美 水星保险(MCY)，就“气候·AI保险欺诈”发出警告……保险费面临最高700美元上涨压力

综合美国保险公司Mercury General（MCY）及其子公司Mercury Insurance的消息，公司近期的核心信息可归纳为“气候风险”“保险欺诈”“消费者成本上升”三大主轴。尤其值得关注的是，与天气相关的损失增加和基于数字技术的保险欺诈演变同时凸显，这需要投资者和投保人共同警惕的趋势。

Mercury General（MCY）于26日（当地时间）指出，美国房屋保险索赔中约每4起就有1起直接与“天气”相关。其中，“水灾损失”被列为关键风险，约占全部索赔的30%。公司列举了春季主要风险因素，包括屋顶损坏、管道问题、树木倒塌、地下室淹水等，并强调了事前检查、排水管理、水泵测试等预防措施的重要性。业界评价认为，随着气候变化导致极端天气频发，损失率管理已成为保险公司的核心课题。

保险欺诈也在快速演变。Mercury Insurance在24日的发布中称，非医疗保险欺诈规模已扩大至每年超过400亿美元（约57.6万亿韩元）。尤其成问题的是，利用人工智能进行图像篡改、身份盗用、与拖车/维修联动的欺诈等“数字欺诈”日益增多，使得侦破变得更加困难。据分析，这导致每户家庭的保险费承受着每年上涨400至700美元的压力。公司方面提出了使用官方合作维修厂、保存事故记录、举报可疑案例等应对方案。

消费者成本负担在汽车市场也有所体现。根据Mercury的资料，二手车平均价格维持在约26,000美元水平，15,000美元以下的车辆已变得稀缺。以2024年为基准，美国二手车销量约为3,740万辆，超过新车销量的两倍。专家建议，购车时不仅应考虑价格，还需综合审视“保险费用”、安全规格及车辆历史记录，方能降低总拥有成本。

驾驶习惯也被指认为成本上升的隐性因素。研究发现，急加速和急刹车等激进驾驶行为可使市区燃油经济性最多下降40%，并导致每年燃油费增加数百美元。据美国汽车协会（AAA）数据，许多驾驶者的年燃油费超过2,000美元。同时，这会加速车辆磨损，形成推高维护负担的恶性循环。

此外，制度变化与技术转型也是主要变量。加利福尼亚州自2026年起实施了新的道路规定，包括扩大酒驾检测装置使用、强制自动驾驶汽车标识、加强消费者保护等。电动汽车市场也在快速增长，2025年销量达到约120万辆，占全部新车销量的8-9%。但公司强调，在高速行驶或低温环境下，续航里程可能减少10-30%，需要驾驶者注意。

财务稳定性方面也出现了积极信号。信用评级机构AM Best维持了Mercury General（MCY）的信用评级，并将其展望从“负面”上调至“稳定”。这反映了公司截至2025年底拥有约24亿美元（约3.456万亿韩元）的资本盈余，以及通过扩大再保险增强了风险应对能力。

最终，Mercury General（MCY）近期的举措，超越了单纯的保险产品说明，可解读为一种反映了气候变化、数字犯罪、生活成本上升等结构性变化的“风险管理沟通”。评论界分析认为，未来保险公司的竞争力很可能不再取决于单纯的价格，而将取决于“风险管理能力”和“基于数据的应对能力”。