Нам потрібно поговорити про ваші витрати на пенсію

Я багато спілкуюся з пенсіонерами щодо їхніх планів витрат. Багато з них із гордістю кажуть, що витрачають набагато менше за початкову суму зняття 3%-4%, яка часто згадується в контексті безпечних темпів витрат. Вони кажуть, що вони хороші заощаджувачі, економні, їм не потрібно більше. Недостатні витрати здається, є частиною їхньої ідентичності.

Це все похвальні риси. Але вони змушують мене задуматися про взаємозв’язок між недопостачанням і потенційною залишковою сумою наприкінці життя. Той факт, що недопостачання зазвичай веде до великих залишків, кидається в очі, коли дивишся на наші дослідження доходів пенсіонерів.

Навіть пенсіонери, які витрачають у відповідності з нашим «базовим сценарієм», що в 2025 році означало початкове зняття 3,9% і коригування інфляцією щороку, зазвичай мають значні залишки після 30 років зняття. Наприклад, для тих, хто починає пенсію з 1 мільйона доларів, з початковим зняттям 39 000 доларів (3,9% від суми) і інфляційним коригуванням цієї суми протягом наступних 30 років, медіальний залишок становив приблизно 2 мільйони доларів для збалансованих портфелів і ще більше для портфелів з більшою часткою акцій.

Звісно, залишати значний залишок не є жахливим результатом. Ці кошти зазвичай успадковують діти, онуки, благодійні організації або інші близькі, які можуть використати їх з користю. Багато пенсіонерів цілком обґрунтовано хвилюються щодо великих довгострокових витрат на догляд у старості; для людей без страхування довгострокового догляду або спеціального фонду для цього, недопостачання може бути раціональним рішенням і, безумовно, забезпечує спокій.

Чому деякі працівники безпеки в аеропортах продовжують отримувати оплату під час урядової зупинки роботи

Як зазначає Майк Пайпер у своїй чудовій книзі «Більше ніж достатньо», краще раніше дарувати близьким менші подарунки, ніж залишати активи після смерті.

Середній вік успадкування грошей — 51 рік, і понад чверть тих, хто отримує спадщину, — старші за 61 рік. У цьому віці ці спадки цілком можуть бути використані для підвищення пенсійної безпеки спадкоємця.

Але до 50-60 років наш життєвий шлях часто вже чітко визначений. Медіанна сума спадщини у 69 000 доларів, згідно з опитуванням фінансових ресурсів споживачів 2022 року, — це лише крапля в морі того, що потрібно для фінансування пенсії. Тим часом, менший подарунок раніше — наприклад, на внесок у житло або допомогу з оплатою студентських кредитів — міг би зробити більший внесок у фінансову стабільність молодшого близького.

І без слів зрозуміло, що бачити, як ваші гроші використовуються з користю за життя, краще, ніж передавати їх після смерті. Це те, що зробили мої батьки у 1994 році, допомагаючи нам з початковим внеском. Цей ранній подарунок для мене і мого чоловіка означав набагато більше, ніж спадщина, яку ми отримали від них наприкінці їхнього життя, хоча вона була значно більшою сумою.

Я розумію, що перехід від заощаджень до витрат у пенсійному віці психологічно важкий. Для найкращих заощаджувачів економність є частиною їхньої ідентичності; дозволити собі «дозвіл на витрати» — це важка боротьба. А «правильна» ставка зняття — це далеко не встановлена наука, оскільки ви намагаєтеся визначити, скільки знімати за умов невизначеного ринкового середовища та невідомого терміну життя. Це нормально — хвилюватися, що грошей може не вистачити.

Чим більше я дізнаюся про витрати під час пенсії, тим більше переконуюся, що більшість людей мають прийняти гнучкі стратегії зняття, які коливаються залежно від балансу портфеля, щоб краще знімати більше коштів у власне життя, а не залишати великі залишки після смерті.

Більшість таких підходів передбачають зменшення витрат після втрат у портфелі та можливість «підвищень» після хороших років на ринку. Як зазначив мені фінансовий планувальник і дослідник Джонатан Гайтон, це рідкісна стратегія, яка одночасно має сенс з інвестиційної та фінансової точки зору і відповідає психологічним відчуттям.

Тому припинімо вихваляти недопостачання у пенсійному віці; залишати великі заповіти зазвичай не є найкращим результатом. Якщо вам не потрібні ці гроші — не потрібно їх витрачати. Але погляньте навколо: хтось у вашому житті, ймовірно, потребує їх більше. І зробити різницю для них менше, ніж ви думаєте.