Bitcoin OG đối mặt với $54M lỗ lũy kế chưa thực hiện trên các vị thế Long của BTC, ETH, SOL

Một người nắm giữ Bitcoin sớm nổi tiếng đang phải chịu lỗ giấy lớn khi giá crypto giảm và đòn bẩy bắt đầu hoạt động ngược lại.

Tóm tắt

• Một người nắm giữ Bitcoin sớm đang đối mặt với khoảng $54M khoản lỗ chưa thực hiện trên các vị thế dài lớn về BTC, ETH và SOL.
• Sự sụt giảm xảy ra khi thị trường crypto yếu đi, các khoản thanh lý tăng lên, và mức độ sợ hãi ngày càng sâu sắc.
• Các nhà phân tích tiếp tục cảnh báo rằng đòn bẩy cao vẫn tiềm ẩn rủi ro trong các giai đoạn bất ổn vĩ mô và chính sách.

Dữ liệu được chia sẻ vào ngày 16 tháng 12 bởi nền tảng phân tích on-chain Onchain Lens. Theo phân tích, địa chỉ này, thường được gọi là “Bitcoin OG,” hiện đang đối mặt với khoản lỗ chưa thực hiện khoảng $54 triệu đô la trên các vị thế dài lớn về Bitcoin, Ethereum và Solana.

Giao dịch viên trước đó đã lãi hơn $119 triệu đô la, nhưng lợi nhuận đã giảm xuống còn khoảng $50 triệu đô la khi thị trường yếu đi.

Các vị thế dài lớn đang chịu áp lực

Ví này có các vị thế dài với tổng giá trị danh nghĩa khoảng $674 triệu đô la. Phơi nhiễm lớn nhất là ở Ethereum, nơi người giao dịch có mức giá vào trung bình khoảng 3.167 đô la và đang nắm giữ khoảng 190.900 ETH, trị giá gần $563 triệu đô la.

Ngoài ra, tài khoản còn có 250.000 SOL, trị giá khoảng 31,5 triệu đô la, vào khoảng 137 đô la, và 1.000 BTC, trị giá khoảng $86 triệu đô la, vào khoảng 91.500 đô la.

Tất cả các vị thế đều là dài đơn chiều, không có phòng để phòng ngừa qua các vị thế bán khống. Vì tỷ lệ sử dụng ký quỹ gần 75%, nên có rất ít không gian cho sai sót nếu giá tiếp tục giảm.

Mặc dù hiện tại chưa có dấu hiệu thanh lý bắt buộc, sự sụt giảm này cho thấy điều kiện có thể thay đổi nhanh chóng khi đòn bẩy lớn tham gia.

Sự sụt giảm của thị trường thúc đẩy thiệt hại

Các khoản lỗ này xảy ra trong bối cảnh thị trường crypto chung giảm mạnh. Bitcoin giảm về quanh mức 85.000 đô la, trong khi Ethereum giảm xuống dưới 3.000 đô la và Solana trượt xuống khoảng 126 đô la. Tổng vốn hóa thị trường crypto giảm khoảng 5% còn gần 3,05 nghìn tỷ đô la.

Các khoản thanh lý tăng 126% so với ngày trước đó lên $649 triệu đô la, theo dữ liệu phái sinh của CoinGlass, cho thấy căng thẳng ngày càng gia tăng trong số các nhà giao dịch đòn bẩy. Đồng thời, Chỉ số Sợ Hãi & Tham lam Crypto giảm xuống còn 11, cho thấy sự thận trọng sâu sắc.

Sự không chắc chắn của thị trường đã bị khuếch đại bởi các mối quan ngại vĩ mô, bao gồm các câu hỏi về lãnh đạo tiền tệ của Mỹ và sự thận trọng ngày càng tăng đối với các tài sản rủi ro. Một số nhà phân tích đã cảnh báo rằng đòn bẩy cao là nguy hiểm trong môi trường này, ngay cả đối với các nhà giao dịch có kinh nghiệm.

Chủ tịch Fundstrat, Tom Lee, đã nói trong một bài đăng gần đây trên X rằng các tài sản như Bitcoin và Ethereum vẫn rất nhạy cảm với những thay đổi trong nhận thức rủi ro, nhưng ông xem các đợt giảm mạnh như cơ hội tích lũy dài hạn thay vì đòn bẩy mạnh mẽ. Quan điểm của ông phản ánh sự chuyển dịch trong các nhà tham gia thị trường về phía thận trọng, khi độ biến động tiếp tục trừng phạt các vị thế đông đúc.

Hiện tại, vị thế của Bitcoin OG vẫn còn mở, nhưng tập episode này là một lời nhắc nhở rõ ràng về rủi ro của đòn bẩy cao.