A "redução de taxas de juros hawkish" da A Reserva Federal (FED) e o lucro realizado no mercado de criptomoedas

Autor: Hotcoin Research

Desempenho do mercado de criptomoedas

Atualmente, a capitalização total do mercado de criptomoedas é de 3,71 trilhões de dólares, com o BTC representando 59,3%, totalizando 2,2 trilhões de dólares. A capitalização de mercado das stablecoins é de 307,1 bilhões de dólares, com uma diminuição de 0,59% nos últimos 7 dias. Vale a pena notar que o número de stablecoins apresentou um crescimento negativo esta semana, com o USDT representando 59,69%.

Entre os 200 principais projetos do CoinMarketCap, a maioria caiu e uma pequena parte subiu, entre os quais: ZEC com um aumento de 58,98% em 7 dias, VIRTUAL com um aumento de 57,8% em 7 dias, DASH com um aumento de 47,23% em 7 dias, ZEN com um aumento de 79,8% em 7 dias e HNT com um aumento de 29,57% em 7 dias.

Esta semana, a saída líquida do ETF de Bitcoin à vista nos EUA foi de 800 milhões de dólares; a entrada líquida do ETF de Ethereum à vista nos EUA foi de 16,4 milhões de dólares.

Previsão de mercado (3 de novembro - 7 de novembro):

Atualmente, o índice RSI é 46,56 (zona neutra), o índice de medo e ganância é 32 (índice abaixo da semana passada, zona de medo), e o índice de altcoins é 43 (abaixo da semana passada).

Intervalo central do BTC: $107,000-112,000

Intervalo central do ETH: $3,600-4,100

Intervalo central SOL: $175-205

Esta semana, o Federal Reserve cortou as taxas de juros em 25 pontos base como esperado, mas Powell manteve uma postura “dovish” sobre a possibilidade de um corte em dezembro, o que teve um certo impacto no mercado. Alguns investidores de longo prazo realizaram lucros, resultando em uma situação de “comprar a expectativa, vender o fato”. No futuro, deve-se prestar atenção especial a novas declarações que influenciam a decisão sobre taxas de juros e ao estado de fluxo de ETFs à vista, que são variáveis centrais do mercado. Em resumo, o mercado está em um ponto técnico crítico, e a próxima semana será uma fase de volatilidade e escolha de direção.

Para investidores de longo prazo, a ideia central é ignorar o ruído de curto prazo e focar no valor e nas tendências de longo prazo.

Para os traders de curto prazo, a próxima semana será um período crítico de batalha técnica, exigindo reações mais flexíveis e ágeis. Quando a direção não é clara, é essencial manter uma baixa alavancagem ou até mesmo alavancagem zero, evitando ser liquidado devido a flutuações bruscas.

Compreender o presente

Revisão dos grandes eventos da semana

1. Em 27 de outubro, horário local, as equipes de comércio e economia dos EUA e da China concluíram em Kuala Lumpur, capital da Malásia, uma consulta de dois dias, que ocorreu em 26 de outubro. A Reuters informou que esta é a quinta consulta cara a cara entre as equipes de comércio e economia dos EUA e da China desde maio deste ano. Após o término das negociações, o secretário do Tesouro dos EUA, Basent, disse em uma entrevista a meios de comunicação americanos que, após as negociações de dois dias em Kuala Lumpur, as partes chegaram a um “acordo-quadro muito substancial” e que a parte americana “não está mais considerando” aumentar as tarifas sobre a China em 100%;

2. No dia 27 de outubro, segunda-feira, a abertura do mercado à vista de ouro caiu abruptamente 40 dólares antes de se recuperar, atualmente cotado a 4102 dólares/onça;

3. No dia 26 de outubro, a declaração conjunta da Mattel indicou que os Estados Unidos manterão uma tarifa de 19% sobre a Tailândia. A Tailândia eliminará cerca de 99% das barreiras tarifárias, abrangendo todos os produtos industriais dos Estados Unidos, bem como alimentos e produtos agrícolas;

