مجموعة GEO تستحوذ على منشأة احتجاز سان دييغو في $60M صفقة استراتيجية، تمويل من خلال بيع عقار في أوكلاهوما

دخلت مجموعة GEO (NYSE: GEO) في اتفاقية شراء للاستحواذ على منشأة الاحتجاز في المنطقة الغربية في سان دييغو، كاليفورنيا، وهي مركز احتجاز اتحادي يتسع لـ 770 سرير، مقابل $60 مليون. من المقرر إغلاق الصفقة في 31 يوليو 2025، وذلك بشرط استيفاء الشروط الاعتيادية للإغلاق.

الهيكل المالي واستراتيجية الضرائب

سيتم هيكلة الاستحواذ كعملية تبادل عقاري من نوع مماثل، ممولة من عائدات بيع منشأة لوتون الإصلاحية في أوكلاهوما، والذي من المتوقع أن يُغلق في 25 يوليو 2025. هذا النهج الاستراتيجي مصمم لتوليد وفورات ضريبية نقدية من أرباح رأس المال تقدر بحوالي 9.5 مليون دولار. بعد إتمام كلا الصفقتين، تتوقع GEO أن تكون العائدات الصافية حوالي $222 مليون.

ملف الإيرادات والعمليات

تدير GEO حاليًا منشأة الاحتجاز في سان دييغو بموجب عقد إيجار يحقق إيرادات سنوية تقدر بحوالي $57 مليون من عقد مع خدمة مارشال الأمريكية. يستمر عقد الإيجار الحالي حتى 31 مارس 2029، ويكلف الشركة حوالي 5.1 مليون دولار سنويًا. لقد خدمت منشأة الاحتجاز في المنطقة الغربية العمليات الاتحادية في منطقة سان دييغو لمدة تقارب 25 عامًا.

تخصيص رأس المال وتقليل الديون

تخطط الشركة لاستخدام العائدات الصافية، بالإضافة إلى الاحتياطيات النقدية والسيولة المتاحة، لسداد الديون الممتازة المضمونة، بما في ذلك حوالي $300 مليون دولار من الالتزامات ذات الفائدة المتغيرة. يُعد تقليل الديون هذا خطوة لتمكين GEO من تقييم العوائد المحتملة للمساهمين في المستقبل.

المبرر الاستراتيجي

وفقًا لجورج سي. زولي، الرئيس التنفيذي، من المتوقع أن يكون الاستحواذ مساهمًا في زيادة الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (Adjusted EBITDA) سنويًا، مع تحقيق وفورات ضريبية كبيرة من خلال هيكل التبادل. يقرب الموقع من محكمة المقاطعة الأمريكية للمنطقة الجنوبية من كاليفورنيا، مما يجعله موقعًا استراتيجيًا لمواصلة تقديم خدمات الاحتجاز والنقل الفيدرالية.

تدير GEO وتدعم 98 منشأة حول العالم تحتوي على حوالي 77,000 سرير في الولايات المتحدة، أستراليا، جنوب أفريقيا، والمملكة المتحدة، وتوظف ما يصل إلى 18,000 موظف.