مبتدئو الاستثمار في الين الياباني: دليل عملي لاتجاهات صرف العملة بين الدولار التايواني والين الياباني في عام 2025

في 10 ديسمبر 2025، سجل سعر صرف التايوان دولار مقابل الين الياباني فوق 4.85، مرتفعًا بنسبة 8.7% مقارنة ببداية العام عند 4.46. بالنسبة لكثيرين، هذه فرصة جيدة لتحويل الين—سواء للسفر للخارج أو للاستفادة من تراجع قيمة التايوان دولار في توزيع الأصول. لكن المشكلة هي: أي طريقة من الطرق تضمن أقل تكلفة؟

لماذا يستحق تحويل الين الآن؟

في سوق العملات الأجنبية في تايوان، لطالما كان الين الياباني محل اهتمام. ليس فقط بسبب شعبية السياحة اليابانية، بل والأهم هو قيمة الاستثمار في الين نفسه.

كونه أحد أكبر ثلاث عملات ملاذ آمن على مستوى العالم (إلى جانب الدولار الأمريكي والفرنك السويسري)، غالبًا ما يرتفع الين عكس الاتجاه خلال اضطرابات السوق العالمية. في أزمة روسيا وأوكرانيا عام 2022، ارتفع الين بنسبة 8% خلال أسبوع واحد، مما ساعد المستثمرين في الملاذ الآمن على وقف الخسائر عندما هبط سوق الأسهم بنسبة 10%. بالنسبة للمستثمرين في تايوان، امتلاك الين ليس مجرد خيار ترفيهي، بل وسيلة للتحوط من تقلبات سوق الأسهم التايواني.

من ناحية معدل الفائدة، اليابان تواصل سياسة الفائدة المنخفضة جدًا (0.5% فقط)، مما يجعل الين عملة “تمويل” — حيث يقترض المستثمرون الدوليون الين منخفض الفائدة ويحولونه إلى الدولار الأمريكي عالي الفائدة لتحقيق فارق الفائدة (حالياً الفارق بين الدولار والين حوالي 4.0%). وعندما تزداد المخاطر، يعيدون شراء الين، مما يدفع قيمة الين للارتفاع.

على مستوى الحياة اليومية، من التسوق في طوكيو إلى التزلج في هوكايدو، معظم المتاجر لا تزال تقبل النقد فقط (نسبة استخدام البطاقات الائتمانية حوالي 60%). بالإضافة إلى ذلك، يتطلب الشراء عبر الإنترنت لمنتجات التجميل اليابانية، الملابس، والمنتجات الترفيهية بالين، ويجب على من يخطط للدراسة أو العمل في اليابان أن يبدؤوا بتحويل العملة مسبقًا لتجنب تقلبات سعر الصرف المفاجئة وزيادة التكاليف.

هل من المجدي تحويل الين الآن؟ استراتيجية الدفعات الجزئية هي المفتاح

الجواب القصير هو: نعم، لكن لا تحول كل المبلغ مرة واحدة.

وفقًا لأحدث توجهات بنك اليابان (BOJ)، من المتوقع أن يرفع البنك سعر الفائدة في اجتماع 19 ديسمبر بمقدار 0.25 نقطة ليصل إلى 0.75% (أعلى مستوى منذ 30 عامًا)، وقد وصل عائد سندات اليابان لأجل 10 سنوات إلى أعلى مستوى منذ 17 عامًا عند 1.93%. هذا يعزز دعم الين بشكل واضح. من بداية العام، انخفض سعر صرف USD/JPY من 160 إلى حوالي 154.58، وربما يتذبذب ليعود إلى 155 على المدى القصير، لكن التوقعات على المدى المتوسط والبعيد تشير إلى أن السعر قد ينخفض إلى أقل من 150.