4. No dia 28 de outubro, a GMGN oficial publicou nas redes sociais afirmando: “Em relação aos recentes rumores falsos sobre a GMGN ter sofrido um ataque de hackers, resultando na perda de fundos dos usuários, foi imediatamente iniciada uma auditoria de segurança abrangente. Agora confirmamos que a plataforma não apresenta quaisquer problemas de segurança, a segurança dos fundos dos usuários está garantida”;

5. No dia 28 de outubro, de acordo com notícias oficiais, a Coinbase Asset Management (CBAM), uma subsidiária integral da Coinbase Global, anunciou hoje uma parceria estratégica com a gigante de gestão de ativos Apollo (código da Bolsa de Valores de Nova Iorque: APO) para lançar um plano de estratégia de crédito baseado em stablecoins. Esta medida irá construir uma ponte entre três áreas principais: stablecoins, crédito privado e tokenização de ativos, visando expandir rapidamente as oportunidades de crédito de alta qualidade no ecossistema de stablecoins em crescimento.

6. Em 29 de outubro, segundo o TheBlock, a Visa aceitará pagamentos em quatro stablecoins diferentes em quatro blockchains independentes, que podem ser trocadas por duas moedas fiduciárias-alvo e podem ser convertidas novamente em mais de 25 moedas fiduciárias tradicionais;

7. A 30 de outubro, segundo a Reuters, citando fontes informadas, a OpenAI está a preparar-se para um IPO, com uma avaliação que pode atingir 1 trilião de dólares. Fontes informadas revelaram que a empresa está a considerar submeter documentos aos reguladores o mais cedo possível no segundo semestre de 2026, com um montante mínimo de captação de 60 mil milhões de dólares, sendo que a avaliação específica e o momento dependerão do crescimento dos negócios e das condições de mercado. A CFO da OpenAI, Sarah Friar, disse a algumas pessoas que o objetivo da empresa é ser listada em 2027;

8. A 30 de outubro, segundo a Axios, fontes revelaram que a Consensys, empresa-mãe da MetaMask, contratou o JPMorgan e o Goldman Sachs para liderar a sua oferta pública inicial (IPO). Sabe-se que a IPO pode ocorrer o mais cedo em 2026, mas não foram divulgados detalhes sobre o tamanho e a avaliação;

9. A 31 de outubro, os investigadores da Fundação Ethereum definiram oficialmente a data para o seu hard fork da mainnet (código «Fusaka»). Na reunião telefónica de «todos os desenvolvedores principais» na quinta-feira, os investigadores da Fundação Ethereum anunciaram que o Fusaka será lançado a 3 de dezembro;

10. No dia 31 de outubro, segundo a CNBC, o relatório financeiro do Q3 da Coinbase superou as expectativas, com um lucro líquido no Q3 passando de 75,5 milhões de dólares no mesmo período do ano passado (28 centavos por ação) para 432,6 milhões de dólares (1,50 dólares por ação). O lucro por ação superou a expectativa de consenso dos analistas compilada pelo Grupo da Bolsa de Valores de Londres de 1,10 dólares;

11. A 31 de outubro, segundo a Bloomberg, a Strategy divulgou os resultados do terceiro trimestre após o fecho do mercado de ações dos EUA. A empresa conseguiu um lucro líquido de 2,8 bilhões de dólares no trimestre, impulsionada por ganhos não realizados devido à valorização de sua posição em criptomoedas de aproximadamente 69 bilhões de dólares.

macroeconomia

1. No dia 29 de outubro, o Banco do Canadá reduziu a taxa de juro de referência em 25 pontos base para 2,25%, de acordo com as expectativas do mercado, sendo esta a segunda redução consecutiva.

