Supply Demand é | Por que os traders precisam entender a força de compra e venda

Se alguma vez te questionaste sobre as razões pelas quais os preços das ações sobem ou descem, a resposta está na oferta e na procura, ou seja, supply demand — a força de compra e venda que se confronta no mercado. Quando compreendes bem este princípio, os investidores conseguem interpretar de forma mais clara as necessidades do mercado.

Compreender Supply e Demand desde o básico

O que é (Demand)

Procura refere-se ao desejo de comprar um produto a diferentes níveis de preço. Quando o preço diminui, os compradores querem comprar mais. Quando o preço aumenta, a procura diminui. Isto é conhecido como lei da procura — a relação inversa entre preço e quantidade.

As causas desta lei têm duas vertentes:

• Efeito de rendimento: Quando o preço de um produto baixa, o seu valor para o consumidor aumenta, permitindo comprar mais com o mesmo dinheiro.
• Efeito de substituição: Quando o preço de um produto diminui, ele torna-se mais barato em comparação com outros produtos, atraindo consumidores a trocarem por este.

Para além do preço, outros fatores que influenciam a procura incluem a renda dos consumidores, preferências, número de compradores e previsões de preços futuros.

O que é (Supply)

Oferta é a vontade de vender um produto a diferentes níveis de preço. Contrariamente à procura, quando o preço sobe, os vendedores querem vender mais, pois aumentam os lucros. Isto é conhecido como lei da oferta — uma relação direta entre preço e quantidade.

Fatores que afetam a oferta incluem custos de produção, tecnologia, número de concorrentes, previsões de preço e regulamentações.

Equilíbrio de preço ( - onde a oferta e a procura se encontram

O preço real de mercado não é definido por uma única das variáveis, mas ocorre no ponto onde oferta e procura se igualam. Este é o equilíbrio.

Neste ponto, o preço tende a estabilizar porque:

• Se o preço for demasiado alto: os vendedores querem vender mais, mas os compradores não querem comprar, levando a um excesso de oferta. O preço ajusta-se para baixo.
• Se o preço for demasiado baixo: os compradores competem entre si, mas os vendedores não querem vender, levando a uma escassez. O preço ajusta-se para cima.

Supply e Demand no mercado financeiro - Porque é que as ações sobem ou descem

No mercado de ações, os princípios de oferta e procura continuam a aplicar-se, embora de forma mais complexa:

) Fatores que impulsionam a procura de investimento ###Demand(

• Ambiente económico: Taxas de juro baixas significam que os juros bancários rendem pouco, levando os investidores a moverem o dinheiro para o mercado de ações.
• Liquidez do dinheiro: Quando há muita dinheiro no sistema financeiro, as pessoas tendem a investir mais.
• Confiança dos investidores: Boas notícias sobre empresas ou economia incentivam a compra de ações.

) Fatores que influenciam a oferta ###Supply(

• Aumento de capital por parte das empresas: Quando uma empresa emite novas ações, a oferta aumenta, podendo fazer o preço baixar.
• Recompra de ações: Quando uma empresa recompra as suas ações, a oferta diminui, podendo fazer o preço subir.
• Notícias e informações: Notícias negativas podem levar os acionistas a venderem, aumentando a oferta.

Como usar Supply e Demand para negociar ações

) 1. Análise fundamental ###Fundamental Analysis(

Quando o preço das ações cai, pode refletir uma grande quantidade de vendedores ou notícias negativas. Contudo, se essas notícias não refletem o valor real da empresa, podem representar uma oportunidade de compra.

Por outro lado, quando o preço sobe, é importante verificar se há notícias positivas reais ou se o preço foi inflacionado apenas para obter lucros.

) 2. Análise técnica ###Technical Analysis(

Os traders usam várias ferramentas para identificar oferta e procura:

Candlestick )Candle Stick(

• Verde = força de compra ganha, preço de fecho acima do de abertura
• Vermelho = força de venda ganha, preço de fecho abaixo do de abertura
• Doji = força de compra e venda equilibradas, sem direção definida

Tendências )Trend(

• Se o preço faz máximos mais altos continuamente = procura forte
• Se o preço faz mínimos mais baixos continuamente = oferta forte
• Se o preço oscila dentro de um intervalo = equilíbrio entre as forças

Suporte e resistência )Support & Resistance(

• Suporte = ponto onde há forte procura, o preço não deve cair muito abaixo
• Resistência = ponto onde há forte oferta, o preço não deve subir muito acima

Técnica de zonas de oferta e procura - Identificar pontos de reversão de preço

Uma técnica popular é a Zona de Oferta e Procura, que consiste em identificar pontos onde o mercado perdeu equilíbrio e prever uma reversão para o novo equilíbrio.

) Formato 1: Alta ###DBR - Drop Base Rally(

O preço cai )Drop( devido a uma forte venda. Quando o preço desce o suficiente, os compradores começam a entrar, formando uma consolidação na zona de base )Base(. Quando surgem boas notícias ou fatores favoráveis, a força de compra vence, o preço rompe a zona superior e sobe em rally )Rally(.

Sinal de compra: entrar no breakout da zona, com stop loss abaixo da zona.

) Formato 2: Baixa ###RBD - Rally Base Drop(

O preço sobe )Rally( devido a forte compra. Quando o preço atinge um nível suficiente, os vendedores começam a oferecer, formando uma consolidação na zona de base )Base(. Quando surgem notícias negativas ou fatores desfavoráveis, a força de venda vence, o preço rompe a zona inferior e desce em drop )Drop(.

Sinal de venda: entrar no breakout da zona inferior, com stop loss acima da zona.

) Formato 3: Continuação de alta ###RBR - Rally Base Rally(

O preço sobe, faz uma pausa e sobe novamente, indicando força de compra contínua.

) Formato 4: Continuação de baixa ###DBD - Drop Base Drop(

O preço desce, faz uma pausa e desce novamente, indicando força de venda contínua.

Dicas para usar a oferta e procura com sucesso

1. Tenha paciência: oferta e procura devem ser usadas com outros indicadores, não isoladamente.
2. Aprenda com o preço real: teoria é importante, mas só funciona se aplicada na análise gráfica.
3. Pratique regularmente: identificar boas oportunidades requer experiência.
4. Gerencie riscos: sempre coloque stop loss, pois as previsões podem estar erradas.

Resumo

Supply demand é a chave para entender o mercado, seja para economistas, traders ou investidores em geral. Todos usam este princípio. Quando compreendes como a força de compra e venda funciona, estás preparado para interpretar o mercado e tomar melhores decisões de investimento.