Dans la volatilité normalisée du marché des cryptomonnaies, les investisseurs sont souvent confrontés à un dilemme : soit prendre des risques élevés pour poursuivre des rendements excessifs, soit laisser leurs actifs dormir dans leurs portefeuilles avec presque zéro rendement.
GUSD, lancé par Gate en août 2025, aborde de manière innovante ce défi. Ce n’est pas un stablecoin traditionnel mais un certificat financier en dollar numérique indexé 1:1 sur l’USD, soutenu par des actifs réels à faible risque (RWA) tels que des obligations du Trésor américain et les revenus de l’écosystème Gate.
La valeur fondamentale de GUSD réside dans le fait qu’il commence à générer des rendements pour les détenteurs dès le jour où il est frappé, avec un rendement annualisé actuel de 4,4 %. Plus important encore, il apporte la logique financière traditionnelle de "intérêt d’échéance + remboursement du principal" sur la blockchain, combinant la stabilité des RWA avec la flexibilité de la blockchain.
01 Positionnement du produit GUSD
Contrairement aux stablecoins traditionnels qui se concentrent uniquement sur la stabilité des taux de change et la commodité des paiements, GUSD représente une nouvelle direction dans le développement des stablecoins.
GUSD aligne son concept de produit vers des actifs titrisés, introduisant le concept de "rendement à l’échéance" sur la chaîne en utilisant des actifs réels tels que les obligations du Trésor américain comme soutien sous-jacent.
Lorsque les détenteurs effectuent un rachat, en plus de récupérer le capital, ils peuvent également recevoir les intérêts accumulés en un seul versement, ce qui rend la détention de pièces plus semblable à la détention d’obligations plutôt qu’à servir simplement de moyen d’échange.
GUSD est soutenu par un portefeuille diversifié d’actifs à faible risque, y compris des actifs RWA tels que des obligations du Trésor américain, des revenus provenant de l’écosystème Gate et des stablecoins grand public. Cette structure de revenus à double voie offre aux utilisateurs une protection des revenus plus fiable.
02 Comment créer GUSD ?
Les façons d’obtenir GUSD sont principalement divisées en deux catégories, et l’ensemble du processus est conçu pour être simple et intuitif.
Acquisition de Minting : Principaux canaux de gains
C’est le moyen principal d’obtenir GUSD et de profiter des avantages. Les utilisateurs peuvent utiliser la section "Gains On-chain" de la plateforme Gate pour échanger GUSD à un ratio de 1:1 en utilisant USDT ou USDC.
Les utilisateurs individuels peuvent miser jusqu’à 5 millions USDT ou des actifs équivalents en USDC. À partir du jour du minting, GUSD commencera à générer des rendements avec un rendement annualisé de 4,4 %, le système distribuant automatiquement les gains au compte spot quotidiennement.
Échange au comptant : Compléter les canaux de liquidité
Les utilisateurs peuvent également échanger directement le GUSD contre l’USDT sur le marché au comptant, ce qui convient aux utilisateurs qui souhaitent ajuster rapidement leurs positions.
Il est important de noter : le GUSD obtenu par le trading au comptant ou les dépôts ne gagnera pas d’intérêts s’il n’a jamais subi d’opérations de minting.
Les utilisateurs peuvent se rendre à la création de GUSD pour effectuer n’importe quel montant d’opérations de création, et après achèvement, toutes les participations peuvent participer à la distribution normale quotidienne.
03 Mécanisme de rachat de GUSD
Dans le marché des cryptomonnaies, la manière de sortir d’un investissement est souvent aussi importante que la manière d’y entrer. GUSD offre un mécanisme de rachat flexible et transparent, garantissant une haute liquidité des fonds des utilisateurs.
Rachat rapide
- Frais : 0,1 %
- Heure d’arrivée : En général, le USDC peut être retourné sur le compte spot dans les 10 minutes.
- Scénarios applicables : Convient aux investisseurs ayant un besoin immédiat de liquidité.
Rachat Standard
- Frais de transaction : 0,05 %
- Heure d’arrivée : Les fonds seront crédités dans un délai de trois jours ouvrables après la soumission de la demande.
- Scénarios applicables : Convient aux utilisateurs qui recherchent des coûts bas et peuvent accepter un temps d’attente.
Quel que soit le mode choisi, le système convertira automatiquement le GUSD en USDC au ratio 1:1, garantissant un processus transparent et stable.
Les avantages clés de 04 GUSD
GUSD présente plusieurs avantages évidents en matière de conception et d’application des produits, créant une différenciation unique dans l’espace des stablecoins.
