Обзор BlonkFi: Разблокировка полезности мемкоина

Мемокоины обычно интегрированы с DeFi. Многие ниши, такие как DEX и площадки запуска, заняты известными именами и активами, как видно на нашей информационной графике ниже:

Проекты MemeFi: площадки для запуска, DEX, денежные рынки, инфраструктура, торговля и токены ликвидного стейкинга (LST). Источник: DWF Ventures. Тем не менее, один конкретный случай использования, генерация дохода и плечо, остается относительно неисследованным, но обладает огромным потенциалом.

В то время как Solana лидирует в гонке мемкоинов, одним из проектов ее экосистемы, который расширяется в эту сферу, является BlonkFi, денежный рынок Протокол, где мемкоины могут быть использованы в качестве залога для займа стейблкоинов. Мы представляем BlonkFi в центре внимания в этой статье, чтобы рассказать о его основных функциях и преимуществах.

Предварительный Сид раунд BlonkFi и запуск Тестовая сеть

BlonkFi - это новый Протокол на Solana, ориентированный на обслуживание рынка мемкоинов, который завершил свой предварительный инвестиционный раунд в конце июля под руководством крипто VC-фирм UOB Venture Management и Signum Capital, с дополнительным участием DWF Labs и других фондов.

Протокол планирует запуститься на тестовой сети в конце сентября 2024 года, что позволит пользователям опробовать платформу и изучить ее возможности. Тестовая сеть, предположительно, будет поддерживать несколько криптовалютных активов, включая WIF, BONK и MOTHER.

Механизм заимствования мемкоинов в BlonkFi

BlonkFi - это денежный рынок Протокол, служащий инструментом для залога мемекоинов. Пользователи могут депозитировать свои мемекоины для получения доходности или выбрать заем стабильных монет и, возможно, вложиться в другой токен, не продавая свою первоначальную позицию, что в настоящее время невозможно для мемекоинов в любом другом дейппе.

Высокая волатильность цены мемокоинов - главная проблема, с которой BlonkFi пришлось столкнуться, чтобы сделать мемокоины полезными в качестве залога. Таким образом, разработчики внедрили надежное управление рисками с помощью модулей Moon и Throttle, чтобы помочь заемщикам смягчить волатильность и защитить их от рисков на спаде.

BlonkFi’s Модуль Moon объяснен

Модуль MOON нацелен на снижение потерь пользователей во время спадов, что позволяет Протоколу сохранить более высокий LTV по сравнению с конкурентами. BlonkFi также первым ввел прямые партнерства с разработчиками memecoins, снижая ликвидацию пользователей путем своевременного осуществления опционов.

Вот простое объяснение того, как работает модуль Луны:

1. Пользователи предоставляют токен-мем BONK в качестве залога в BlonkFi на бирже для получения кредитов, выраженных в стейблкоинах (USDC).
2. Поскольку они берут кредиты, им необходимо оплачивать комиссию за безопасность. Эти сборы затем направляются в модуль Moon, который действует как защитный пул.
3. Moon Module использует собранные сборы для покупки опционы пут у фонда BONK на основе P2P. Опцион пут дает право продать BONK по заранее оговоренной цене, если рынок Падение цены ниже определенного уровня.

Схема работы модуля Moon. Источник: DWF Ventures

Как работает модуль BlonkFi Throttle?

Вместе с модулем Moon, BlonkFi работает с модулем Throttle, необходимым для регулирования ставок по займам и предложения в режиме реального времени в ответ на рыночные условия. Фактически, его главная задача - обновлять курс обмена между предоставленным мемкоином в качестве залога и заимствованным стейблкоином.

Схема работы модуля газа. Источник: DWF Ventures

Процесс Ликвидации

Когда речь идет о денежном рынке Протокола, такого как BlonkFi, одним из основных вопросов является то, как работает ликвидация, каковы условия срабатывания и что происходит после ликвидации.

В BlonkFi процесс ликвидации включает несколько этапов. Вот краткое описание:

1. Мониторинг залога: Платформа непрерывно отслеживает стоимость залога заемщика, используя данные о ценах в реальном времени из модуля Throttle, и проверяет соотношение кредита к стоимости (LTV) по сравнению с установленными порогами.
2. Триггер Ликвидации: Если стоимость залога снижается, что делает коэффициент LTV слишком высоким, начинается событие ликвидации. Заемщика уведомляют, и BlonkFi продажает их залог, минимизируя рыночное воздействие. При необходимости модуль Moon может осуществлять или продавать опционы, чтобы покрыть любой дефицит.
3. Погашение кредита: Доходы от продажи залога направляются на погашение криптокредита с учетом удержания соответствующих комиссий. Любые оставшиеся средства возвращаются заемщику.
4. Пост-ликвидация: Если продажа залога не покрывает полный займ, BlonkFi поглощает убытки или следует дополнительным протоколам управления рисками.

Такой общепринятый, но практический подход к управлению рисками позволяет сбалансировать защиту криптоактивов gate, предоставляя заемщикам возможность снизить потенциальные убытки.

В целом

BlonkFi обещает стать первым проектом Web3, который сделает мемокоины достаточной обеспечительной базой для стейблкоин-займов, если ему удастся управлять высокой волатильностью таких криптоактивов.

Будучи сторонниками проекта, мы с нетерпением ждем запуска BlonkFi, поскольку считаем, что этот Протокол имеет потенциал привнести новую парадигму использования меме-монет в DeFi, способствуя общему росту сектора.

Если вы строите в пространстве MemeFi и чувствуете, что мы могли бы сотрудничать, не стесняйтесь связаться напрямую с DWF Ventures.