Comprendre ce qu'est un fonds, constituer facilement un portefeuille d'investissement personnel

Les professionnels occupés souhaitent gérer leur patrimoine mais n’ont pas le temps d’étudier ? Ou peut-être vous vous sentez perdu face à l’analyse d’investissement ? En réalité, il existe une méthode de gestion professionnelle, avec un risque relativement contrôlé, qui est la réponse — l’investissement en fonds. Cet article vous guidera à travers les concepts de base, le principe de profit, jusqu’à la configuration pratique, pour une compréhension complète de l’investissement en fonds.

Qu’est-ce qu’un fonds ?

Fonds, dont le nom officiel est Fonds d’investissement en valeurs mobilières, désigne un outil d’investissement émis par une banque ou une société de courtage, qui rassemble les fonds des investisseurs, confiés à un gestionnaire de fonds pour la gestion, et à un dépositaire pour la garde. En termes simples, c’est une méthode d’investissement collectif où l’investisseur confie son argent à une équipe professionnelle pour qu’elle le gère, avec des caractéristiques de partage des bénéfices et de partage des risques.

Selon l’actif d’investissement, les fonds se divisent principalement en cinq catégories :

• Fonds monétaires : investis dans des obligations à court terme et des billets de trésorerie
• Fonds obligataires : axés sur les obligations d’État, obligations gouvernementales, obligations d’entreprise, etc., à revenu fixe
• Fonds actions : principalement investis en actions
• Fonds indiciels : suivent un indice de marché spécifique
• Fonds mixtes : combinent actions, obligations et autres actifs

Comment le fonds vous aide-t-il à gagner de l’argent ? Quatre étapes clés

Pour réaliser une croissance de patrimoine via un fonds, il faut comprendre tout le processus opérationnel.

Première étape : comment circulent les fonds

Les participants au fonctionnement du fonds comprennent trois parties : l’investisseur (titulaire de parts de fonds), le gestionnaire de fonds (gestionnaire de fonds), la banque dépositaire (dépositaire du fonds).

Lorsque vous achetez un fonds, votre capital est d’abord consolidé, puis le gestionnaire de fonds, selon la stratégie d’investissement, effectue la répartition et la prise de décision. Ensuite, la banque dépositaire investit les fonds dans les produits financiers appropriés. Ce processus garantit la sécurité des fonds et une gestion professionnelle.

Deuxième étape : choisir le type de fonds qui vous convient

Face à la multitude de fonds, le choix doit se baser sur votre tolérance au risque et votre horizon d’investissement.

Fonds monétaires sont l’option la plus sûre, principalement investis dans des obligations d’État, billets de société, etc., à revenu fixe à court terme, avec une excellente liquidité. Convient aux investisseurs conservateurs exigeant une haute liquidité et sécurité, mais avec un rendement généralement faible à long terme.

Fonds obligataires génèrent des revenus d’intérêts via l’investissement dans des obligations d’État et d’entreprise, avec un risque inférieur à celui des fonds actions. Les fonds investissant dans des obligations d’État ont le risque le plus faible et une liquidité relativement bonne, adaptés aux investisseurs recherchant un flux de trésorerie stable.

Fonds actions investissent principalement en actions, avec un risque plus élevé mais un potentiel de rendement plus important. En raison de la volatilité du marché et du risque de gestion, ils conviennent aux investisseurs à long terme capables d’accepter des pertes à court terme.

Fonds indiciels suivent un indice de marché spécifique, en achetant toutes ou une partie des composants de cet indice pour reproduire sa performance. Les ETF en font partie, avec une bonne liquidité et une faible erreur de suivi.

Fonds mixtes combinent actions, obligations et autres actifs pour équilibrer risque et rendement, avec un niveau de risque intermédiaire entre fonds obligataires et fonds actions, idéal pour les investisseurs conservateurs à modérés.

Comparatif des types de fonds :

Troisième étape : comprendre les coûts d’investissement en fonds

Avant d’investir, il est essentiel de connaître la structure des frais, car cela impacte directement votre rendement net.

Frais d’entrée : frais lors de l’achat, environ 1,5 % pour les fonds obligataires, 3 % pour les fonds actions, avec parfois des remises selon les canaux de vente.

Frais de rachat : la plupart des fonds à Taïwan n’ont pas de frais lors du rachat, mais les investisseurs achetant via une banque doivent payer des frais de gestion de fiducie (environ 0,2 %/an), déduits de la valeur liquidative.

Frais de gestion : frais de gestion du gestionnaire de fonds, généralement entre 1 % et 2,5 % par an, plus faibles pour les fonds indiciels.

Frais de garde : facturés par la banque pour la garde des fonds, environ 0,2 % par an.

Quatrième étape : constituer un portefeuille personnalisé

Ne mettez pas tous vos œufs dans le même panier ; une allocation scientifique peut réduire efficacement le risque. Choisissez la répartition selon votre tolérance au risque :

Investisseur à tolérance au risque élevée : 50 % fonds actions, 25 % fonds obligataires, 15 % fonds monétaires, 10 % autres

Investisseur à tolérance au risque moyenne : 35 % fonds actions, 40 % fonds obligataires, 20 % fonds monétaires, 5 % autres

Investisseur à faible tolérance au risque : 20 % fonds actions, 20 % fonds obligataires, 60 % fonds monétaires

Cinq avantages majeurs de l’investissement en fonds

Comparé à l’achat direct d’actions ou d’autres méthodes d’investissement, le fonds présente des avantages uniques :

Diversification des actifs : en regroupant les fonds de nombreux investisseurs pour investir dans des actions, obligations, matières premières, etc., il offre une large gamme d’opportunités, réduisant le risque de concentration excessive.

Réduction du risque : la répartition des fonds sur plusieurs classes d’actifs atténue l’impact d’une défaillance d’un seul investissement.

Gestion professionnelle : une équipe de gestionnaires expérimentés, dotés de connaissances approfondies du marché et de capacités de recherche, prennent les décisions pour vous, garantissant une meilleure qualité de gestion.

Haute liquidité : la majorité des fonds peuvent être achetés ou vendus à tout moment, permettant une liquidation rapide si nécessaire.

Barrière d’entrée faible : la plupart des fonds permettent des investissements à petite échelle, souvent à partir de 3000 yuan, idéal pour les petits investisseurs souhaitant débuter.

Commencez votre voyage d’investissement en fonds

L’investissement en fonds est moins risqué que les actions ou les contrats à terme, avec le principal avantage d’un risque relativement contrôlé et d’une barrière d’entrée faible. La durée d’investissement en fonds étant généralement longue, il convient parfaitement à une stratégie d’investissement à long terme.

Quel que soit le type de fonds choisi, il est plus sûr que d’investir directement en bourse, tout en profitant de la croissance du marché. La clé de l’investissement en fonds réside dans le choix du bon type de fonds, la construction d’un portefeuille raisonnable, et la détention à long terme, en évitant les coûts et décisions émotionnelles liés à des achats et ventes fréquents.