Уолл-стріт робить ставку на stablecoin'и, оскільки угода Mastercard BVNK сигналізує про зміщення на $1.8 мільярда у сфері платежів

Глобальні фінанси швидко переорієнтовуються на цифрові активи, і угода між Mastercard та BVNK підкреслює, наскільки швидко цей процес зараз прискорюється.

Mastercard має намір придбати BVNK за до 1,8 мільярда доларів у рамках стратегії розвитку стабільних монет

Mastercard погодилася придбати лондонську компанію BVNK, яка займається інфраструктурою для стабільних монет, за до 1,8 мільярда доларів, прагнучи поглибити використання цифрових активів у трансграничних платежах, переказах та бізнес-до-бізнесу.

Крім того, ця угода підсилює зростаючу впевненість на Уолл-стріт у тому, що стабільні монети перетворюються з нішевих криптоінструментів у ключовий стовп глобальних платіжних систем, а не залишаються спекулятивною грою.

Угода передбачає до 300 мільйонів доларів у contingent payouts і спрямована на зміцнення здатності Mastercard з’єднувати традиційні платіжні системи з on-chain транзакціями, повідомила компанія у вівторок.

Чому BVNK важливий для розширення цифрових активів Mastercard

Як одна з найбільших угод з придбання крипто-орієнтованої компанії у 2024 році, BVNK була заснована у 2021 році і керує фінансовою платформою, яка дозволяє користувачам здійснювати транзакції з стабільними монетами, токенами, прив’язаними до традиційних фінансових активів, таких як фіатні валюти.

Крім того, BVNK надає інфраструктуру, яка дозволяє бізнесам надсилати та отримувати платежі через основні блокчейн-мережі у понад 130 країнах, що дає їй значний вплив у країнах з розвиваючимися ринками та цифрово орієнтованих економіках.

Однак, цей вплив поки що менший за 210 країн, які обслуговує глобальна мережа Mastercard, що підкреслює масштаб, який платіжний гігант може принести до on-chain розрахунків за умови успішної інтеграції.

Ця угода підкреслює, як традиційні платіжні гравці все більше звертаються до стабільних монет як нових інструментів розрахунків у контексті регуляторних прогресів, включаючи такі ініціативи, як закон GENIUS у США, що розглядається як частина ширшої політичної тенденції.

«Ми очікуємо, що з часом більшість фінансових установ і фінтех-компаній надаватимуть послуги з цифрових валют, будь то стабільні монети або токенізовані депозити», — сказав Йорн Ламберг, головний директор з продукту Mastercard.

«Додавання on-chain інфраструктури до нашої мережі підтримає швидкість і програмованість майже для будь-якого типу транзакцій», — додав Ламберг, підкреслюючи, що розрахунки через блокчейн можуть існувати поруч із існуючими системами карт, а не замінювати їх.

Стабільні монети та гонка за модернізацію трансграничних платежів

Ця угода демонструє, що трансграничні платежі з використанням стабільних монет переходять від експериментальних пілотів до масштабної корпоративної стратегії, особливо коли бізнеси вимагають швидших і дешевших розрахунків між юрисдикціями.

Крім того, структура угоди Mastercard та BVNK сигналізує, що великі гравці тепер розглядають інфраструктуру стабільних монет як конкурентну необхідність, а не просто як технологічний хедж.

Mastercard прискорює свій рух у цифрові активи, оскільки adoption стабільних монет продовжує зростати, прагнучи забезпечити збереження своєї мережі у центрі, навіть коли цінність переходить на блокчейн-інфраструктуру.

Минулого тижня компанія запустила свою програму Crypto Partner Program, об’єднавши понад 85 компаній із секторів цифрових активів і платежів для інтеграції блокчейн-технологій із інфраструктурою, що підтримує глобальну торгівлю.

Як Coinbase вийшов із гонки за BVNK

Ця угода також слідує за етапом конкуренції. Раніше цього року Coinbase відмовилася від переговорів щодо потенційного придбання британського стартапу стабільних монет за 2 мільярди доларів.

Тоді провідна американська криптобіржа конкурувала з Mastercard за BVNK, що ілюструє, як і традиційні, і цифрові компанії бачать стратегічну цінність у інфраструктурі стабільних монет.

Однак Coinbase вийшла з переговорів у 2023 році, відкривши шлях для Mastercard просуватися вперед із угодою на 1,8 мільярда доларів на умовах, які можуть змінити її роль у розрахунках на основі блокчейну.

Придбання BVNK Mastercard все ще потребує регуляторного схвалення і, за очікуваннями, завершиться до кінця року, якщо не виникнуть серйозні політичні перешкоди.

Регулювання, стратегія та майбутнє стабільних монет

Ця угода відбувається на тлі активізації роботи політиків над створенням рамкових правил для стабільних монет та інших цифрових активів, з такими ініціативами, як закон GENIUS у США, що розглядаються як ранні елементи більш комплексних правил.

Крім того, інвестори уважно стежать за тим, як стратегія цифрових активів Mastercard впливає на інші провідні корпорації, хоча підхід Mastercard зосереджений на платіжній інфраструктурі, а не на балансі активів у токенах.

Поєднання регуляторного прогресу та корпоративного впровадження створює зворотний зв’язок, що стимулює подальші інвестиції в інфраструктуру стабільних монет як від фінтех-стартапів, так і від усталених платіжних мереж.

Сміливий прогноз Стенлі Друкенміллера щодо стабільних монет

Між тим, досвідчений інвестор Стенлі Друкенміллер нещодавно заявив, що стабільні монети та блокчейн-технології можуть за наступне десятиліття революціонізувати глобальні платежі, пропонуючи більшу швидкість, ефективність і нижчі витрати, ніж багато застарілих систем.

«Я припускаю, що через 10 або 15 років наші всі платіжні системи будуть стабільними монетами», — сказав Друкенміллер, натякаючи, що вони можуть стати основним засобом для щоденних і трансграничних транзакцій до середини 2030-х років.

Його коментарі з’являються у контексті того, що ринок стабільних монет досяг рекордної позначки понад 310 мільярдів доларів, що на понад 440% більше, ніж близько 55 мільярдів п’ять років тому, згідно з даними галузевих провайдерів.

Хоча колишній керівник хедж-фонду бачить потенціал стабільних монет замінити існуючі платіжні системи, він залишається скептичним щодо здатності таких криптовалют, як Біткоїн, надійно зберігати цінність за нинішньої волатильності.

Що означає придбання BVNK для глобальних платежів

Для Mastercard покупка BVNK є стратегічною ставкою на те, що стабільні монети займатимуть центральне місце у майбутніх глобальних платежах, доповнюючи та частково замінюючи існуючі системи карт і банківських переказів.

Крім того, ця угода дозволяє компанії конкурувати безпосередньо з крипто-орієнтованими фірмами та великими технологічними платформами, оскільки on-chain розрахунки стають більш тісно інтегрованими із традиційними фінансами та щоденною торгівлею.

Якщо регулятори схвалять угоду за графіком, Mastercard і BVNK можуть працювати під спільною структурою вже до кінця року, що стане живим тестом того, наскільки масштабною може стати інфраструктура стабільних монет у мережі глобального платіжного гіганта.

Підсумовуючи, ця покупка відображає ширше ринкове бачення: стабільні монети переходять із периферії криптовалют у ядро міжнародних платежів, і ті, хто швидше адаптується, отримають найбільшу вигоду.