ثلاثة اختيارات أسهم قد تحول محفظتك—وما الذي يدفعها

المحفز الخفي وراء الأسهم ذات النمو العالي

هل تتطلع لبناء ثروة دائمة من خلال الأسهم؟ يتجاهل العديد من المستثمرين دور صانعي السوق في تمكين السيولة للفرص التي تركز على النمو. تظهر ثلاث شركات وعدًا خاصًا لتراكم الثروة على المدى الطويل: ميتا بلاتفورمز، الوسطاء التفاعليون، ووول مارت. كل منها تعمل في قطاع سوق مختلف، ومع ذلك تشترك جميعها في خاصية توسيع تدفقات الإيرادات و ديناميكيات الربح التي تزداد جاذبية.

لماذا يغير توسع إعلانات وول مارت كل شيء

وول مارت [ناسداك: WMT] يواجه تحديًا تقليديًا لتجار التجزئة—حجم كبير وهوامش رقيقة. عادةً ما تعمل الشركة بهوامش صافية حوالي 3%، مما يحد من إمكانيات الارتفاع. لكن أعمال الإعلان العالمية للشركة تعيد كتابة تلك السيناريو بالكامل.

في الربع الأخير، سجل قسم الإعلانات في وول مارت نموًا في الإيرادات بنسبة 53% على أساس سنوي، معالجًا ما كان دائمًا ضعفًا هيكليًا للشركة. على الرغم من أن الإعلانات تمثل حاليًا جزءًا صغيرًا من إجمالي الإيرادات، إلا أن المسار يشير إلى توسع كبير في الهوامش في المستقبل. في الوقت نفسه، يظل أداء التجزئة الأساسي قويًا: شهد الربع الثالث من السنة المالية 26 نموًا في الإيرادات بنسبة 5.8% على أساس سنوي، مع ارتفاع التجارة الإلكترونية بنسبة 27% على أساس سنوي.

تعمل متاجر وول مارت الفعلية أيضًا كشبكة لوجستية، مما يمنحها مزايا تنافسية في تكاليف الشحن وسرعة التوصيل التي يصعب على تجار التجزئة الآخرين مطابقتها. يعتقد بعض المحللين أن الشركة قد تصل إلى تقييم سوقي بقيمة $1 تريليون بحلول 2026، مدفوعة بشكل كبير بتحسين الهوامش الناتج عن الإعلانات.

ازدهار الوساطة: الوسيط التفاعلي كمؤشر سوق

عندما يرتفع نشاط تداول الأسهم ويستخدم المستثمرون الرافعة المالية، يظهر الوسيط التفاعلي [ناسداك: IBKR] كمستفيد رئيسي. حققت الأسهم أرباحًا بنسبة 40% منذ بداية العام، وتضاعفت أكثر من أربع مرات خلال خمس سنوات—دليل على الطلب المستمر من المتداولين النشطين.

تؤكد مقاييس الأداء الأخيرة هذا الزخم:

• زادت الإيرادات الإجمالية بأكثر من 20% على أساس سنوي في الربع الثالث
• توسع قاعدة حسابات العملاء بنسبة 32% على أساس سنوي، مع إضافة 4.13 مليون حساب جديد
• قفز حجم تداول الأسهم بنسبة 67% على أساس سنوي؛ ارتفعت تداولات الخيارات بنسبة 27%
• زادت قروض الهامش للعملاء بنسبة 39% على أساس سنوي، مما يعكس مزاج السوق الصعودي

تشير هذه الأرقام إلى سوق حيث يعمل الوسيط التفاعلي كمستفيد وصانع سوق من نوع ما—يوفر البنية التحتية التي يعزز من خلالها المتداولون الأفراد والمؤسسات مراكزهم. طالما استمر الحماس للأسهم، ينبغي أن يواصل هذا الوسيط تفوقه على مؤشرات السوق الأوسع.

ميتا بلاتفورمز: عملاق الإعلانات يتعمق أكثر

ميتا بلاتفورمز [ناسداك: META] تصنف كثاني أكبر منصة إعلانات في العالم، بعد ألفابت [ناسداك: GOOG، GOOGL]. ومع ذلك، كانت ميتا تحقق توسعًا ماليًا أقوى من منافستها—نمو الإيرادات بنسبة 26% على أساس سنوي في الربع الثالث يُظهر زخمًا مستمرًا.

لا تزال منصة وسائل التواصل الاجتماعي قوية، مع 3.54 مليار مستخدم نشط يوميًا في الربع الثالث ( بزيادة 8% على أساس سنوي). يترجم هذا العدد الهائل من المستخدمين إلى فرص متزايدة لعرض الإعلانات والمبيعات. لكن القصة الحقيقية قد تكمن في آفاق إيرادات جديدة: قد تصبح تقنية نظارات الذكاء الاصطناعي التي أطلقتها ميتا مؤخرًا مساهمًا كبيرًا في الإيرادات خلال بضع سنوات، مما يزيد من تنويع مصادر دخل الشركة بعيدًا عن الإعلانات الاجتماعية.

يضمن استمرار نمو المستخدمين عبر عائلة تطبيقات ميتا طلبًا مستدامًا على أماكن الإعلانات، مما يضع الشركة في مسار لتحقيق توسع إيرادات دائم.