Đặt cược $5 tỷ đô: Liệu MrBeast Bank có thể làm gián đoạn sách lược hàng trăm năm của tài chính truyền thống?

Khi ông MrBeast nộp đơn xin đăng ký nhãn hiệu ‘MrBeast Financial’ vào tháng 10 năm 2025, ông đã báo hiệu điều gì đó còn lớn hơn cả việc mở rộng kinh doanh. Người sáng tạo nội dung 27 tuổi—với 450 triệu người hâm mộ và đế chế kinh doanh trị giá $5 tỷ đô—đang đặt cược có tính toán rằng các quy tắc của tài chính sắp sửa thay đổi. Kế hoạch của ông: xây dựng một nền tảng SaaS toàn diện xử lý thanh toán bằng tiền điện tử, cho vay vi mô và quản lý đầu tư, về cơ bản định vị mình như một ngân hàng cho Thế hệ Z.

Nhưng đây là điểm mấu chốt: chỉ vài tháng trước đó, các nhà nghiên cứu blockchain đã công khai ghi nhận sự tham gia của ông trong nhiều dự án tiền điện tử có các đợt thoái vốn lớn, khiến các nhà đầu tư nhỏ lẻ chịu lỗ trong khi ông được cho là đã bỏ túi hơn $10 triệu đô. Giờ đây, cùng một người bị cáo buộc lợi dụng ảnh hưởng của mình để đẩy giá token lên cao lại đang xin phép các cơ quan quản lý để quản lý tài sản tài chính của người tiêu dùng. Điều này không chỉ táo bạo—mà còn gây kích thích.

Tại sao Ngân hàng Truyền thống lại mất cả một thế hệ

Thời điểm ông MrBeast hành động cho thấy điều gì đó không thoải mái đối với Phố Wall: ngân hàng truyền thống đã mất quyền kiểm soát đối với Thế hệ Z.

Chỉ có 16% Thế hệ Z thể hiện “tin tưởng rất cao” vào ngân hàng truyền thống. So sánh với các thế hệ trước, bạn sẽ thấy quy mô của cuộc khủng hoảng này. Đây là những người lớn lên sau năm 2008, chứng kiến các tổ chức tài chính lớn được cứu trợ trong khi các gia đình bình thường mất nhà, mất việc. Họ đã chứng kiến nhiều vụ vi phạm dữ liệu tại các tổ chức “đáng tin cậy”. Đối với họ, một ngân hàng có trăm năm lịch sử hay các chi nhánh lát cẩm thạch gần như không còn ý nghĩa gì nữa.

Điều Thế hệ Z thực sự muốn là trải nghiệm số liền mạch, dịch vụ khách hàng tức thì và các sản phẩm thiết kế phù hợp với nhu cầu của họ. Họ không đến các chi nhánh ngân hàng vật lý; họ chuyển đổi ngân hàng nhiều gấp nhiều lần so với cha mẹ họ, để tìm kiếm giao diện ứng dụng tốt hơn và thân thiện hơn. Họ khám phá các sản phẩm tài chính qua các influencer mạng xã hội, học các chiến lược đầu tư trên các nền tảng nội dung, và đưa ra quyết định dựa trên những người họ theo dõi và tin tưởng trực tuyến.

Điều này thể hiện một sự sụp đổ và tái cấu trúc căn bản của cách thức niềm tin tài chính hoạt động.

Mối quan hệ Para-Social: Tại sao fan của MrBeast tin tưởng ông hơn JPMorgan

Các ngân hàng truyền thống xây dựng niềm tin qua các thể chế: sự bảo trợ của chính phủ, chứng nhận pháp lý, tuổi đời lâu dài. MrBeast xây dựng niềm tin qua các buổi trình diễn phân phối của cải hàng tuần.

