Decisão no ponto de viragem do ciclo: comprar na baixa, vender, ou esperar? Hotcoin Research | 10-14 de Novembro de 2025

mercado de criptomoedas表现

Atualmente, o valor total de mercado das criptomoedas é de 3,26 trilhões de dólares, com o BTC representando 58,7%, ou seja, 1,91 trilhões de dólares. O valor de mercado das stablecoins é de 304,2 bilhões de dólares, com uma redução de 0,41% nos últimos 7 dias. Vale destacar que o número de stablecoins tem apresentado uma diminuição negativa contínua durante 3 semanas, sendo que o USDT representa 60,44%.

Entre os 200 principais projetos do CoinMarketCap, a maioria caiu e uma pequena parte subiu, sendo que: STRK teve uma valorização de 72,26% em 7 dias, DRC teve uma valorização de 65,91% em 7 dias, ZEC teve uma valorização de 26,84% em 7 dias, B teve uma valorização de 26,63% em 7 dias e MET teve uma valorização de 19,58% em 7 dias.

Esta semana, a saída líquida do ETF de Bitcoin à vista nos Estados Unidos foi de 1.111 milhões de dólares; a saída líquida do ETF de Ethereum à vista nos Estados Unidos foi de 729 milhões de dólares.

Previsão de mercado (17 de novembro - 21 de novembro):

Atualmente, o índice RSI é de 43,52 (zona neutra), o índice de medo e ganância é de 9 (índice abaixo da semana passada, zona de medo extremo), e o índice de altcoins é de 39 (abaixo da semana passada).

Intervalo central do BTC: $97,000-110,000

Intervalo principal do ETH: $3,000-4,000

Intervalo central SOL: $140-175

Sentimento do mercado: No último ano, houve apenas 11 dias de “medo extremo”. Ao revisar os gráficos de K, esses 11 dias foram todos “buracos de ouro”. A teoria de investimento “comprar na medo e vender na ganância” ainda se aplica? Afinal, agora é o “momento de conclusão do ciclo de 4 anos das criptomoedas”! Os dados em cadeia mostram que o BTC ainda está em uma fase moderadamente baixista, com uma zona de oferta densa entre $106,000 e $118,000, onde muitos investidores tendem a vender nesta faixa de custo, formando uma forte resistência. Abaixo, $100,000 é uma importante linha de defesa psicológica, enquanto $97,000 é o suporte de fundo da faixa.

A probabilidade de um corte de taxas pelo Federal Reserve em dezembro já está abaixo de 50%, e no futuro devemos prestar atenção especial aos relatórios de dados econômicos após a reabertura do governo dos Estados Unidos.

Para investidores conservadores: comprar em partes durante quedas ou manter um bom montante de caixa, nunca se deve estar totalmente investido “all in”!

Para traders ativos: dentro da atual faixa de oscilação clara, pode-se considerar fazer compras com uma posição leve perto do nível de suporte e reduzir ou vender perto do nível de resistência. É imprescindível definir um stop loss.

Entender agora

Revisão dos grandes eventos da semana

1. No dia 10 de novembro, segundo a mídia americana, no dia 9, o Senado dos Estados Unidos chegou a um acordo para acabar com a “paralisação” do governo federal;

2. No dia 11 de novembro, o membro do conselho do Fed, Milan, afirmou na segunda-feira que, dada a suavização do mercado de trabalho e a queda da inflação, o Fed deve reduzir as taxas de juros em 50 pontos base em dezembro. Ele acredita que uma redução de 25 pontos base é a “mínima” medida apropriada;

3. No dia 10 de novembro, a Coinbase publicou uma mensagem nas redes sociais informando que a venda pública do token Monad começará no dia 17 de novembro;

4. No dia 12 de novembro, a empresa de reserva de ativos digitais e marca de bens de consumo Upexi, baseada em Solana, anunciou um desempenho trimestral “recorde”, com sua receita de ativos digitais ultrapassando 6 milhões de dólares, impulsionando o lucro bruto total para 8,3 milhões de dólares, um aumento de 183% em relação ao ano anterior;

5. No dia 12 de novembro, a Coinbase e a startup de infraestrutura de stablecoin BVNK rescindiram o acordo de aquisição no valor de 2 bilhões de dólares. Se a transação tivesse sido concluída, teria se tornado um dos maiores casos de fusão e aquisição na história do mercado de criptomoedas, expandindo significativamente o alcance dos negócios de stablecoin de nível institucional da Coinbase.

6. No dia 12 de novembro, o presidente da Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC), Paul Atkins, explicou seu plano de “classificação de tokens de criptomoedas”, com o objetivo de distinguir claramente quais criptomoedas se qualificam como valores mobiliários, enquanto a SEC avança na regulamentação de ativos digitais de uma nova maneira;

7. No dia 14 de novembro, o mercado de criptomoedas sofreu um novo golpe, com o Bitcoin caindo para 98.000 dólares esta manhã, agora cotado a 100.294 dólares, e o Ethereum quebrando a marca de 3.200 dólares, agora cotado a 3.252 dólares. O valor total de mercado das criptomoedas caiu cerca de 2.0% nas últimas 24 horas, agora reportando 3,45 trilhões de dólares. As ações nos EUA fecharam em forte queda, com o Nasdaq a cair 2.3%, o Dow Jones a registrar uma queda inicial de 1.6% e o índice S&P 500 também a descer 1.6%, com todas as ações relacionadas a criptomoedas nos EUA a caírem.

