Keputusan titik balik siklus: buy the dip, jual, atau menunggu? Hotcoin Research | 10-14 November 2025

pasar kripto表现

Saat ini, total nilai pasar kripto adalah 3,26 triliun dolar AS, dengan BTC menyumbang 58,7%, yaitu 1,91 triliun dolar AS. Nilai pasar stablecoin adalah 304,2 miliar dolar AS, mengalami penurunan 0,41% dalam 7 hari terakhir. Perlu dicatat bahwa jumlah stablecoin telah mengalami pertumbuhan negatif selama 3 minggu berturut-turut, di mana USDT menyumbang 60,44%.

Di antara 200 proyek teratas di CoinMarketCap, sebagian besar mengalami penurunan sementara sebagian kecil mengalami kenaikan, di antaranya: STRK dengan kenaikan 7 hari sebesar 72,26%, DRC dengan kenaikan 7 hari sebesar 65,91%, ZEC dengan kenaikan 7 hari sebesar 26,84%, B dengan kenaikan 7 hari sebesar 26,63%, MET dengan kenaikan 7 hari sebesar 19,58%.

Minggu ini, arus keluar bersih ETF spot Bitcoin di Amerika Serikat: 1,111 juta dolar; arus keluar bersih ETF spot Ethereum di Amerika Serikat: 729 juta dolar.

Prediksi pasar (17 November - 21 November):

Saat ini, indeks RSI adalah 43,52 (rentang netral), indeks ketakutan dan keserakahan adalah 9 (indeks di bawah minggu lalu, rentang ketakutan ekstrem), dan indeks altcoin adalah 39 (di bawah minggu lalu).

Rentang inti BTC: $97,000-110,000

Rentang inti ETH: $3,000-4,000

Rentang inti SOL: $140-175

Sentimen pasar: Dalam setahun terakhir, waktu “ketakutan ekstrem” hanya ada 11 hari. Mengingat kembali pergerakan k-line sebelumnya, 11 hari ini semuanya merupakan “lubang emas”. Apakah teori investasi “beli saat takut, jual saat serakah” masih berlaku? Toh sekarang sudah merupakan “momen akhir siklus 4 tahun tradisional kripto”! Data on-chain menunjukkan bahwa BTC masih berada dalam fase bearish yang moderat, dengan area pasokan yang padat antara $106,000 hingga $118,000, di mana banyak investor cenderung menjual di sekitar kisaran biaya ini, sehingga membentuk resistensi yang kuat. Di bawah $100,000 adalah garis pertahanan psikologis yang penting, sementara $97,000 adalah dukungan dasar dari kisaran.

Probabilitas penurunan suku bunga The Fed pada bulan Desember telah turun di bawah 50%, dan pasar harus fokus pada laporan data ekonomi setelah pemerintah AS dibuka.

Untuk investor yang konservatif: lakukan pembelian bertahap saat harga turun atau pertahankan kas yang cukup, jangan sekali-sekali melakukan “all in”!

Untuk trader aktif: Dalam kisaran fluktuasi yang jelas saat ini, Anda bisa mempertimbangkan untuk membeli sedikit di dekat level support dan mengurangi posisi atau menjual di dekat level resistance. Pastikan untuk mengatur stop loss dengan baik.

Pahami sekarang

Mereview peristiwa besar minggu ini

1. Pada 10 November, menurut laporan media AS pada tanggal 9, Senat Kongres AS telah mencapai kesepakatan untuk mengakhiri “penutupan” pemerintah federal;

2. Pada 11 November, Anggota Dewan Federal Reserve, Milan, mengatakan pada hari Senin bahwa mengingat pasar tenaga kerja yang melunak dan inflasi yang menurun, Federal Reserve harus menurunkan suku bunga sebesar 50 basis poin pada bulan Desember. Dia percaya bahwa pemotongan suku bunga sebesar 25 basis poin adalah “langkah yang tepat pada batas minimum”;

3. Pada 10 November, Coinbase secara resmi mengumumkan di media sosial bahwa penjualan umum token Monad akan dimulai pada 17 November;

4. Pada 12 November, perusahaan penyimpanan aset digital berbasis Solana dan merek barang konsumsi Upexi mengumumkan kinerja kuartalan “rekor”, dengan pendapatan aset digitalnya melampaui 6 juta dolar AS yang mendorong total laba kotor mencapai 8,3 juta dolar AS, melonjak 183% tahun ke tahun;

5. 11 November, Coinbase dan perusahaan rintisan infrastruktur stablecoin BVNK telah menghentikan kesepakatan akuisisi senilai 2 miliar dolar. Jika transaksi ini selesai, ini akan menjadi salah satu akuisisi terbesar dalam sejarah industri enkripsi dan secara signifikan memperluas cakupan bisnis stablecoin tingkat institusi Coinbase;

6. Pada 12 November, Ketua Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC) Paul Atkins menjelaskan rencana “klasifikasi token kripto” untuk secara jelas membedakan mana yang merupakan sekuritas, sementara SEC sedang memajukan regulasi aset digital dengan cara yang baru;

7. Pada 14 November, pasar kripto kembali mengalami pukulan berat, Bitcoin pagi ini turun mencapai 98.000 dolar AS, saat ini tercatat 100.294 dolar AS, Ethereum jatuh di bawah 3.200 dolar AS, saat ini tercatat 3.252 dolar AS. Total kapitalisasi pasar kripto turun hampir 2,0% dalam 24 jam terakhir, saat ini tercatat 3,45 triliun dolar AS. Indeks saham AS ditutup dengan ketiga indeks utama mengalami penurunan, Nasdaq anjlok 2,3%, Dow Jones awalnya turun 1,6%, dan indeks S&P 500 turun 1,6%, semua saham terkait kripto di pasar saham AS juga mengalami penurunan;

8. Pada 14 November, Musk menyatakan, “X baru saja meluncurkan serangkaian fitur komunikasi baru, termasuk enkripsi pesan, panggilan audio dan video, serta transfer file. X Money akan segera diluncurkan.”