Mỗi video là một màn trình diễn được dàn dựng cẩn thận: 100 đứa trẻ thi đấu với các vận động viên đẳng cấp thế giới, người lạ sống sót trong các căn bunker 100 ngày để giành 500.000 đô, chính ông bị chôn sống trong 50 giờ. Đằng sau mỗi trò chơi là hàng chục triệu đô la quà tặng—tiền mặt, xe hơi, nhà cửa—tất cả đều được trao để chứng minh một điều: ông giữ lời hứa.

Hiện tượng này, gọi là “tương tác para-xã hội” trong giới nghiên cứu, mô tả mối liên kết cảm xúc mạnh mẽ mà khán giả phát triển với các nhân vật truyền thông mà họ theo dõi thường xuyên. Đối với fan của ông, MrBeast không phải là một thương hiệu xa cách; ông giống như một người bạn luôn xuất hiện và thể hiện sự hào phóng của mình.

Khi ông hợp tác với công ty fintech MoneyLion năm 2024 để tặng 4,2 triệu đô, các người dùng trẻ đã vội vàng tải ứng dụng xuống. Họ không chọn một sản phẩm tài chính dựa trên lý trí; họ theo dõi một người mà họ đã tin tưởng rồi. Bài học không bị bỏ lỡ: nếu ông có thể chuyển đổi lưu lượng truy cập trực tiếp thành các giao dịch tài chính, bỏ qua trung gian, tiềm năng kiếm tiền trở nên gần như vô hạn.

So sánh các cơ chế niềm tin: Các ngân hàng truyền thống nói, “Chúng tôi có 100 năm lịch sử, đã vượt qua Khủng hoảng Kinh tế 1930, và chính phủ bảo trợ.” MrBeast nói, “Tôi vừa tặng 100.000 đô cho 100 người—mỗi người nhận 10.000 đô.” Một bên là niềm tin trừu tượng và mang tính lịch sử; bên kia là tức thì và rõ ràng.

Ma trong máy móc tiền điện tử

Vấn đề chính là ma đó.

Tháng 10 năm 2024, thám tử blockchain SomaXBT công bố một cuộc điều tra chi tiết cáo buộc ông MrBeast tham gia vào các “chiến lược thoái vốn sớm” tại nhiều dự án tiền điện tử. Trường hợp được ghi nhận nhiều nhất là SuperFarmDAO. Ông đầu tư 100.000 đô trong giai đoạn pre-sale, nhận 1 triệu token, rồi dùng nền tảng của mình để quảng bá dự án. Token tăng giá. Sau đó ông bán ra. Đồng coin sụp đổ. Các nhà đầu tư nhỏ lẻ theo ông dẫn đến thua lỗ đáng kể.

Cuộc điều tra xác định các mô hình tương tự xuất hiện ở Polychain Monsters, STAK, VPP, SHOPX và các dự án khác—ước tính tổng lợi nhuận vượt quá $10 triệu đô.

Về mặt pháp lý, nhóm của ông MrBeast lập luận rằng các khoản đầu tư này do bên thứ ba quản lý và ông không chịu trách nhiệm trực tiếp. Nhưng luận điểm này sụp đổ dưới sự kiểm tra: tên tuổi, hình ảnh và ảnh hưởng của ông là trung tâm để thu hút nhà đầu tư. Khi fan thấy anh hùng của họ liên quan đến một dự án, họ coi đó như một sự chứng thực, bất chấp các cảnh báo pháp lý nhỏ.

Giờ đây, chưa đầy một năm sau, ông đang nộp đơn xin ‘MrBeast Financial’ với kế hoạch rõ ràng vận hành các sàn giao dịch tiền điện tử. Đối với các cơ quan quản lý và người tiêu dùng, điều này giống như người từng kiếm lợi từ biến động thị trường giờ đây đang xin quyền quản lý tài chính của họ.

Cửa sổ pháp lý mở (Nhưng chưa hoàn toàn)

Đây là nơi cơ hội và rủi ro hội tụ.

