastrear el movimiento ocular y pequeños movimientos de la cabeza, con el fin de determinar si la persona es real. En otras palabras, para prevenir falsificaciones profundas por IA. Según datos de prueba de la FIU, este mecanismo puede bloquear el 99.7% de los ataques con imágenes sintéticas. ¿Quieres hacer trampa? Ni siquiera lo intentes.

Además de la verificación de identidad, las plataformas también deben recopilar huellas digitales digitales como direcciones IP y datos del dispositivo, y cruzarlos con la base de datos de identificación del gobierno. La vinculación de cuentas bancarias sirve para rastrear el flujo de fondos. La autoridad fiscal de la India reveló una cifra: aproximadamente 1,2 mil millones de dólares en impuestos sobre criptomonedas se pierden cada año, y esta nueva regulación debería mejorar ese problema.

En cuanto a la tasa impositiva, un 30% de tasa fija se aplica a las ganancias por transacciones de criptomonedas. Según la sección 115BBH de la Ley del Impuesto sobre la Renta de la India, este porcentaje no permite deducciones de gastos. A primera vista, parece alto, pero los expertos fiscales consideran que este diseño equilibra los ingresos fiscales y los incentivos para la industria: puede recaudar dinero sin aplastar completamente al sector.

¿Y qué tal los resultados? Los datos hablan por sí mismos: el volumen de transacciones diarias en los exchanges ha caído aproximadamente un 40%, pero la retención de usuarios en plataformas que cumplen con las normas ha aumentado. Esto indica que el mercado se está ajustando, pero no colapsando. La autoridad reguladora también planea establecer un mecanismo de sandbox para evaluar el efecto de las políticas, y podría lanzar una versión revisada del marco en el tercer trimestre de 2026.

Este enfoque también puede ser una buena referencia para otros países en desarrollo.