策略3-5-7：交易風險管理的基礎

3-5-7規則的基本原則

3-5-7策略代表一個所有紀律嚴格的交易者都應考慮的風險管理框架。這個方法設定了三個關鍵參數：每筆交易不超過資本的3%；所有未平倉頭寸的總曝險最大限制為資本的5%；並且目標是讓盈利交易的收益至少比虧損交易多7%。雖然理論看似簡單，但其成功應用完全依賴於紀律、耐心和持續執行。

規則的起源與目的

多年來，經驗豐富的交易者認識到實施一套紀律嚴明的系統以保護資本的迫切性。3-5-7規則正是源於這個需求：在明確的風險分配規則下，最小化損失並放大盈利潛力。這種系統化的方法將投機操作轉變為一門可衡量的專業。

3%的細節：每次操作的資本保護

第一個組成部分是保護你的資產免受破壞性波動的影響。每筆交易絕不應超過總餘額的3%。這個限制防止一次虧損交易毀掉整個資產組合。

當你應用這個規則時，必須仔細評估每個設定：分析風險回報比，精確設定止損點，並拒絕平庸的交易。內在的紀律促使你養成更好的決策模式。

5%的限制：控制市場整體曝險

第二個層面是避免在單一市場或資產上過度集中。無論你持有多少未平倉交易，總曝險都不應超過資本的5%。

**實例說明：**一個資產組合為$50,000的交易者，不應在單一市場或資產類別中同時投入超過$2,500，無論他有多少個交易。

7%的目標：盈利性交易的收益

第三個規則是確保你的贏家交易比虧損交易更有利可圖。將成功交易的收益設定在至少7%，可以確保淨利能彌補不可避免的損失。

這個原則自然會引導你專注於高概率的交易，排除弱的設定。優先考慮質量而非數量，確保你的最佳交易能帶來遠超虧損的收益，提升整體獲利。

**應用案例：**一個資產為$100,000的交易者，市場中同時風險總額不應超過$7,000。

為何這個規則有效

3-5-7策略在交易者能自由管理風險且沒有隱藏成本或阻礙計算的情況下最為有效。它的效力來自於操作的簡單性，以及迫使交易者以投資者的角度思考，而非情緒化的投機者。持續遵守這三個參數，是區分盈利交易者與資金流失者的關鍵。