Lạm phát là gì: Hiện tượng ảnh hưởng đến túi tiền của bạn

Thái độ lạm phát: Định nghĩa đơn giản bạn cần biết

Lạm phát (Inflation) không phải là điều bí ẩn gì. Đó chỉ là hiện tượng kinh tế khi giá cả hàng hóa và dịch vụ liên tục tăng lên. Khi hàng hóa đắt hơn, tiền trong túi của bạn sẽ mất giá trị. 50 baht ngày trước mua được nhiều cơm, hôm nay chỉ mua được một phần. Đó chính là tác động của lạm phát trong cuộc sống hàng ngày.

Dấu hiệu rõ ràng nhất là khi được hỏi “Giá của bạn 10 năm trước là bao nhiêu? So với bây giờ thế nào?” Mọi người thường trả lời là đắt hơn nhiều. Đó là bằng chứng của tác động của lạm phát gây ra sự mất giá.

Ai hưởng lợi? Ai thiệt?

Đây là điểm nghiên cứu thú vị: Lạm phát không ảnh hưởng đều nhau đến tất cả mọi người.

Những người hưởng lợi:

• Người buôn bán và doanh nhân vì có thể nâng giá bán
• Chủ doanh nghiệp có thu nhập linh hoạt vì có thể điều chỉnh thu nhập theo tình hình

Những người thiệt:

• Nhân viên lương cố định, dù có tăng lương nhưng không đủ để theo kịp tỷ lệ lạm phát
• Người giữ tiền không đầu tư vì giá trị tiền bị giảm sút

Tại sao lạm phát xảy ra

Trong thời điểm hiện tại, có 3 nguyên nhân chính thúc đẩy tác động của lạm phát:

1. Nhu cầu cao nhất, sản xuất không đủ (Demand Pull Inflation) Người tiêu dùng muốn mua, nhưng hàng hóa và dịch vụ trên thị trường không đủ. Người bán hàng vì thế điều chỉnh giá cao hơn. Giống như trò chơi đấu giá, khi hàng khan hiếm, giá sẽ tăng.

2. Chi phí sản xuất tăng cao (Cost Push Inflation) Nguyên liệu đắt đỏ như dầu mỡ, khí đốt, sắt thép khiến nhà sản xuất phải nâng giá bán. Đây là dấu hiệu của vấn đề liên kết toàn cầu.

3. In tiền quá nhiều (Printing Money Inflation) Khi chính phủ phát hành quá nhiều tiền vào hệ thống, giá trị tiền sẽ giảm.

Con số nói lên nhiều hơn lời nói: Lịch sử tác động của lạm phát tại Thái Lan

• Năm 2517: lạm phát vượt 24.3% do chiến tranh Trung Đông, giá dầu tăng vọt
• Năm 2541: vượt 7.89% do đồng baht yếu đi
• Năm 2565: tăng đến 7.10% do chiến tranh Nga-Ukraine

Tháng 1 năm 2567, tỷ lệ lạm phát giảm còn 1.11%, thấp nhất trong 35 tháng, nhờ các biện pháp giảm giá năng lượng và tăng lượng rau củ tươi ra thị trường.

Tác động của lạm phát đối với kinh tế và người dân

Áp lực về chi phí sinh hoạt

Chỉ cần xem bảng giá hàng hóa thiết yếu:

• Thịt heo: 137.5 baht (2564) → 133.31 baht (2567)
• Ớt hiểm: 45 baht (2564) → 50-250 baht (2567)
• Dầu diesel: 28.29 baht (2564) → 40.24 baht (2567)

Người dân phải chi tiêu nhiều hơn, sức mua giảm đi. Trong khi đó, các doanh nghiệp nhỏ càng ngày càng gặp khó khăn.

Tình trạng Stagflation nguy hiểm

Khi lạm phát cao nhưng kinh tế không tăng trưởng, chúng ta bước vào trạng thái Stagflation (Suy thoái + lạm phát). Người lao động bị thất nghiệp, doanh nghiệp lợi nhuận thấp, đóng cửa, tỷ lệ thất nghiệp cao. Đây là tình trạng không ai mong muốn.

Cách thích nghi khi lạm phát đến

1. Đưa tiền vào hoạt động

Lãi suất gửi tiết kiệm thấp, nên đầu tư vào các tài sản có lợi nhuận cao hơn như cổ phiếu, quỹ đầu tư, bất động sản.

2. Tránh nợ không cần thiết

Nợ có giá trị giảm đi khi lạm phát, nhưng nợ không tạo ra thu nhập là gánh nặng. Nên giảm chi tiêu không cần thiết.

3. Tránh giữ tiền mặt

Tiền trong ngăn kéo không an toàn. Thử giữ vàng, trái phiếu hoặc đất đai. Các tài sản này biến động theo lạm phát.

4. Tăng thu nhập phụ

Công việc chính có thể không tăng lương tốt, nên tìm thêm nguồn thu nhập phụ.

Cơ hội đầu tư khi lạm phát đến

Cổ phiếu ngân hàng: hưởng lợi từ lãi suất cao, chênh lệch lãi suất tăng lên.

Vàng: biến động theo lạm phát, cơ hội giao dịch CFD để mua bán theo xu hướng.

Bất động sản: giá thuê tăng theo lạm phát, khá ổn định.

Trái phiếu lãi suất thả nổi: Floating Rate Bond hoặc Inflation Linked Bond điều chỉnh lãi theo lạm phát.

Cổ phiếu nhóm thực phẩm: vì thực phẩm là nhu cầu thiết yếu, giá tăng rồi khá ổn định.

Lạm phát vs giảm phát: khác nhau thế nào

• Lạm phát: giá tăng, kinh tế tăng trưởng, ai đó có lợi.
• Giảm phát: giá giảm, kinh tế trì trệ, tất cả đều thiệt.

Cả hai cực đoan đều nguy hiểm. Kinh tế tốt nhất là lạm phát ở mức phù hợp (2-3%).

Tóm lại: Theo dõi tin tức thật sự cần thiết

Tác động của lạm phát là điều không thể tránh khỏi. Nhưng không có nghĩa là bạn phải thất bại. Bằng cách học hỏi, thích nghi và đầu tư thông minh, bạn có thể biến tác động của lạm phát thành cơ hội. Theo dõi tin tức kinh tế để sẵn sàng đối mặt với hệ thống luôn thay đổi.