Trong suốt những năm đầu 2020, quy định về tiền điện tử của Mỹ đặc trưng bởi việc thực thi mạnh mẽ—các vụ kiện của SEC chống lại các sàn lớn, thái độ thù địch của cơ quan quản lý, và sự không chắc chắn tối đa. Năm 2025, các làn gió bắt đầu đổi chiều. Ngày 31 tháng 7, Chủ tịch SEC Paul Atkins công bố “Dự án Crypto,” nhằm sửa đổi luật chứng khoán để thúc đẩy đổi mới sáng tạo. Tháng 9, SEC và CFTC tổ chức vòng bàn luận chung đầu tiên về khung pháp lý cho tiền điện tử.

Điều này báo hiệu một chuyển đổi: từ “đàn áp khắc nghiệt” sang “quy tắc rõ ràng.”

Đối với các công ty bước vào lĩnh vực tài chính tiền điện tử, đây là một cửa sổ hiếm hoi. Các cơ quan quản lý đang muốn cân bằng giữa bảo vệ người tiêu dùng và thúc đẩy đổi mới. Nhưng một cửa sổ không phải là giấy phép miễn phí.

Đơn đăng ký nhãn hiệu ‘MrBeast Financial’ sẽ trải qua giai đoạn xem xét sơ bộ vào giữa 2026, với dự kiến phê duyệt hoặc từ chối cuối năm 2026. Ngay cả khi mọi việc suôn sẻ, nền tảng này cũng chưa thể ra mắt trước năm 2027. Nhưng đến lúc đó, ông MrBeast sẽ đối mặt với sự kiểm tra đa tầng của các cơ quan quản lý:

Cấp Liên bang: SEC xác định xem các sản phẩm đầu tư của nền tảng có đủ điều kiện là chứng khoán hay không, đòi hỏi đăng ký môi giới hoặc cố vấn đầu tư. CFTC giám sát các phái sinh và giao dịch hàng hóa. FinCEN yêu cầu tuân thủ chống rửa tiền, hệ thống xác minh danh tính, và giám sát các giao dịch đáng ngờ.

Cấp tiểu bang: Vận hành các sàn giao dịch tiền điện tử hoặc dịch vụ ngân hàng di động đòi hỏi phải có giấy phép chuyển tiền từ hàng chục bang—mỗi bang có yêu cầu, thời gian và chi phí khác nhau.

Cấp danh tiếng: Đây là nơi các cơ quan quản lý đánh giá “văn hóa rủi ro” và “năng lực quản trị.” Họ xem xét lịch sử của công ty, đánh giá tính chính trực của ban quản lý, và xác định xem việc bảo vệ người tiêu dùng có thực sự được ưu tiên hay không. Đây là nơi các tranh cãi gần đây của ông MrBeast trở thành các rủi ro pháp lý.

Trước khi nộp đơn xin nhãn hiệu, ông MrBeast đã phát hành một video có cảnh một diễn viên đóng thế thoát khỏi một tòa nhà cháy giả để giành 500.000 đô. Các nhà phê bình cho rằng, ngay cả khi có các biện pháp an toàn, nội dung này bình thường hóa việc chấp nhận rủi ro đe dọa tính mạng để đổi lấy phần thưởng tiền bạc—có thể gây ra mô hình giá trị gây tranh cãi cho khán giả trẻ.

Đối với các cơ quan quản lý đánh giá đơn xin cấp phép tài chính, điều này đặt ra câu hỏi sắc nét: Một người sáng tạo nội dung dựa trên các màn trình diễn cực đoan có thể được tin tưởng về khả năng quản lý tài chính không? Một người sẵn sàng đặt mạng sống vào rủi ro để giải trí—liệu ông có thể áp dụng các rủi ro tương tự trong thiết kế sản phẩm tài chính, tạo ra các sản phẩm có độ biến động cao thu hút người xem nhưng có thể gây thiệt hại lớn cho nhà đầu tư?