Mécanisme de Stacking de Rendement
La caractéristique la plus notable de GUSD est son mécanisme d’accumulation de rendement. Alors que les utilisateurs détiennent GUSD pour gagner un rendement annuel de base, ils peuvent également utiliser GUSD pour participer au minage de liquidités sur Gate Launchpool afin d’obtenir des récompenses supplémentaires.
Récemment, le rendement annualisé du pool de minage GUSD a excellé, avec le pool de minage AVNT atteignant 16,32 %, le pool de minage U atteignant 16,85 %, et le pool de minage BOT atteignant 16,07 %.
Ce modèle de revenu dual de « revenu de base + revenu de minage » offre aux utilisateurs ordinaires des possibilités de revenus plus riches grâce au GUSD.
Scénarios d’application divers
GUSD a été profondément intégré dans l’écosystème Gate, élargissant divers scénarios d’application, bien au-delà des produits financiers ordinaires :
- Participation au Launchpool : Les utilisateurs qui mettent en jeu des GUSD peuvent gagner un rendement annuel original de 4,4 %, ainsi que des récompenses supplémentaires en tokens de projet.
- Trading au Comptant : Gate a lancé plusieurs paires de trading, y compris GUSD/USDT, BTC/GUSD et ETH/GUSD, permettant aux utilisateurs d’utiliser directement GUSD pour acheter d’autres cryptomonnaies.
- Collatéral de marge : le GUSD peut être utilisé comme collatéral pour un compte de marge unifié. Les utilisateurs peuvent utiliser le GUSD comme marge lors du trading avec effet de levier pour améliorer l’utilisation du capital sans sacrifier les rendements.
- Gestion de patrimoine actuelle : GUSD est également inclus dans le Yu Bi Bao en tant que produit de gestion de patrimoine actuel, élargissant ainsi les scénarios d’utilisation des fonds des utilisateurs.
Engagement en matière de transparence et de sécurité
Dans le marché des cryptomonnaies, la transparence et la confiance sont les problèmes les plus préoccupants pour les utilisateurs. GUSD a fait des engagements clairs dans ces deux domaines :
Gate s’engage à divulguer publiquement la preuve de réserve sur la page produit, présentant la documentation émise par une banque dépositaire ou un partenaire institutionnel.
Toutes les émissions de GUSD seront soutenues par des actifs réels suffisants et seront soumises à une vérification publique pour garantir la transparence et la sécurité des actifs.
05 Suggestions pratiques et rappels de risque
Pour les utilisateurs ordinaires, en particulier les nouveaux venus dans l’espace crypto, GUSD offre une entrée à faible seuil pour un revenu stable. Voici quelques conseils pratiques :
- Commencez par des gains de base : d’abord, échangez un peu de USDT ou USDC inactif contre du GUSD pour obtenir un rendement annuel stable de 4,4 %.
- Essayez le yield stacking : Après vous être familiarisé avec les fonctions de base, vous pouvez participer à des activités de minage telles que Launchpool avec un peu de GUSD pour gagner des récompenses supplémentaires.
- Application Écologique Complète : Lors de la négociation ou de l’utilisation de l’effet de levier, privilégiez l’utilisation de GUSD comme garantie pour améliorer l’efficacité du capital sans sacrifier les rendements.
L’investissement s’accompagne toujours de risques. Bien que le GUSD soit soutenu par des actifs à faible risque, les utilisateurs doivent rester prudents :
- Le taux de rendement GUSD (APR) est calculé quotidiennement et exprimé en tant que taux de pourcentage annuel (APR) à des fins d’information uniquement. L’APR ne représente pas la performance de GUSD pour une période au-delà d’une date spécifique, ni ne représente des résultats futurs.
- L’APR peut fluctuer quotidiennement. Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des résultats futurs.
- GUSD peut avoir des restrictions de rachat qui pourraient affecter votre capacité à échanger GUSD contre des stablecoins USD pris en charge.
Perspectives d’avenir
Pour les investisseurs à la recherche d’un refuge sûr dans des marchés volatils, GUSD offre une option double qui permet de participer à la croissance de la marché des cryptomonnaies tout en profitant des rendements stables de la finance traditionnelle.
Que vous soyez un novice en crypto ou un joueur expérimenté, GUSD mérite d’être une partie importante de votre allocation d’actifs, vous aidant à maintenir la stabilité lors des fluctuations du marché tout en poursuivant des rendements plus élevés basés sur un revenu stable.
Comme l’ont déclaré les responsables de Gate, GUSD est en cours de développement en tant qu’instrument dollar générant des rendements qui peut être intégré dans des portefeuilles d’investissement modernes. Si la transparence et la vérification de la conformité continuent de se renforcer à l’avenir, il a la possibilité de devenir RWA dans Web3 Un modèle important pour l’implémentation pratique.
