Только что рассматривал рынок СПГ, и есть кое-что, на что стоит обратить внимание. Глобальный спрос на сжиженный природный газ может вырасти на 60% к 2030-м годам, чему способствуют экономический рост Азии и потребности инфраструктуры ИИ. Это реально меняет энергетические рынки.

Две компании, способные извлечь выгоду, выделяются. Kinder Morgan управляет крупнейшей сетью газопроводов в США — речь идет о 60 000 милях, по которым транспортируется 40% природного газа страны. Интересно, что у них уже есть долгосрочные контракты на поставку 8 миллиардов кубических футов в день на экспортные терминалы СПГ, что примерно составляет 40% всего газа, поступающего на терминалы США. Они договорились увеличить это до 12 миллиардов кубических футов к 2028 году по мере запуска новых экспортных мощностей. И есть еще — прогнозы показывают, что спрос на газ для СПГ в США может удвоиться к 2030 году. Компания ищет дополнительные возможности, что может привести к значительному росту доходов в ближайшие годы. Их дивиденд сейчас превышает 4%, и этот рост должен обеспечить как расширение, так и увеличение выплат.

Затем есть ConocoPhillips, которая строит серьезный глобальный бизнес по СПГ. У них есть доли в проектах на Северном месторождении Катара (расширение мощности до 126 миллионов тонн в год к 2027 году), 30% доля в объекте в Порт-Артур, начавшем работу в 2027-2028 годах, и долгосрочные договоры на поставки. Они подписали 20-летние соглашения на 2,2 миллиона тонн в год с объектом в Мексике — Saguaro. Их расширяющийся портфель позволяет им захватывать эту долгосрочную волну спроса. Руководство прогнозирует около 6 миллиардов долларов дополнительного свободного денежного потока к 2029 году от своих долгосрочных проектов, что поддержит рост дивидендов и выкуп акций.

Очевидно, что история спроса на СПГ в мире реальна, и эти лучшие акции СПГ для покупки готовы его захватить. Обе компании структурировали свой бизнес специально для этой фазы роста. Если вы ищете лучшие акции СПГ для долгосрочного удержания, эти двое имеют инфраструктуру, контракты и драйверы роста. Стоит держать их в поле зрения, если энергетическая экспозиция подходит вашему портфелю.