هذا يعني أن تقلبات الين لا تزال كبيرة. بالنسبة للتحويلات لأغراض الاستثمار، يُنصح بالدخول على دفعات لتقليل متوسط التكلفة، بدلاً من المراهنة على استثمار كامل مرة واحدة. وفقًا للبيانات الأخيرة، زادت طلبات تحويل العملات في تايوان خلال النصف الثاني من العام بنسبة 25%، ويعود ذلك بشكل رئيسي إلى انتعاش السياحة وتوزيع الأصول للتحوط، مما يدل على أن الكثيرين بدأوا في توزيع استثماراتهم بشكل تدريجي.

4 طرق عملية لتحويل العملة بالمقارنة

طرق تحويل الين في تايوان متنوعة، لكن تكاليفها تختلف بشكل كبير. على سبيل المثال، تحويل 50,000 تايوان دولار يمكن أن يختلف في التكاليف من أقل إلى أعلى بمقدار 1,700 دولار، وهو مبلغ يمكن أن يشتري به الكثير من الوجبات في اليابان.

التحويل عبر الإنترنت + السحب من المطار: أفضل خيار من حيث التوفير

إذا كان لديك وقت للتخطيط المسبق، فهذه الطريقة هي الأذكى. بنك تايوان “Easy購” يوفر خدمة التحويل عبر الإنترنت بدون رسوم (باستخدام Taiwan Pay فقط بـ10 دولار)، مع سعر صرف مخفض حوالي 0.5%، ويمكن حجز استلام الين في مطار تايوان (يوجد 14 فرع لبنك تايوان في المطار، منها فرعين يعملان 24 ساعة).

التكلفة التقديرية: خسارة بين 300 و800 دولار الملائم لـ: المسافرين الذين يحددون ميزانيتهم قبل 2-3 أيام من السفر، ويخططون بشكل منظم

لا حاجة لحسابات عملة أجنبية، فقط تعبئة النموذج على الموقع الإلكتروني للبنك، وتحديد العملة، المبلغ، فرع الاستلام، والتاريخ، ثم إتمام التحويل واستلام الهوية وإشعار المعاملة عند التوجه للفرع. بنك تشيوفونغ يوفر خدمة مماثلة.

السحب الفوري من أجهزة الصراف الآلي بالعملات الأجنبية: الخيار الأكثر مرونة

باستخدام بطاقة مالية مزودة بشريحة، يمكنك سحب نقدي من أجهزة الصراف الآلي بالين الياباني على مدار 24 ساعة، مع دعم للسحب عبر البنوك المختلفة. من حساب التايوان دولار، خصم 5 دولارات كرسوم عبور بنكي (مقارنة برسوم التحويل من الدولار الأمريكي التي تتراوح بين 15 و30 دولار، فإن السحب من أجهزة الصراف الآلي بالعملات الأجنبية يكون أكثر توفيرًا عند السحب بمبالغ صغيرة).

بنك Yongfeng يتيح سحب الين من حساب التايوان دولار، بحد أقصى 150,000 تايوان دولار يوميًا، بدون رسوم تحويل. يوجد حوالي 200 جهاز في جميع أنحاء البلاد، رغم أنها ليست منتشرة مثل متاجر السوبر ماركت، إلا أن العملات الرئيسية عادةً متوفرة.

التكلفة التقديرية: خسارة بين 800 و1,200 دولار الملائم لـ: الموظفين الذين لا يملكون وقتًا لزيارة البنك ويحتاجون إلى سحب فوري

ملاحظة مهمة: قيمة الأوراق النقدية ثابتة (1,000، 5,000، 10,000 ين)، وقد تنفد النقود خلال أوقات الذروة (مثل المطارات أو قبل العطلات الطويلة)، لذا يُنصح بعدم الانتظار حتى اللحظة الأخيرة للسحب.