Hiện tượng niềm tin nghịch lý: Giải trí so với ổn định

Đây là mâu thuẫn cơ bản của MrBeast.

Thương hiệu của ông dựa trên các màn trình diễn, sự cực đoan và phá vỡ quy tắc. Dịch vụ tài chính đòi hỏi sự ổn định, dự đoán được và quản lý rủi ro thận trọng. Liệu ông có thể duy trì giá trị giải trí trong khi thể hiện sự cẩn trọng mà các cơ quan quản lý yêu cầu?

Nếu thành công, ông sẽ mở ra một mô hình kinh doanh hoàn toàn mới: ngân hàng influencer. Ông sẽ trực tiếp chuyển đổi hơn 445 triệu người hâm mộ thành khách hàng, khai thác giá trị không chỉ từ quảng cáo nội dung mà còn từ mọi giao dịch, khoản vay và đầu tư mà nền tảng của ông xử lý. Các creator khác sẽ theo sau. Nền kinh tế sáng tạo sẽ chuyển từ việc kiếm tiền từ nội dung sang cung cấp dịch vụ tài chính.

Điều này cũng sẽ xác nhận một sự thật đáng lo ngại đối với tài chính truyền thống: các cơ chế niềm tin trăm năm của họ có thể đang ở mức độ dễ vỡ đối với Thế hệ Z. Các ngân hàng sẽ buộc phải định hình lại chiến lược, chấp nhận hợp tác với influencer và áp dụng logic mạng xã hội để tiếp cận khách hàng trẻ hơn.

Nhưng nếu thất bại—nếu nền tảng tài chính của ông sụp đổ hoặc lợi dụng người dùng—nó sẽ củng cố một bài học cũ: lưu lượng truy cập tạo sự chú ý, chứ không phải niềm tin. Ảnh hưởng không thể thay thế trách nhiệm, đặc biệt trong lĩnh vực tài chính. Những thất bại đạo đức sẽ tiêu thụ cộng đồng fan. Điều này buộc các cơ quan quản lý phải nhận thức rằng đổi mới tài chính dựa trên influencer đòi hỏi sự giám sát chặt chẽ hơn và các khung pháp lý hoàn toàn mới. Họ sẽ phải đặt câu hỏi liệu một creator có hàng triệu fan trung thành trở thành nhà cung cấp dịch vụ tài chính có tạo ra rủi ro hệ thống hay không.

Chưa có kết luận cuối cùng

Khi người dùng đầu tiên của MrBeast Financial hoàn tất giao dịch đầu tiên, họ sẽ bỏ phiếu về ý nghĩa của niềm tin trong năm 2025. Mọi giao dịch tiếp theo của hàng trăm triệu người trẻ trở thành bằng chứng tập thể trong cuộc thí nghiệm liên tục này.

Câu hỏi không phải là liệu MrBeast có thể xây dựng thành công một nền tảng hay không. Mà là liệu niềm tin có thực sự đã thay đổi căn bản—liệu nó có thể giờ đây được tạo ra qua sức hút và phân phối thuật toán thay vì lịch sử thể chế và sự bảo trợ của pháp luật.

Đối với MrBeast, rủi ro là danh tiếng của ông và khả năng tiếp cận cộng đồng fan của mình. Đối với các ngân hàng truyền thống, rủi ro là mối quan hệ tương lai giữa các thể chế và cả một thế hệ. Đối với các cơ quan quản lý, rủi ro liên quan đến câu hỏi làm thế nào để bảo vệ người tiêu dùng trong một kỷ nguyên mà giải trí, ảnh hưởng và dịch vụ tài chính trở nên không thể tách rời.

Cuộc chơi này đã bắt đầu rồi. Và kết quả sẽ định hình lại cách thức hoạt động của tài chính trong kỷ nguyên thuật toán.