J'ai récemment regardé quelques valeurs de méga-capitalisation et MGV continue d'apparaître sur mon radar. C'est le fonds Vanguard qui suit l'indice CRSP U.S. Mega Cap Value, et honnêtement, c'est une option solide si vous essayez d'obtenir une exposition à ces entreprises massives et établies sans trop réfléchir.

Lancé en 2007, cet ETF a accumulé plus de 11,69 milliards de dollars d'actifs. Le ratio de dépenses est de seulement 0,05 %, ce qui est vraiment bon marché - cela compte plus qu'on ne le pense quand on détient quelque chose à long terme. Le rendement en dividendes tourne autour de 1,89 %, donc vous obtenez un revenu en plus de toute appréciation du prix.

Ce que je trouve intéressant, c'est la répartition sectorielle. Les financières représentent environ 23,6 % du portefeuille, ce qui est logique étant donné l'orientation vers la valeur de méga-cap. Vos holdings typiques ici sont JPMorgan Chase, Berkshire Hathaway et Exxon Mobil - essentiellement les types d'entreprises qui apparaissent dans tous les top 10 des capitalisations boursières. Ce ne sont pas des choix flashy, mais ce sont la colonne vertébrale du marché.

Le fonds détient environ 126 positions différentes, donc il y a une vraie diversification. Les 10 principales positions représentent environ 18,63 % des actifs, ce qui signifie que vous n'êtes pas trop concentré dans une seule action malgré l'accent sur la méga-cap.

En termes de performance, il suit assez bien son indice. Le fonds a montré de bons rendements au cours de l'année passée, bien que, comme la plupart des stratégies axées sur la valeur, il puisse prendre du retard lors de rallyes axés sur la croissance. Le bêta de 0,76 suggère qu'il bouge un peu moins que le marché plus large, ce qui en fait un choix à risque moyen raisonnable si vous construisez un portefeuille.

Comparez-le à VTV (Vanguard Value Index Fund) qui facture 0,03 % ou SCHD qui est à 0,06 % - MGV se situe dans cette gamme compétitive. Si vous cherchez une exposition simple à la valeur de méga-cap sans trop de tracas, cela vaut la peine d'être considéré. C'est le genre de fonds qui fonctionne bien comme une position centrale plutôt qu'une opération flashy.