التحويل عبر الإنترنت + السحب من الفرع: الخيار المفضل للمستثمرين

عن طريق الخدمات المصرفية عبر الإنترنت أو التطبيقات، يمكن تحويل التايوان دولار إلى الين الياباني وتخزينه في حساب العملة الأجنبية، مع استخدام سعر البيع الفوري (أفضل من سعر البيع النقدي بحوالي 1%). وإذا رغبت في الحصول على نقد، يمكن السحب من الفرع أو أجهزة الصراف الآلي، مع فرض رسوم على الفارق بين سعر الصرف الفوري وسعر الصرف النقدي (ابتداءً من حوالي 100 دولار).

هذه الطريقة مناسبة للمراقبة المستمرة لاتجاهات سعر الصرف، وشراء دفعات عند انخفاض السعر (مثل عندما يكون سعر التايوان دولار مقابل الين أقل من 4.80)، مع توزيع المبالغ على ودائع ثابتة أو صناديق استثمارية. بعد تحويل عبر تطبيق E.SUN، تكون رسوم السحب النقدي من الين الياباني عبارة عن الفرق بين سعر الصرف الفوري وسعر الصرف النقدي، وأدناها 100 دولار.

التكلفة التقديرية: خسارة بين 500 و1,000 دولار الملائم لـ: من لديهم خبرة في التعامل مع العملات الأجنبية، ويستخدمون حسابات العملة الأجنبية بشكل منتظم، ويمكنهم استثمار الين في ودائع ثابتة (معدل الفائدة الحالي 1.5-1.8%).

فتح حساب عملة أجنبية سهل، ومعظم البنوك تقدم الخدمة مجانًا، وهو مناسب لمن يخطط للاحتفاظ بالين لفترة متوسطة.

التبادل النقدي في الفرع: أقل خيار اقتصادي لكنه الأكثر أمانًا

يمكنك ببساطة أن تأخذ نقدًا من التايوان دولار إلى فرع البنك أو المطار، وتبدله مباشرة إلى الين الياباني. رغم سهولة العملية، إلا أن سعر البيع النقدي (أقل من سعر البيع الفوري بنسبة 1-2%)، ومع بعض البنوك قد يفرضون رسوم خدمة، مما يجعلها أعلى تكلفة.

على سبيل المثال، بنك تايوان في 10 ديسمبر 2025، سعر البيع النقدي هو حوالي 0.2060 تايوان دولار لكل ين، مع رسوم خدمة تتراوح بين 100 و200 دولار.

التكلفة التقديرية: خسارة بين 1,500 و2,000 دولار الملائم لـ: غير المتمرسين على العمليات الإلكترونية، والذين يحتاجون إلى مبالغ صغيرة بشكل مؤقت (مثل الاستخدام في المطار)

وفيما يلي مقارنة أسعار البيع النقدي في 10 ديسمبر 2025 من بعض البنوك (للمراجعة فقط، ويجب الاعتماد على الموقع الرسمي للبنك عند المعاملة):

ماذا تفعل بعد تحويل الين؟ لا تترك أموالك تتراكم

الكثيرون يكتفون بتحويل الين ثم يتوقفون، لكن المستثمرين الأذكياء يخططون لاستثمارها لتحقيق عائد.

ودائع الين هي الأكثر أمانًا، حيث يمكن فتح حساب عملة أجنبية عبر يوشان أو تايوان بنك عبر الإنترنت، وإيداع مبلغ يبدأ من 10,000 ين، مع معدل فائدة سنوي بين 1.5% و1.8%، ومدة استثمار من سنة إلى سنتين.

الوثائق: يمكن شراء بوليصة تأمين ادخارية بالين من شركات مثل كاتاي وفوبان، مع معدل فائدة مضمون بين 2% و3%، وهو خيار جيد للتوزيع الوسيط.

صناديق ETF المرتبطة بالين (مثل Yuanta 00675U، 00703) تتبع مؤشر الين، ويمكن شراؤها عبر تطبيقات الوساطة بشكل استثماري دوري، وهي مناسبة لمن يرغب في الاستفادة من ارتفاع الين دون التعرض المباشر لتقلبات العملة. رسوم الإدارة سنويًا حوالي 0.4%، وهو منخفض نسبيًا.

