Падение Мадуро раскрывает «секретный сейф»! Куда направятся «600 000 биткоинов» из Венесуэлы?

Американский президент Дональд Трамп недавно отправил войска для ареста президента Венесуэлы Николаса Мадуро, что вывело на поверхность давно ходившие слухи о «секретном хранилище биткоинов» этой южноамериканской страны. По данным разведки, режим Мадуро в течение многих лет тайно создавал «теневые резервы», насчитывающие от 600 000 до 660 000 биткоинов, стоимость которых составляет от 60 до 67 миллиардов долларов. Это удивительное открытие не только сделало Венесуэлу одним из ведущих держателей биткоинов в мире, но и объем владения криптовалютой позволяет ей конкурировать с гигантами вроде BlackRock, Strategy и другими, а судьба этого скрытого золотого запаса, безусловно, повлияет на сценарии спроса и предложения биткоинов и рыночное настроение.

Согласно источнику, цитируемому в книге «Whale Hunting», «национальный план накопления монет» Венесуэлы начался в 2018 году и осуществлялся в основном через «обмен золота на монеты», «расчеты за экспорт нефти в USDT» и «расчистку внутренних майнинговых фермерских хозяйств». Обмен золота на биткоины (2018 ～ 2020 годы): По данным, Венесуэла экспортировала десятки тонн золота из Ориноко (Orinoco Mining Arc), а примерно 2 миллиарда долларов прибыли были обменяны по средней цене 5000 долларов за биткоин, что сейчас выросло до примерно 36 миллиардов долларов. Расчеты за нефть в USDT (2023 ～ 2025 годы): После провала проекта «Petro» — национальной криптовалюты Венесуэлы, режим Мадуро потребовал от государственной нефтяной компании PDVSA расчетов за нефть в USDT. Чтобы избежать риска блокировки счетов и снизить зависимость от доллара, эти стейблкоины были «отмыты» и переведены в биткоины. В результате конфискации нелегальных майнинговых ферм внутри страны, общие запасы биткоинов Венесуэлы оцениваются более чем в 600 000 монет, что составляет около 3% от текущего обращения биткоинов. Размер этого «теневого хранилища» Венесуэлы настолько велик, что его трудно игнорировать. В 2024 году Германия, продав 50 000 биткоинов (по стоимости около 3 миллиардов долларов), вызвала резкое коррекционное движение на рынке в диапазоне 15% — 20%. Что касается того, как США поступят с этими активами, — сейчас это становится предметом внимания рынка. Источники сообщают о трех возможных сценариях: 1 、 Заморозка в связи с судебными разбирательствами; 2 、 Включение в стратегические запасы биткоинов США; 3 、 Аукцион и ликвидация (вероятность ниже). Большинство аналитиков считают, что наиболее вероятны первые два сценария. Независимо от того, заморожены ли активы или национализированы, это означает, что эти биткоины в течение ближайших 5–10 лет не попадут на рынок, что фактически заблокирует их предложение. Для крупных держателей, таких как Strategy и другие, это создает позитивный фон. Зависимость Венесуэлы от биткоинов выходит за рамки правительства и проникла в народное хозяйство. В условиях гиперинфляции, американских санкций и краха национальной валюты — боливара, криптовалюты стали широко используемым инструментом. К концу 2025 года около 10% бытовых расходов и почти 40% P2P-переводов внутри страны уже осуществляются с помощью криптовалют; переводы в стейблкоинах составляют около 10% от иностранных поступлений. По данным Chainalysis, Венесуэла занимает 17-е место в мире по уровню внедрения криптовалют, входя в лидирующую группу в Латинской Америке. С падением Мадуро, возможное приход к власти пророссийского переходного правительства может привести к изменению политики, включая смягчение ограничений на майнинг или легализацию криптовалют. Однако, пока приватные ключи не будут переданы и правовая принадлежность не прояснена, эти 600 000 биткоинов фактически остаются «заблокированными».