Tham gia thị trường tài chính: bản đồ đầy đủ cho người mới bắt đầu

Nếu bạn muốn làm cho tiền của mình làm việc và tạo ra cơ hội tăng trưởng tài sản, bạn cần hiểu cách hoạt động của môi trường nơi hàng tỷ đồng được lưu chuyển hàng ngày. Thị trường tài chính chính xác là điều đó: một hệ thống phức tạp nhưng dễ tiếp cận, nơi giao dịch nhiều loại tài sản có giá trị kinh tế. Trong bài viết này, chúng ta sẽ làm rõ thế giới này và chỉ ra bắt đầu từ đâu.

Hiểu cấu trúc: ai là người làm cho thị trường tài chính hoạt động

Để bất kỳ giao dịch nào diễn ra, cần có sự phối hợp hoàn hảo giữa các bên khác nhau. Ngân hàng Trung ương điều chỉnh và giám sát tất cả các hoạt động. Ủy ban Chứng khoán Nhà nước (CVM) giám sát đặc biệt thị trường vốn. Các ngân hàng thương mại, công ty môi giới và phân phối tạo ra hạ tầng kết nối những người có tiền với những người cần tiền. Các nhà đầu tư như bạn hoàn thiện chu trình này.

Toàn bộ cơ cấu này tồn tại với mục đích: chuyển nguồn lực từ những người có vốn sẵn sang các doanh nghiệp, chính phủ và dự án cần tài trợ để phát triển. Và đổi lại, người đầu tư mong đợi lợi nhuận.

Thị trường tài chính hoạt động ở đâu: các phân khúc giao dịch chính

Việc giao dịch các tài sản diễn ra ở các “lĩnh vực chơi” khác nhau, mỗi lĩnh vực có đặc điểm riêng:

Thị trường cổ phiếu là nơi bạn mua phần góp vốn vào các công ty cổ phần. Lợi nhuận biến động theo giá trị của công ty trên thị trường.

Thị trường tín dụng tập trung các khoản vay, tài trợ và trái phiếu do các tổ chức phát hành. Đây là môi trường nơi cá nhân và doanh nghiệp huy động vốn với thời hạn và lãi suất xác định.

Trái phiếu chính phủ (giao dịch trên thị trường tiền tệ) là các phát hành của chính phủ để huy động tiền. Ở đây, bạn cho nhà nước vay và nhận lãi như phần thưởng, với rủi ro gần như bằng không.

Pháp sinh cho phép các hoạt động phức tạp hơn: hợp đồng có giá trị phụ thuộc vào tài sản khác. Hợp đồng kỳ hạn, quyền chọn và swaps thuộc nhóm này, được sử dụng cả để bảo vệ lẫn đầu cơ vay mượn.

Thị trường ngoại hối là sân chơi của các khoản đầu tư quốc tế, nơi các đồng tiền như đô la, euro và real được giao dịch liên tục.

Thị trường OTC (ngoại tuyến) hoạt động ngoài sàn giao dịch, dành cho các công ty và giao dịch không tiếp cận các phiên giao dịch chính thức.

Hai con đường của nhà đầu tư: cố định thu nhập vs. biến động thu nhập

Bất kỳ quyết định đầu tư nào cũng đều nằm trong lựa chọn giữa hai thế giới này:

Thu nhập cố định không hứa hẹn lợi nhuận cố định. Lợi nhuận (hoặc mất mát) phụ thuộc vào biến động thị trường. Cổ phiếu, quỹ bất động sản (FIIs), quyền chọn và phái sinh nằm trong nhóm này. Lợi nhuận không chắc chắn, nhưng tiềm năng tăng giá lớn hơn.

Thu nhập cố định cho phép dự đoán rõ ràng cách bạn sẽ được trả lương. Cổ phần, trái phiếu Chính phủ, LCI, LCA, CRI, CRA, trái phiếu doanh nghiệp và tiết kiệm ngân hàng thuộc nhóm này. Rủi ro thấp hơn, nhưng lợi nhuận cũng thường khiêm tốn hơn.

Mỗi loại phù hợp với các mục tiêu khác nhau. Nhà đầu tư bảo thủ thích thu nhập cố định. Người có tầm nhìn dài hạn và chấp nhận biến động chọn đầu tư vào thu nhập biến đổi. Nhiều người kết hợp cả hai.

Cách tiền lưu thông trong thực tế

Bạn không cho vay trực tiếp cho một công ty hoặc chính phủ. Tất cả đều qua trung gian. Khi bạn đầu tư vào CDB, ví dụ, ngân hàng lấy tiền của bạn, cho người khác vay, và giữ phần chênh lệch giữa số tiền họ trả bạn và số tiền họ thu từ người vay. Đó là cách các tổ chức tài chính kiếm lời.

