شراء DAX 40: أي استراتيجية تناسبك؟

شراء DAX 40 ليس هو نفسه شراء DAX 40 – الأمر يعتمد على ما تريد وكيفية وقتك. يوفر المؤشر الألماني وصولاً إلى أكبر 40 شركة مدرجة في البورصة في البلاد: من فولكس فاجن و SAP إلى مرسيدس-بنز و BMW وصولاً إلى سيمنز، دويتشه بنك، باير، أليانز وأديداس. تمثل هذه الشركات حوالي ثلاثة أرباع القيمة السوقية الإجمالية في بورصة فرانكفورت. من يرغب في الاستثمار في هذه الشركات الكبرى، لديه ثلاثة خيارات رئيسية – اعتمادًا على ما إذا كنت تفكر على المدى الطويل أو تريد الاستفادة من تحركات الأسعار القصيرة الأجل.

DAX 40: مقياس الاقتصاد الألماني

DAX 40 ليس شركة واحدة، بل مؤشر – شبيهه بسلة تحتوي على أغلى 40 شركة ألمانية. يتم تحديد التكوين بناءً على القيمة السوقية الحرة المتاحة للتداول، أي: الأسهم التي يمكن تداولها بحرية فقط، وليس تلك التي يحتفظ بها المطلعون. وهكذا يعكس المؤشر بشكل موثوق حالة الاقتصاد الألماني.

ثلاثة طرق للاستفادة من DAX 40

للمفكرين على المدى الطويل: الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) هي المدخل

الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) هي صناديق تتداول في السوق، وتعمل مثل الأسهم العادية، لكنها تمثل مؤشرًا كاملًا. الميزة: تشتري تلقائيًا 40 شركة مرة واحدة، دون الحاجة للبحث عن كل سهم على حدة. التكاليف منخفضة، والسيولة عالية.

يمكنك العثور على مرشحين جيدين بسرعة: صندوق iShares Core DAX UCITS (EXS1.DE) يدير 7.57 مليار يورو مع معدل تكاليف يبلغ فقط 0.16% سنويًا. صندوق Xtrackers DAX UCITS ETF 1C (XDAX.DE) يأتي برسوم 0.09% ويدير 5.06 مليار يورو. مزود أصغر لكنه فعال هو صندوق Amundi ETF DAX UCITS ETF DR (CG1G.DE) مع أصول بقيمة 0.87 مليار وبتكاليف تشغيلية 0.10%.

تُعد ETFs مثالية إذا كان لديك 5، 10 أو 20 سنة وتؤمن بالتطور الطويل الأمد لألمانيا.

للمضاربين: العقود الآجلة وقوتها الرافعة

عقود DAX 40 الآجلة هي عقود مستقبلية – تتفق اليوم على شراء أو بيع المؤشر بسعر معين في تاريخ مستقبلي. يمثل العقد الآجل القياسي 25 يورو لكل نقطة مؤشر. إذا كان DAX 40 عند 15,000، فإنك تتحكم في قيمة نظرية تبلغ 375,000 يورو – برأس مال أقل بكثير.

يبدو الأمر مغريًا، لكنه خطير: توجد عقود صغيرة بقيمة 5 يورو لكل نقطة للمحافظ الصغيرة. يتم إضافة أو خصم أرباح أو خسائر كل يوم. الأمر الحاسم: طلبات الهامش. يطالبك الوسيط بإيداع مبلغ إضافي إذا كانت خسائرك كبيرة جدًا – ويقوم بتصفية مركزك إذا لم تتمكن من الدفع.

إدارة المخاطر هنا ليست اختيارية:

• دائمًا ضع أوامر وقف الخسارة
• لا تخاطر بأكثر من 2-3% من رأس مالك في كل صفقة
• تابع مواعيد الاقتصاد التي تؤثر على DAX
• افهم: يمكنك أن تخسر أكثر مما استثمرت

للمطلوبين للمرونة: العقود مقابل الفروقات (CFDs) – شراء وبيع على المكشوف

عقود الفروقات (CFDs) تعمل بشكل مختلف: تراهن على حركة السعر، لكنك لا تملك المؤشر نفسه أبدًا. الوسيط هو الطرف المقابل لك. الميزة الكبرى: يمكنك المضاربة على ارتفاع أو انخفاض الأسعار.

مثال: DAX 40 عند 15,000. تشتري عقد CFD ويصعد المؤشر إلى 15,100 – بقيمة 1 يورو لكل نقطة، تربح 100 يورو. إذا انخفض إلى 14,900، تكون خسارتك.

توفر CFDs أقصى مرونة من خلال الرافعة المالية المتغيرة وأحجام مراكز صغيرة – تبدأ من إيداع 1 يورو. لكن: مخاطر الطرف المقابل حقيقية. قد لا يفي الوسيط بالتزاماته نظريًا. كما أن الرافعة تؤدي إلى تصاعد سريع للخسائر. عند طلبات الهامش، قد يقوم الوسيط بتصفية مركزك دون سابق إنذار.

أي طريقة تناسبك؟

المبتدئين والمستثمرون على المدى الطويل: ابدأ بصندوق ETF لـ DAX 40. تكاليف منخفضة، وسهولة في الاستخدام، ومخاطر محسوبة. خيارات موثوقة تشمل iShares Core DAX أو Xtrackers.

المتداولون المتمرسون على المدى القصير: العقود الآجلة توفر شفافية من خلال عقود قياسية تتداول في السوق. CFDs توفر مرونة أكبر، ولكن أيضًا مخاطر الطرف المقابل. كلاهما يتطلب إدارة مخاطر متقنة.

القاعدة الأساسية: ابدأ صغيرًا، افهم الآليات، ثم قم بالتوسع لاحقًا. قبل التداول بالعقود الآجلة أو CFDs، استخدم حساب تجريبي. واستشر دائمًا مستشارًا ماليًا مؤهلًا قبل اتخاذ قرارات استثمارية كبيرة – المخاطر حقيقية.