ETF 工具在不確定時代備受歡迎的投資方式

在經濟波動的環境下，尋找能夠穩定產生回報的投資方式，已成為許多投資者的需求。其中一個越來越受到關注的方法是選擇ETF，這是一種能系統性且高效分散風險的投資工具。

本文將詳細介紹有關ETF是什麼、投資方式、不同類型以及對考慮進入此市場的投資者的建議。

交易所交易基金（Exchange Traded Fund，ETF）到底是什麼

ETF是Exchange Traded Fund的縮寫，是一種在證券交易所掛牌的開放式投資基金，由(公募基金公司)管理。

用簡單易懂的話來說，ETF是將多家公司的股票組合在一個基金中，讓投資者可以一次性投資多家公司，無論是黃金ETF(Gold ETF)、國外ETF、國內股票ETF或其他類型。

使ETF與其他投資工具不同的是，它可以像股票一樣在交易日全天買賣，但又具有基金的分散風險優點。

ETF的收益有兩種途徑

• 資本利得 (Capital Gain) – 當你以較低的價格買入ETF，之後價格上升時，賣出即可獲利。

• 股息 (Dividend) – 某些ETF會將部分利潤分配給持有人，金額取決於你持有的單位數。

ETF的種類繁多，供選擇的類型

1. 股票ETF (Equity ETF)

投資於多家公司的股票，讓投資者能廣泛接觸股市，無論是主要指數、特定產業或某國市場。

2. 債券ETF (Bond ETF)

專為投資債券等債務工具設計，如政府債券、企業債券，收益較為穩定。

3. 商品ETF (Commodity ETF)

投資於實體商品，如黃金、白銀、原油，適合用來對抗通貨膨脹帶來的風險。

4. 行業ETF (Sector ETF)

專注於特定產業，例如金融、科技或零售，讓投資者可以押注自己感興趣的產業。

5. 國際ETF (International ETF)

提供進入國外市場的管道，從新興市場到全球經濟。

6. 多資產ETF (Multi-Asset ETF)

結合股票、債券、商品等多種資產，追求平衡的回報，適合追求多元化的投資者。

7. 反向與槓桿ETF (Inverse & Leveraged ETF)

較高階的工具，適合想從市場下跌中獲利(Inverse)或放大回報(Leveraged)的投資者。

為何ETF是不錯的選擇

1. 高效的分散風險

不再只投資單一股票，而是投資多個股票組合，降低單一股票不佳對整體投資組合的影響。

2. 低投資成本

不需大量資金即可進入多元投資，較單獨買股票成本低，且不需深入研究。

3. 低管理費用

ETF的管理費通常低於一般共同基金，因為多數追蹤指數而非主動管理。

4. 買賣彈性

可以像股票一樣在交易日內隨時買賣，無需等待結束日。

5. 良好的流動性

由於ETF受歡迎且在交易所交易，流動性佳，想賣就能賣。

ETF與股票、共同基金的比較

在結構上

• ETF：在交易所交易的基金，價格隨供需變動
• 股票：代表公司所有權
• 共同基金：集合多位投資者資金，投資多樣資產，按每日淨值（(NAV)）交易

在風險分散方面

• ETF：透過資產籃子提供多元化
• 股票：風險集中於單一公司
• 共同基金：透過多資產、多產業分散風險

在交易方式

• ETF：交易時間內以市價買賣
• 股票：全天交易，市價即時
• 共同基金：每日一次，以淨值（NAV）價格交易

在費用方面

• ETF：管理費較低，但可能有交易手續費
• 股票：交易時需支付手續費，可能有股息稅
• 共同基金：管理費、銷售費用和贖回費用

在稅務效率

• ETF：結構特殊，較節稅
• 股票：需繳交資本利得稅和股息稅
• 共同基金：分配投資利潤，可能產生稅務負擔

投資ETF前的重要注意事項

1. 短期波動

ETF隨市場波動，短期可能出現虧損，但長期投資者通常能獲得平均較佳的回報。

2. 管理費用

雖然ETF管理費較低，但仍會從收益中扣除。

3. 指數與基金價格的差距

有時候ETF的市價可能與追蹤的指數不完全一致，因為管理費用的影響。

4. 可能低於優質股票的回報

由於分散風險，ETF的回報可能低於投資於某一優秀股票的收益。

ETF適合哪些投資者

投資新手

ETF非常適合沒有專業分析能力的投資者，無需自行研究個股，資金門檻低，且分散風險。

長期投資者

計劃投資超過3-5年的投資者，ETF是理想工具，提供穩定回報、分散風險及管理便利。

喜歡簡單投資的投資者

若偏好不複雜、易於操作的投資方式，ETF是很好的選擇，理解容易且方便。

ETF的買賣方式不難，操作簡單

交易ETF非常容易，尤其是有股票交易經驗的投資者，主要有兩種方式。

方法一：透過串流應用程式

可自行在手機APP下單，方便快捷。

方法二：聯繫券商經紀人

經紀人可以協助下單、提供建議，降低操作錯誤。

透過串流應用程式買賣ETF的步驟

1. 註冊帳號 – 在串流APP註冊並登入，使用你的證券帳號。

2. 進入Watch頁面 – 登入後，前往“Watch”頁面，選擇“Favorite 1”(Dropdown)。

3. 搜尋ETF – 選擇“SET”菜單，再點選“.ETFs”，即可看到可交易的ETF清單。

4. 進行買賣 – 選擇“Buy”或“Sell”，並輸入：

   • 想買的ETF名稱
   • 買入數量(Volume)
   • 預設價格
   • 你的PIN碼

5. 送出委託 – 按“BUY”或“SELL”確認交易。

重要提醒！ 在交易前，請先開立證券帳戶。

總結：ETF是值得投資的好選擇

投資ETF就像打造自己的資產組合，讓資產穩健成長，同時控制風險。

如果你尋找一種具有：

• 良好的分散風險
• 低廉的費用
• 買賣彈性
• 對新手友善的操作方式

那麼ETF就是你的理想選擇。