Аналіз золота сьогодні: всебічне читання цін на дорогоцінний метал та перспективи його майбутнього зростання

Дорогоцінні метали зростають сильно на тлі зростаючих очікувань щодо пом’якшення монетарної політики

Ціни на дорогоцінні метали зазнали значного зростання під час сьогоднішньої торгової сесії, з лідерством золота, яке стабілізувалося навколо 4,137 доларів за унцію, наближаючись до найвищих рівнів за три тижні. Це зростання зумовлене хвилею оптимізму щодо ймовірного зниження американських відсоткових ставок у грудні, а також позитивними сигналами щодо вирішення кризи урядового закриття США.

Срібло не відстає, підскочивши до рівнів 50.9 доларів за унцію, скориставшись поверненням попиту на безпечні активи. Платина торгувалася близько 1,584 доларів, тоді як паладій додав ще прибутків біля 1,435 доларів за унцію, що відображає колективний тренд зростання у всьому секторі дорогоцінних металів.

Чому зараз вам варто звернути увагу на золото? Основні фактори за зростанням

Причина зростання цін на золото виходить за межі короткострокових коливань. Слабкі економічні дані США відіграють ключову роль, оскільки індекс споживчої довіри різко знизився до 50.3 пункту у листопаді — найнижчого рівня за понад три з половиною роки. Водночас дані ринку праці вказують на спад у державних та роздрібних зайнятостях.

Ці слабкі показники кардинально змінили ринкові очікування. За даними CME FedWatch, трейдери тепер оцінюють ймовірність зниження ставки на 25 базисних пунктів на наступному засіданні на рівні 64%, тоді як деякі представники політики Федеральної резервної системи натякають на можливе більш глибоке зниження на 50 базисних пунктів.

Економічний контекст: від урядового закриття до переоцінки

Після тижнів парламентських суперечок Сенат США ухвалив фінансову угоду, яка покінчила з найтривалішим урядовим закриттям в історії країни. Ця подія зняла один із елементів політичної невизначеності, що тягнувся над ринками.

Однак її реальний вплив на ринок золота залишається обмеженим. Головна проблема полягає не у самому закритті, а у ширшій економічній картині, яка починає відкриватися. Повернення офіційних даних після місячної паузи означає повернення елемента несподіванки для ринку, особливо якщо з’являться несподівані негативні сигнали щодо зростання або інфляції.

Амбіційний прогноз JPMorgan: золото може перевищити 5,000 доларів

У своїх останніх звітах JPMorgan поставив золото у список найкращих активів на наступний рік із прогнозами перевищення позначки 5,000 доларів за унцію. Це не просто короткострокове передбачення, а базується на переконанні, що поведінка інвесторів зазнає фундаментальної трансформації.

Основний драйвер — постійне зростання покупок центральних банків, особливо на ринках, що розвиваються, які прагнуть диверсифікувати свої резерви від долара США. За умов глобальної політики пом’якшення монетарної політики, активи з фіксованим доходом втрачають привабливість, підвищуючи цінність золота як довгострокового стратегічного хеджу.

Технічний аналіз: куди рухається золото в короткостроковій перспективі?

На технічному рівні золото наразі рухається в помірному висхідному тренді. Область підтримки біля 3,928 доларів відіграла ключову роль у зупиненні попередніх падінь, і ціни змогли відскочити від неї з силою. Зараз ринок тестує опір на рівні 4,145 доларів, з потенціалом до 4,180 доларів.

На 4-годинному графіку видно модель послідовних висхідних вершин і низів, що підтверджує домінування покупців. Поточний рівень підтримки — 4,046 доларів, і поки золото залишається вище нього, ймовірність продовження висхідного тренду залишається високою.

Щодо індикаторів, RSI(RSI) показує 75 пунктів, що свідчить про короткострокове перекуплення, яке може викликати невеликі корекції перед подальшим зростанням. Однак є й позитивні ознаки, такі як висхідний дивергенційний розбіжність між індексом сили та рухом ціни, а також поступове зростання обсягів торгів.

Важливі рівні для моніторингу

Ключові рівні підтримки:

• 4,046 доларів: базова підтримка для поточного висхідного погляду
• 3,928 доларів: сильна технічна підтримка
• 3,470 доларів: стратегічна довгострокова підтримка

Рівні опору:

• 4,145 доларів: близький бар’єр для прориву
• 4,200–4,300 доларів: основний діапазон опору
• 4,381 доларів: важлива попередня вершина
• 4,500 доларів: потенційна цільова рівень

Короткострокові прогнози та можливі сценарії

У найближчих торгах очікується, що золото спробує протестувати рівень 4,200 доларів із стабільністю. Якщо це вдасться, відкриється шлях до 4,300 доларів або навіть до попередньої вершини на 4,381 доларів.

З іншого боку, будь-яка позитивна економічна несподіванка з США може спричинити корекцію і повернути ціну до 4,046 або 3,928 доларів. Однак ймовірність такого сценарію наразі обмежена через основну підтримку слабкості долара та очікувань зниження ставок.

Висновок: золото відновлює статус безпечного активу

Поточна динаміка золота відображає структурний зсув у поведінці інвесторів. Воно вже не є лише короткостроковим торговим інструментом, а стає ключовим компонентом сучасних інвестиційних портфелів. За умов економічного тиску та зростання геополітичної невизначеності, золото знову підтверджує свою роль стратегічного активу.

Загальний тренд залишається сильним, з можливими короткостроковими корекціями. Головне — слідкувати за основними рівнями підтримки та майбутніми економічними даними США, які можуть визначити темпи зростання у найближчі тижні.