Tenho notado algo interessante sobre como a narrativa de investimento em IA evoluiu nos últimos anos. Todos estão a falar sobre isso, mas nem todos os investimentos em IA são criados iguais. Se tiver $3k à espera e quiser posicionar-se em algumas das melhores empresas de software de IA para manter a longo prazo, aqui está como eu pensaria em dividi-las.

Primeiro está a Microsoft. O que me chamou a atenção neles foi como jogaram estrategicamente, em vez de tentarem fazer tudo sozinhos. Eles fecharam um acordo com a OpenAI cedo - basicamente obtendo acesso a modelos de IA de ponta sem precisar investir bilhões na construção do zero. A OpenAI fica com a infraestrutura Azure, a Microsoft consegue incorporar esses modelos no Office, Teams e em todos os seus outros produtos que praticamente todos usam. É realmente bastante inteligente porque liberta recursos para se concentrarem na integração e na melhoria do produto, em vez de reinventar a roda na pesquisa de IA. Os seus resultados financeiros têm sido sólidos, e acrescentar capacidades reais de IA aos produtos que as pessoas já usam diariamente só deve fortalecer a sua vantagem competitiva.

Depois há a Apple, que adotou uma abordagem oposta - basicamente, ficou à espera e assistiu enquanto os outros corriam para anunciar funcionalidades de IA. As pessoas chamaram-lhes de lentos, mas, honestamente, isso é bastante típico do modo como operam. Acabaram de lançar a Apple Intelligence, a sua resposta à questão da IA, e aqui está o ponto: foi construída especificamente para o seu ecossistema de hardware. iPhones, iPads, Macs - é aí que a magia acontece. O mercado de smartphones tem vindo a arrefecer recentemente, como se pode ver nos números de crescimento da receita, então, se a Apple Intelligence conseguir entusiasmar as pessoas a atualizarem os seus dispositivos, isso pode ser um verdadeiro catalisador. Os novos produtos chegam neste outono, então veremos se essa história se concretiza.

Agora, a CrowdStrike é a mais interessante. Aquele desastre de atualização de software foi brutal - as ações caíram mais de 40% num mês. Mas aqui está o que importa: o problema não foi que a sua solução de cibersegurança não funcione. Foi uma implementação mal feita, não uma falha fundamental do produto. Eles são realmente um dos pioneiros em cibersegurança orientada por IA, e têm a base de clientes para provar isso. Estão classificados no topo em execução de proteção de endpoints, e isso não mudou. O que é atraente para o pensamento a longo prazo é que as ações estão agora a preços que não víamos desde o final de 2023, portanto, o ponto de entrada é muito melhor. O mercado de cibersegurança é enorme e está a crescer, e empresas como esta devem ser infraestruturas essenciais durante anos.

Portanto, se estiver a procurar algumas das melhores empresas de software de IA para manter a longo prazo, estas três representam ângulos diferentes sobre a mesma tendência. Pode incluir $1k em cada uma delas e ter uma exposição bastante sólida de como a IA está a transformar software, hardware e segurança. O ruído de curto prazo pode ser alto, mas a tese de longo prazo sobre as três ainda me parece intacta.