اتجاهات السوق التقنية لمؤشر الدولار الأمريكي وتحديات السوق عبر الأصول في ظل تغير توقعات سياسة الاحتياطي الفيدرالي

الخلفية الكلية: لعبة البيانات الاقتصادية القوية وتوقعات السياسات

تقرير الناتج المحلي الإجمالي للربع الثالث في الولايات المتحدة بنسبة 4.3% على أساس سنوي، متجاوزًا توقعات السوق عند 3.3%، مسجلاً أسرع معدل نمو في السنوات الأخيرة. في الوقت نفسه، تم الإعلان عن مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي(Core PCE) بنسبة زيادة 2.9% على أساس فصلي، وهو ثابت عند مستوى التوقعات. كان من المفترض أن تعزز هذه البيانات موقف الاحتياطي الفيدرالي للحفاظ على أسعار فائدة مرتفعة، لكن المتغيرات السياسية أضافت زاوية تفسير جديدة للسوق. مستقبل سياسات الاحتياطي الفيدرالي يواجه عدم اليقين، مما يضع ضغطًا واضحًا على مؤشر الدولار الأمريكي.

مؤشر الدولار الأمريكي: اختراق الدعم الرئيسي، وتحذيرات من مخاطر الهبوط

انخفض مؤشر الدولار بنسبة 0.37% في يوم واحد في 23 ديسمبر، ليصل أدنى مستوى عند 97.74، مسجلاً تراجعًا مستمرًا ليومين متتاليين. والأهم من ذلك، أن مؤشر الدولار قد كسر فعليًا حاجز 98.0، مسجلاً أدنى مستوى له منذ أكثر من شهرين ونصف، عند 97.85. في ظل بيئة تراجع السيولة الناتجة عن عطلة عيد الميلاد، لا يمكن تجاهل مخاطر الهبوط على المدى القصير والمتوسط.

إذا لم يتمكن مؤشر الدولار من الحفاظ على مستوى 98.0، فمن المتوقع أن تتفتح مساحة هبوطية جديدة، مع مراقبة مستوى دعم مهم عند 95.2. من الناحية الفنية، السعر الحالي قد اخترق مواقع مهمة، مما قد يؤدي إلى انخفاض أكبر في المشاركة السوقية.

مواقع فنية مرجعية:

• مستويات الدعم: 96.5، 95.2، 93.5
• مستويات المقاومة: 98.0، 99.0، 100.0

النحاس LEM: فرصة ارتفاع بعد اختراق المقاومة الرئيسية

في 24 ديسمبر، ارتفع النحاس LEM بأكثر من 1% خلال الفترة، ليصل إلى أعلى مستوى عند 12,276 دولارًا، متجاوزًا منطقة المقاومة الرئيسية السابقة. يظهر مؤشر MACD إشارة شراء قوية، مع وضوح نية السوق في الاتجاه الصاعد، والنمط الأعلى يشير إلى أن الاتجاه الصعودي لا يزال محافظًا على تكامله.

إذا تمكن النحاس LEM من الثبات فوق مستوى 12,000 دولار، فمن المتوقع أن تتحدى الارتدادات القادمة مستوى 13,000 دولار أو أعلى، مما يوفر للمستثمرين في الأصول الصاعدة مرجعًا جديدًا.

مواقع فنية مرجعية:

• مستويات الدعم: 12,000، 11,600، 11,200
• مستويات المقاومة: 12,400، 13,000، 14,000

الذهب: إمكانيات ارتفاع إضافي بعد اختراق حاجز 4,500

شهد الذهب ارتفاعًا معتدلًا في 24 ديسمبر، مع تأكيد الاتجاه، حيث ارتفع بنسبة 0.12% خلال الفترة، مسجلاً أعلى مستوى عند 4,525.8 دولار، متجاوزًا بنجاح مستوى 4,500 دولار. من القاع الأعلى، لا تزال بنية الاتجاه الصاعد سليمة، والدعم الفني يشجع على مزيد من الارتفاع.

إذا تمكن الذهب من الاستقرار فوق 4,500 دولار، فإن الأهداف التالية للارتفاع ستكون عند 4,620 دولار و4,770 دولار على التوالي. من الجدير بالذكر أن نقطة زمنية مهمة تقع في 6 يناير، قد تجلب تحولات جديدة في السوق.

مواقع فنية مرجعية:

• مستويات الدعم: 4,500، 4,400، 4,220
• مستويات المقاومة: 4,550، 4,620، 4,770

النفط الخام WTI: علامات على بداية تصحيح ارتدادي

ارتفع النفط WTI بنسبة 0.9% في 23 ديسمبر، ليصل إلى أعلى مستوى عند 59.56 دولار، مسجلاً اتجاهًا تصاعديًا مستمرًا لثلاثة أيام تداول متتالية. يظهر مؤشر AO أن زخم الارتفاع يتراكم، مما قد يشير إلى أن دورة الهبوط منذ يونيو من هذا العام تواجه فرصة لتصحيح ارتدادي.

إذا تمكن النفط WTI من الاختراق والثبات فوق 59.0 دولار، فمن المتوقع أن تتوسع مساحة الارتداد إلى 61.5 دولار و64.5 دولار. وعلى العكس، إذا انخفض دون دعم 57.0 دولار، فهناك مخاطر استمرار الاتجاه الهابط.

مواقع فنية مرجعية:

• مستويات الدعم: 57.0، 55.0، 52.0
• مستويات المقاومة: 59.0، 61.5، 64.5