TermMax продвигает институциональный DeFi с интеграцией токенизированного финансирования акций

Источник: CryptoDaily Оригинальный заголовок: TermMax продвигает использование институционального DeFi с интеграцией токенизированных акций Оригинальная ссылка: TermMax, ведущий протокол с фиксированной ставкой для децентрализованных финансов, объявил о запуске первого рынка заимствований с фиксированной ставкой для залога в виде токенизированных акций на BNB Chain, сделав токенизированные ценные бумаги Ondo Global Markets допустимым залогом.

Запуск происходит на фоне беспрецедентной волатильности рынка, которая вызвала значительный институциональный спрос на решения с фиксированной ставкой в DeFi. В то время как протоколы с плавающей ставкой подвергают пользователей рискам непредсказуемых затрат на заимствование и колебаний доходности, TermMax обеспечивает необходимую институциональному капиталу уверенность в ставке — повторяя опыт заимствования акций, знакомый участникам традиционных финансов, — при этом предоставляя гибкость для досрочного погашения или продления rollover.

«Недавняя турбулентность на рынке подтвердила то, во что мы давно верили: институциям необходима уверенность в ставке для масштабного развертывания капитала в DeFi», — сказал Джерри Ли, генеральный директор TermMax. «Наш механизм токенизации с фиксированной ставкой устраняет риск изменения процентной ставки, позволяя казначействам и институциональным инвесторам планировать с уверенностью.»

Институциональная инфраструктура встречается с инновациями в области фиксированных ставок

Архитектура протокола TermMax решает основные требования участия в институциональном DeFi. Модель нулевых купонных облигаций платформы обеспечивает заранее определённые доходы для кредиторов и прозрачные расходы на заимствование, устраняя волатильность ставок, которая ранее отпугивала институциональный капитал.

Растущий сектор цифровых активов (DAT) демонстрирует растущий спрос на инфраструктуру институционального уровня. По мере того как корпоративные казначейства и управляющие активами распределяют средства в цифровые активы, необходимость в сложных продуктах с фиксированным доходом становится критической. Система управляемых хранилищ TermMax позволяет профессиональным управляющим размещать капитал на нескольких рынках с фиксированной ставкой, соблюдая строгие параметры риска.

Преимущество первопроходца в RWA-залоге

Следуя своему дорожной карте, TermMax расширяет присутствие на рынках RWA, интегрируя токены Ondo Global Markets в качестве допустимого залога. Ondo Global Markets быстро выросла до крупнейшей платформы токенизированных ценных бумаг с более чем $350 миллион в TVL, предоставляя доступ к более чем 100 токенизированным акциям и ETF США.

Эта интеграция позволяет держателям токенизированных акций получать доступ к ликвидности с фиксированной ставкой по своим позициям — возможность, ранее недоступная в DeFi. Объединив традиционные ценные бумаги с заимствованием по фиксированной ставке, TermMax создает новые возможности для повышения эффективности капитала как для крипто-нативных, так и для традиционных участников финансов.

«Слияние RWA и фиксированного DeFi представляет собой следующую эволюцию on-chain финансов», — добавил Джерри Ли. «Будучи первым, кто предлагает залог Ondo Global Markets для заимствований с фиксированной ставкой, TermMax находится на пересечении двух самых быстрорастущих секторов в области цифровых активов.»

Решение пробелов в RWA

Расширение сектора частного кредита в инфраструктуру блокчейна и быстрая токенизация традиционных ценных бумаг создали значительный спрос на продукты с фиксированной ставкой. TermMax предоставляет возможность заимствования токенизированных акций с фиксированной ставкой, позволяя пользователям продлевать заимствование на долгий срок или досрочно погашать в любой момент с минимальными затратами на разрыв финансирования — такой же гибкостью, как заимствование акций в традиционных финансах.

Благодаря возможностям физической доставки, TermMax может поддерживать рынки опционов для держателей токенизированных акций, позволяя им зарабатывать доход через стратегии покрытых коллов. В то же время пользователи получают доступ к опционам call и put — расширяя возможности финансового инжиниринга на рынках опционов на акции. Эта инновация уже реализована на BNB Chain для токенизированных рынков в TermMax.

Требования к избыточному залогу и прозрачное отслеживание всех позиций по займам в on-chain обеспечивают возможности управления рисками, соответствующие институциональным стандартам.