تداول العملات الأجنبية هو خيار متقدم، حيث يمكن التداول مباشرة على منصات الفوركس مقابل الين، مع ميزة التداول على كلا الاتجاهين وعلى مدار 24 ساعة، مع رأس مال صغير، وهو مناسب لاستراتيجيات الموجة، لكنه يحمل مخاطر عالية، ويجب أن يكون بحذر للمبتدئين.

الأسئلة الشائعة حول التحويل

س: ما الفرق بين سعر الصرف النقدي وسعر الصرف الفوري؟ سعر الصرف النقدي هو السعر الذي تقدمه البنوك لبيع وشراء النقد المادي (العملات الورقية/العملات المعدنية)، ويُستخدم عادة للسفر والمعاملات الفورية، ويكون عادة أقل من سعر الصرف الفوري بنسبة 1-2%. سعر الصرف الفوري هو السعر في سوق العملات الذي يتم تسويته خلال يومي عمل (T+2)، ويُستخدم للتحويلات الإلكترونية والمعاملات بدون نقد، ويكون أقرب إلى السعر العالمي.

س: كم ين ياباني يمكن أن أشتري بـ10,000 تايوان دولار؟ باستخدام سعر البيع النقدي لبنك تايوان في 10 ديسمبر 2025، وهو 4.85، فإن 10,000 تايوان دولار تساوي حوالي 48,500 ين. وإذا استخدمت سعر البيع الفوري (حوالي 4.87)، فسيكون حوالي 48,700 ين، مع فرق حوالي 200 ين (أي حوالي 40 تايوان دولار).

س: هل هناك حد للسحب من أجهزة الصراف الآلي بالعملات الأجنبية؟ نعم، تختلف حسب البنك. على سبيل المثال، بنك كريديت سويس يحدد حدًا يوميًا بقيمة 150,000 تايوان دولار، وبنك تشيوفونغ 120,000، وبنك يو شان 50,000 ين (أي حوالي 15,000 تايوان دولار). يُنصح بتوزيع السحب أو استخدام بطاقة البنك الخاص بك لتجنب رسوم عبور بنكي قدرها 5 دولار لكل عملية.

س: ماذا أحتاج لأحضره عند السحب من الفرع؟ بطاقة الهوية (الهوية الوطنية) + جواز السفر (لغير التايوانيين، جواز السفر + بطاقة الإقامة). إذا قمت بالحجز المسبق عبر الإنترنت، فستحتاج أيضًا إلى إشعار المعاملة. لمن يقل عمره عن 20 سنة، يلزم وجود ولي أمر. للتحويلات الكبيرة فوق 100,000 تايوان دولار، قد يُطلب إقرار مصدر الأموال.

الخلاصة: التحويل على دفعات وتوزيع الاستثمارات

لم تعد الين مجرد “نقود صغيرة” للسفر، بل أصبح أداة للتحوط والاستثمار. سواء كنت تخطط للسفر إلى اليابان العام القادم، أو تريد استغلال تراجع التايوان دولار في توزيع الأصول، فإن اتباع مبدأ “التحويل على دفعات + عدم ترك الأموال تتراكم” سيساعدك على تقليل التكاليف وتعظيم العوائد.

نصائح للمبتدئين: ابدأ بـ"التحويل عبر الإنترنت من بنك تايوان + السحب من المطار" أو “السحب من أجهزة الصراف الآلي بالعملات الأجنبية”، ثم مع التعود، يمكنك توجيه الين إلى الودائع الثابتة أو صناديق ETF، وحتى تجربة التداول في سوق الفوركس. بهذه الطريقة، ستستفيد بشكل أكبر من السفر، وتكون محميًا بشكل أفضل خلال اضطرابات السوق العالمية.