9. Pada 14 November, menurut data Coinglass, likuidasi di seluruh jaringan dalam 24 jam terakhir meningkat menjadi 748 juta dolar, di mana likuidasi posisi long mencapai 596 juta dolar, dan likuidasi posisi short mencapai 152 juta dolar.

ekonomi makro

1. Pada 14 November, sinyal hawkish yang dikeluarkan oleh pejabat Federal Reserve memadamkan harapan pasar akan penurunan suku bunga AS pada bulan Desember, ditambah lagi dengan kalender data yang masih kacau dan kekhawatiran tentang gelembung kecerdasan buatan, pasar saham global dan pasar logam mulia mengalami pukulan berat pada hari Jumat;

2. Pada 15 November, menurut pengamat suku bunga Federal Reserve, probabilitas penurunan suku bunga sebesar 25 basis poin pada bulan Desember adalah 39,8%.

ETF

Menurut statistik, antara 10 November hingga 14 November, aliran bersih keluar dari ETF Bitcoin spot AS adalah: 1,111 juta dolar; hingga 14 November, total aliran keluar dari GBTC (Grayscale) adalah: 24,638 juta dolar, saat ini memiliki 16,091 juta dolar, IBIT (BlackRock) saat ini memiliki 75,162 juta dolar. Total kapitalisasi pasar ETF Bitcoin spot AS adalah: 126,787 juta dolar.

Arus keluar bersih ETF spot Ethereum di AS: 72.9 ribu dolar.

Memprediksi masa depan

Pengumuman acara

1. Devconnect akan diadakan dari 17 hingga 22 November 2025 di Buenos Aires, Argentina. Acara teknologi penting ini akan mengumpulkan peserta inti dari ekosistem Ethereum. Selama acara, para pembangun Ethereum, pendidik, dan tim protokol akan bersama-sama mendorong inovasi dan pengembangan teknologi blockchain melalui kursus praktis, kuliah teknis mendalam, dan lokakarya yang dipimpin komunitas;

2. Bitcoin MENA akan diadakan pada 8 hingga 9 Desember di Pusat Pameran Nasional Abu Dhabi (ADNEC);

3. Solana Breakpoint 2025 akan diadakan dari 11 hingga 13 Desember di Abu Dhabi.

Kemajuan proyek

1. Berachain berencana untuk meluncurkan halaman klaim untuk korban kerentanan Balancer v2 / BEX sebelum 16 November, dan melakukan sebuah fork untuk membuka kontrak BEX di tingkat mesin virtual;

2. Strategi Keuangan WLFI perusahaan publik ALT5 Sigma laporan keuangan terbaru akan dirilis pada 18 November;

3. Proyek AI 代理 Capx AI jendela penerimaan airdrop akan ditutup pada 20 November pukul 7:59.

Peristiwa Penting

1. Pada 18 November pukul 8:30, Reserve Bank of Australia akan mengumumkan notulen pertemuan kebijakan moneter bulan November;

2. Pada 20 November pukul 21:30, Amerika Serikat akan mengumumkan jumlah orang yang mengajukan tunjangan pengangguran awal untuk minggu yang berakhir pada 15 November sebanyak ( orang );

3. Pada 20 November pukul 03:00, Federal Reserve mengumumkan notulen pertemuan kebijakan moneter;

4. Pada 21 November pukul 23:00, Universitas Michigan AS akan mengumumkan nilai akhir indeks kepercayaan konsumen bulan November.

pembukaan kunci token

1. Melania Meme (MELANIA) akan membuka 26.250.000 token pada 18 November, bernilai sekitar 3,74 juta dolar AS, yang merupakan 5,04% dari total suplai;

2. LayerZero (ZRO) akan membuka kunci 26,72 juta token pada 20 November, bernilai sekitar 38,05 juta dolar AS, mewakili 7,29% dari total sirkulasi;

3. KAITO (KAITO) akan membuka 8,35 juta token pada 20 November, senilai sekitar 6,46 juta USD, yang merupakan 2,97% dari total sirkulasi;

4. SOON (SOON) akan membuka kunci 15.21 juta token pada 23 November, dengan nilai sekitar 29.51 juta dolar AS, yang merupakan 4.33% dari total sirkulasi.

Tentang Kami

Hotcoin Research sebagai lembaga penelitian inti dari Hotcoin Exchange, berkomitmen untuk mengubah analisis profesional menjadi alat praktis Anda. Kami menganalisis jaringan pasar untuk Anda melalui “Insight Mingguan” dan “Laporan Mendalam”; dengan bantuan kolom eksklusif “Pilihan Ketat Hotcoin” (penyaringan ganda AI + ahli), kami mengunci aset potensial dan mengurangi biaya percobaan. Setiap minggu, peneliti kami akan berinteraksi langsung dengan Anda melalui siaran langsung, menginterpretasikan isu terkini dan memprediksi tren. Kami percaya, pendampingan yang penuh empati dan panduan profesional dapat membantu lebih banyak investor melewati siklus dan menangkap peluang nilai Web3.

Peringatan Risiko

Pasar cryptocurrency sangat volatile, dan investasi itu sendiri membawa risiko. Kami sangat menyarankan para investor untuk melakukan investasi berdasarkan pemahaman penuh tentang risiko ini dan dalam kerangka manajemen risiko yang ketat untuk memastikan keamanan dana.

Website：

X： x.com/Hotcoin_Academy

Mail：labs@hotcoin.com