2. No dia 30 de outubro, a declaração do FOMC da Reserva Federal anunciou que a redução do balanço patrimonial terminaria em 1 de dezembro. (Atualmente, reduzindo 5 bilhões de dólares em títulos do governo e 35 bilhões de dólares em MBS por mês;

3. No dia 30 de outubro, o Federal Reserve reduziu a taxa de juros de referência em 25 pontos base para 3,75%-4,00%, sendo a segunda reunião consecutiva com corte na taxa, de acordo com as expectativas do mercado;

4. No dia 31 de outubro, de acordo com o observador de taxas do Federal Reserve, a probabilidade de uma redução de 25 pontos base em dezembro é de 60,8%.

ETF

De acordo com as estatísticas, entre 27 de outubro e 31 de outubro, houve uma saída líquida de 800 milhões de dólares em ETFs de Bitcoin à vista nos EUA; até 31 de outubro, o GBTC (Grayscale) totalizou uma saída de 24,638 bilhões de dólares, atualmente possuindo 18,833 bilhões de dólares, enquanto o IBIT (BlackRock) atualmente possui 88,421 bilhões de dólares. O valor de mercado total dos ETFs de Bitcoin à vista nos EUA é de 149 bilhões de dólares.

Entradas líquidas do ETF de Ethereum à vista dos EUA: 16,4 milhões de dólares.

Vislumbrar o futuro

Anúncio de evento

1. Bitcoin MENA irá decorrer de 8 a 9 de dezembro no Centro Nacional de Exposições de Abu Dhabi (ADNEC);

2. Solana Breakpoint 2025 será realizado de 11 a 13 de dezembro em Abu Dhabi.

Progresso do projeto

1. O primeiro projeto a ser lançado na plataforma YGG Play Launchpad é o token de lealdade e recompensa dentro do jogo LOL Land, chamado LOL, que será oficialmente lançado a 1 de novembro e começará a ser negociado na DEX.

2. A data limite para receber o airdrop do Monad é 3 de novembro.

Evento importante

1. A Nasdaq solicitou à SEC dos EUA a adição de XRP, SOL, ADA e XLM ao índice de criptomoedas, com a decisão final prevista para ser tomada até 2 de novembro;

2. A data do julgamento relacionada com a carteira de privacidade Bitcoin Samourai Wallet foi marcada para 3 de novembro de 2025.

Desbloqueio de token

1. Sui (SUI) irá desbloquear 43,96 milhões de tokens em 1 de novembro, com um valor de cerca de 103 milhões de dólares, representando 1,21% da circulação.

2.EigenCloud (EIGEN) irá desbloquear 36,82 milhões de tokens no dia 1 de novembro, no valor de aproximadamente 33,99 milhões de dólares, representando 12,10% da oferta em circulação;

3. A Omni Network (OMNI) irá desbloquear 7,990,000 tokens no dia 2 de novembro, com um valor aproximado de 17.34 milhões de dólares, representando 30.30% da circulação.

4. Memecoin (MEME) irá desbloquear 3,45 bilhões de tokens em 3 de novembro, no valor de aproximadamente 5,23 milhões de dólares, representando 5,98% da oferta em circulação.

Sobre nós

A Hotcoin Research, como a principal instituição de pesquisa da exchange Hotcoin, dedica-se a transformar análises profissionais em suas ferramentas práticas de combate. Através do nosso “Relatório Semanal” e “Relatório de Análise Profunda”, analisamos as dinâmicas do mercado para você; aproveitando a coluna exclusiva “Seleção Rigorosa de Moedas” (seleção dupla de AI + especialistas), identificamos ativos promissores e reduzimos o custo de tentativa e erro. Toda semana, nossos pesquisadores também se encontrarão com você ao vivo, interpretando tendências e prevendo movimentos. Acreditamos que a companhia calorosa e a orientação profissional podem ajudar mais investidores a atravessar ciclos e aproveitar as oportunidades de valor do Web3.

Aviso de risco

O mercado de criptomoedas é altamente volátil e o investimento em si envolve riscos. Recomendamos fortemente que os investidores façam investimentos com total compreensão desses riscos e dentro de uma estrutura rigorosa de gestão de riscos para garantir a segurança dos fundos.