你的BTC真的在闲置吗？与其看着它在钱包里躺平，不如让它跑起来。有个办法能让BTC边锁仓边生息，关键是理解借贷协议和交易所理财的配合玩法。

**核心逻辑其实很 simples**

在某借贷DeFi协议上用BTC做抵押，以1%的成本借出稳定币USD1，然后把借来的稳定币转到某头部交易所参与20%年化的理财产品。听起来 simples？中间的利差就是你的收益——大约19%的年化。

**como fazer especificamente**

Primeiro, deve preparar BTCB ou ETH dessas ativos principais. Entrando no protocolo de empréstimo, faça uma garantia de uma parte, mas não seja demasiado ganancioso — manter a taxa de garantia abaixo de 50% é crucial, assim mesmo com a volatilidade do preço, não será forçado a liquidar. Depois, empreste o equivalente em stablecoin USD1, e transfira diretamente para o produto de investimento para gerar juros automaticamente.

Todo o processo fica assim: seu BTC continua na sua posse, com potencial de valorização ou depreciação, enquanto recebe juros diariamente. Se o mercado subir, seu ativo valoriza; se ficar lateral ou cair, pelo menos o fluxo de caixa continua. Isso é o que chamamos de "matar dois coelhos com uma cajadada".

**Como os jogadores mais agressivos podem jogar**

Ativos como PT-USDe, que já geram juros, também podem ser usados como garantia, e usando a mesma estratégia, emprestando USD1 para investir, a rentabilidade anual pode ultrapassar 25%. Mas o risco também aumenta — qualquer problema em uma etapa pode desencadear uma reação em cadeia.

**Por que confiar nesse protocolo**

Lista é um dos principais protocolos de empréstimo no ecossistema BNB, com TVL que já ultrapassou 16 bilhões. Não é uma operação pequena, mas um participante central no ecossistema da Binance. Usuários que possuem tokens LISTA podem ainda aproveitar dividendos de lucros do protocolo e direitos de governança, adicionando ganhos extras.

**A sugestão mais realista**

Bull market, invista em moedas para lucrar com a valorização; bear market, use arbitragem para gerar fluxo de caixa — combinar essas duas estratégias é a melhor forma de atravessar ciclos. A margem de lucro não é fixa; quando as taxas de empréstimo sobem ou os rendimentos de investimento caem, ajuste rapidamente. A forma mais segura é começar com valores pequenos, entender o ritmo, e depois ampliar.

Lembre-se: o risco sempre existe, participe apenas com dinheiro que pode perder.