Медвежий рынок наступает, как добывать более 100% годовых на Berachain?

Макроэкономические неопределенности все еще многочисленны, а тарифная политика, осуществляемая Трампом, также ударила по многим технологическим акциям на фондовом рынке США. После запуска спот ETF Биткойн стал фокусом внимания традиционных финансов, превратившись из нишевого актива в основной актив, что также означает, что степень воздействия макроэкономики на движение цены Биткойна возросла.

Текущий рынок колебался в диапазоне 82000 - 88000 в течение двух месяцев, на вторичном рынке альткойнов также нет новых нарративов, а на первичном рынке отсутствует устойчивость. Будучи инвесторами, помимо того, чтобы просто лежать, мы можем использовать наши голубые фишки и стейблкоины для майнинга, зарабатывая пассивный доход, что также является неплохим выбором.

Встроенный DeFi механизм публичной цепи Berachain также запустил механизм доказательства ликвидности PoL, доходность которого превышает 100% APY. Давайте вместе с WOO X Research перейдем к добыче на Berachain!

Как PoL формирует эффект маховика

1. Пользователи предоставляют ликвидность: пользователи вкладывают активы в ликвидный пул dApp, получают токены-чеки и ставят их в пул вознаграждений для заработка BGT, предоставляя первоначальную ликвидность экосистеме;
2. Распределение валидаторов: Валидаторы направляют эмиссию BGT в пул вознаграждений с наибольшей доходностью на основе стимулов, предоставляемых dApp. По мере того, как все больше BGT поступает в популярные пулы, доходность пользователей увеличивается, что еще больше стимулирует больше пользователей присоединяться.
3. Конкуренция dApp: для привлечения валидаторов к эмиссии BGT, dApp увеличивает стимулы (например, увеличивает вознаграждения в родном токене), углубляя ликвидность;
4. Пользовательские делегаты: Заработанные пользователем BGT могут быть делегированы выдающимся валидаторам, увеличивая вес предложений блоков этих валидаторов, что позволяет получать больше долевых вознаграждений и стимулировать валидаторов к постоянной оптимизации стратегии распределения BGT, создавая положительную обратную связь;
5. Экологическая экспансия: по мере увеличения ликвидности и вовлеченности пользователей, объем торгов и использование dApp возрастает, стоимость сети повышается, что привлекает больше пользователей и разработчиков, и маховик ускоряет свое вращение.

Этот эффект маховика создает сотрудничество между dApps, пользователями и валидаторами, преодолевая проблемы нехватки ликвидности и неравномерного распределения активов в традиционном PoS.

Текущий сбор наградного пула PoL

* Данные изменчивы, данные в таблице приведены только для справки. Если вы хотите получить актуальные данные, вы можете обратиться к следующим сайтам:

Стратегия майнинга

1、Основные голубые фишки / LSD как «Устойчивое распределение»:

Основная идея: выбрать относительно ключевые, глубоко развитые и с умеренной волатильностью комбинации активов на Berachain, например:

• WBERA / LSD ( такие как iBERA, stBGT, beraETH и другие )
• WETH / LSD (weETH, ezETH, beraETH и т.д.)
• WBTC / психотропные препараты

Цель состоит в том, чтобы:

• Снизить риск резких колебаний цен токенов (по сравнению с малым токеном / мем-токеном);
• Наслаждайтесь лучшей глубиной ликвидности (официальные или крупные ресурсы часто будут склоняться к экосистеме LSD);
• Можно одновременно «накопить доходы»: держатели LSD уже получают доход от стейкинга, плюс награду BGT от PoL.

Возможные источники дохода:

• Ликвидность майнинг (LP Rewards + PoL награды )
• Встроенный доход LSD (некоторые LSD будут продолжать накапливать вознаграждение за стекинг, увеличивая вашу долю LSD со временем)
• Распределение прибыли по соглашению Bribe (если данный LSD активно подкупает Validator, стимулы будут выше)

Риски и меры предосторожности: Проблема премии и дисконта между токенами LSD. Например, такие как iBERA, beraETH могут отклониться.

• Комиссия валидатора и система распределения прибыли требуют выбора правильного валидатора, чтобы получить доход от майнинга.
• При слишком большом или слишком маленьком объеме средств необходимо учитывать баланс между окончательной годовой процентной ставкой (APR) и стоимостью газа и комиссий.