Các công ty môi giới hoạt động khác biệt: họ kết nối trực tiếp bạn với các thị trường cổ phiếu, cố định, ngoại hối và phái sinh, mở rộng khả năng của bạn mà không nhất thiết trung gian vốn.

Tình hình hiện tại của thị trường tài chính ở Brazil

B3 (Sở Giao dịch Chứng khoán Brazil) là trung tâm của mọi hoạt động. Nó tập trung các giao dịch cổ phiếu, quỹ, phái sinh và trái phiếu. Trong những năm gần đây, sự gia nhập của các fintech và nền tảng số đã làm dân chủ hóa quyền truy cập: các mức tối thiểu đã giảm mạnh, và giờ đây bất kỳ ai có vài reais cũng có thể bắt đầu.

Trên toàn cầu, các sàn như NYSE giao dịch hàng nghìn tỷ đô la. Thị trường ngoại hối hoạt động 24 giờ. Mối liên kết này có nghĩa là các quyết định về lãi suất ở một quốc gia, khủng hoảng chính trị hoặc sốc kinh tế ở bất cứ đâu đều ảnh hưởng đến các khoản đầu tư tại Brazil.

Xu hướng sẽ định hình thị trường trong những năm tới

Thị trường tài chính không đứng yên. Một số chuyển đổi đang diễn ra:

• Drex (Tiền số Real): một đồng tiền kỹ thuật số do Ngân hàng Trung ương phát hành để hiện đại hóa hệ thống thanh toán
• Đầu tư ESG: ngày càng nhiều vốn chảy vào các doanh nghiệp có quản trị môi trường, xã hội và quản trị doanh nghiệp mạnh
• Open Finance: mở dữ liệu ngân hàng để fintech cung cấp dịch vụ sáng tạo
• Công nghệ: AI, blockchain và tự động hóa đang làm các hoạt động nhanh hơn và minh bạch hơn
• Phục hồi Sàn Giao dịch Rio de Janeiro: cuộc thi mới trong thị trường vốn Brazil

Những thay đổi này làm cho thị trường trở nên dễ tiếp cận và hiệu quả hơn cho tất cả mọi người.

Rủi ro và lợi ích khi đầu tư

Tại sao đáng bỏ công sức:

• Đa dạng hóa nơi bạn đặt tiền giúp giảm rủi ro
• Tiềm năng tạo ra của cải qua sự tăng giá của tài sản
• Thanh khoản: bạn có thể chuyển đổi đầu tư thành tiền trong thời gian tương đối ngắn
• Bảo vệ khỏi lạm phát: các khoản đầu tư thường sinh lợi vượt lạm phát

Những điều có thể sai:

• Biến động: giá trị dao động và có thể gây thiệt hại cho tài sản của bạn trong ngắn hạn
• Các yếu tố kinh tế và chính trị ảnh hưởng đến thị trường
• Cần theo dõi liên tục để không để vốn bị bỏ quên hoặc phân bổ sai

Cách bắt đầu: một lộ trình thực tế

1. Xác định mục tiêu của bạn: bạn muốn nghỉ hưu sớm? Tiết kiệm mua nhà? Tạo thu nhập phụ?

2. Xác định hồ sơ rủi ro của bạn: bạn có chịu đựng mất mát không hay có thể chấp nhận biến động? Thời gian của bạn ngắn hay dài?

3. Chọn nền tảng uy tín: mở tài khoản tại một công ty môi giới uy tín, cung cấp các sản phẩm bạn muốn

4. Học hỏi trước khi đầu tư: nghiên cứu về cố định, cổ phiếu, phái sinh và các chiến lược rủi ro cơ bản

5. Bắt đầu từ từ: bạn không cần đầu tư tất cả một lần

6. Xem xét lại danh mục đầu tư thường xuyên: theo dõi các khoản đầu tư của bạn và điều chỉnh phù hợp

Tại sao thị trường tài chính quan trọng đối với nền kinh tế toàn cầu

Khi thị trường hoạt động tốt, vốn chảy vào các doanh nghiệp sáng tạo, chính phủ có thể tài trợ hạ tầng và mọi người xây dựng tài sản. Các cuộc khủng hoảng năm 2008 và đại dịch 2020 đã cho thấy mức độ liên kết của các thị trường toàn cầu: một biến động ở đó ảnh hưởng đến tất cả.

Thị trường tài chính không phải là sòng bạc. Đó là một công cụ mạnh mẽ cho những ai hiểu cách hoạt động. Với kiến thức, kỷ luật và chiến lược, bất kỳ ai cũng có thể tham gia, bất kể vốn ban đầu là bao nhiêu. Chìa khóa là bắt đầu bằng giáo dục, chọn nền tảng đáng tin cậy và luôn nhớ rằng: thông tin là sự bảo vệ chống lại rủi ro.

Nguyên tắc giao dịch có rủi ro. Nội dung này mang tính tham khảo và không phải là khuyến nghị đầu tư.