2、Стейблкоин / Стейблкоин Пара «Стратегия низкой волатильности»

Основная идея: выберите пары стабильных валют для пула стабильных валют (например, USDa / sUSDa, rUSD / HONEY или другие торговые пары между стабильными активами, чтобы снизить не постоянные убытки из-за колебаний цен токенов.

Поскольку в экосистеме Berachain уже есть несколько децентрализованных стабильных монет (USDa, sUSDa, rUSD, USDbr и другие ), многие протоколы будут подкупать (Bribe), чтобы привлечь больше TVL стабильных монет. APR может быть ниже, чем в высоковолатильных пулах, но выигрывает за счет того, что сами активы относительно стабильны.

Возможные источники дохода

• Поощрение PoL (эмиссия BGT + взятка протокола)
• Доход от торговых сборов (между стабильными монетами / иногда бывают большие объемы торгов, сборы распределяются между поставщиками ликвидности)
• Дополнительные вознаграждения или аирдропы для сторон соглашения (некоторые протоколы проводит аирдропы токенов управления для поставщиков стейблкоинов и т.д.)

Риски и меры предосторожности:

• Кредитный риск самого стейблкоина: необходимо определить, надежен ли механизм залога, уровень избыточного залога или алгоритмический механизм данного стейблкоина.
• APR обычно относительно низкий, если вы стремитесь к высокой доходности, возможно, вам нужно перераспределить часть средств в другие высокие APR пулы.
• Взятка нестабильна: сторонам соглашения может потребоваться в начале потратить много денег на взятки, но если в дальнейшем управление будет плохим, стимулы также быстро уменьшатся.

3, Высокий риск Meme токенов / «Краткосрочная стратегия с высоким APR» для новых токен-пулов

Основная идея: выбирать только что запущенные или высоко рейтинговые Мем токены / новые токены (такие как HarryPotterObamaSonic10inu, BM, RAMEN, HOLD и т.д.) и их торговые пары с WBERA, HONEY, BGT или LSD. Эти малые токены часто показывают преувеличенный APR в тысячи %.

• Краткосрочная торговля: зарабатывайте награды в условиях высокой APR и своевременно обналичивайте в голубые фишки (BERA, ETH, BTC и др.) или стейблкоины, чтобы избежать резкого падения цены токенов в дальнейшем.

Возможные источники дохода:

• Награда PoL: Поскольку «новые проекты» часто предлагают большие взятки, чтобы направить выброс BGT в свои хранилища.
• Очень высокая APR или airdrop: в краткосрочной перспективе привлечение пользователей, как правило, протокол предоставит дополнительные токены в качестве субсидии.

Риски и меры предосторожности:

• Движение цены / Риск Rug: Мем токены могут взлетать и падать в короткие сроки; безопасность новых протоколов еще не проверена временем.
• Временные потери (Impermanent Loss): если возникнут сильные колебания новых токенов, цена с одной стороны ликвидного пула может сильно колебаться, в конечном итоге это может поглотить большую часть награды за майнинг.
• Нужно активно следовать за данными: особенно за TVL, объемом торгов и остатком Bribe в протоколе, так как все это влияет на фактическую доходность пула.

Заключение: стратегии не абсолютны, динамическое наблюдение является ключевым.

Экосистема Berachain в рамках механизма PoL по сути представляет собой «конкурс взяток между протоколами». Протоколы, стремясь привлечь больше TVL и бороться за распределение BGT, будут предлагать взятки разного размера; и с учетом изменения рыночной среды и их собственного бюджета, APR также может меняться мгновенно.

Лучшие стратегии часто заключаются не в том, чтобы «просто заблокировать один пул и не беспокоиться», а в том, чтобы «диверсифицировать + динамически настраивать»:

• Часть средств распределена в относительно стабильные LSD/голубые фишки/пулы стабильных монет.
• Часть небольших средств распределяется на высокорисковые, высоковолатильные токены или Meme пулы, стремясь к высокой прибыли.
• Регулярно следовать за APR каждого пула, комиссией валидаторов и движением взяток протокола, оптимизируя доход от майнинга в нужное время.

Важно обратить внимание на безопасность: риск нового контракта протокола, разумность модели токена, бэкграунд команды и т. д. — все это нужно проверить. Высокая APY, связанная с PoL, может быть интересной, но уязвимости Rug или контрактов также существуют в проектах в ранней экосистеме.