8. No dia 14 de novembro, Musk afirmou: “X acabou de lançar um conjunto totalmente novo de funcionalidades de comunicação, incluindo encriptação de mensagens, chamadas de áudio e vídeo, e transferência de arquivos. X Money estará disponível em breve.”

9. No dia 14 de novembro, segundo dados da Coinglass, o total de liquidações na rede nos últimos 24 horas subiu para 748 milhões de dólares, sendo 596 milhões de dólares em liquidações de posições longas e 152 milhões de dólares em liquidações de posições curtas.

macroeconomia

1. No dia 14 de novembro, os sinais hawkish emitidos por oficiais da Reserva Federal apagaram as esperanças do mercado em relação a um corte nas taxas de juros nos EUA em dezembro, além do calendário de dados ainda confuso e das preocupações com a bolha de inteligência artificial, os mercados globais de ações e de metais preciosos sofreram um duro golpe na sexta-feira;

2. Em 15 de novembro, de acordo com o observador de taxas do Fed, a probabilidade de uma redução de 25 pontos base em dezembro é de 39,8%.

ETF

Segundo estatísticas, entre 10 de novembro e 14 de novembro, houve uma saída líquida de 1,111 milhões de dólares no ETF de bitcoin à vista dos EUA; até 14 de novembro, o GBTC (Grayscale) teve uma saída total de 24,638 milhões de dólares, atualmente detendo 16,091 milhões de dólares, enquanto o IBIT (BlackRock) atualmente detém 75,162 milhões de dólares. O valor total de mercado do ETF de bitcoin à vista dos EUA é de 126,787 milhões de dólares.

Saída líquida do ETF à vista de Ethereum nos EUA: 72.900 dólares.

Prever o futuro

Anúncio de evento

1. O Devconnect terá lugar de 17 a 22 de novembro de 2025 em Buenos Aires, Argentina. Este importante evento tecnológico reunirá os principais participantes do ecossistema Ethereum. Durante o evento, construtores, educadores e equipes de protocolos do Ethereum colaborarão por meio de cursos práticos, palestras técnicas aprofundadas e workshops liderados pela comunidade, promovendo juntos a inovação e o desenvolvimento da tecnologia de blockchain;

2. Bitcoin MENA vai realizar-se de 8 a 9 de dezembro no Centro Nacional de Exposições de Abu Dhabi (ADNEC);

3. Solana Breakpoint 2025 ocorrerá de 11 a 13 de dezembro em Abu Dhabi.

progresso do projeto

1. A Berachain planeia lançar uma página de reclamação para as vítimas da vulnerabilidade do Balancer v2 / BEX antes de 16 de novembro e realizar um fork para desbloquear o contrato BEX a nível de máquina virtual;

2. A empresa listada WLFI com estratégia financeira ALT5 Sigma publicará seu novo relatório financeiro no dia 18 de novembro;

3. O período de recebimento do airdrop do projeto Capx AI de AI代理 vai fechar no dia 20 de novembro às 7:59.

Evento importante

1. No dia 18 de novembro às 8:30, o Banco da Austrália publicará a ata da reunião de política monetária de novembro;

2. No dia 20 de novembro às 21:30, os EUA vão divulgar o número de pedidos iniciais de subsídio de desemprego até a semana de 15 de novembro: ( milhões );

3. No dia 20 de novembro às 03:00, o Federal Reserve publica a ata da reunião de política monetária;

4. No dia 21 de novembro às 23:00, a Universidade de Michigan nos EUA divulgará o índice de confiança do consumidor final.

desbloqueio de token

1. Melania Meme (MELANIA) irá desbloquear 26.25 milhões de tokens no dia 18 de novembro, no valor de cerca de 3.74 milhões de dólares, representando 5.04% da oferta em circulação;

2. LayerZero (ZRO) irá desbloquear 26.72 milhões de tokens no dia 20 de novembro, valendo cerca de 38.05 milhões de dólares, representando 7,29% da oferta em circulação;

3. KAITO (KAITO) irá desbloquear 8.35 milhões de tokens no dia 20 de novembro, no valor de cerca de 6.46 milhões de dólares, representando 2.97% da oferta em circulação;

4. SOON (SOON) irá desbloquear 15.210.000 tokens no dia 23 de novembro, no valor de aproximadamente 29.510.000 dólares, representando 4,33% da oferta em circulação.

Sobre nós

A Hotcoin Research, como o núcleo da instituição de pesquisa do Hotcoin Exchange, está dedicada a transformar análises profissionais em suas ferramentas práticas. Através do “Insights Semanais” e dos “Relatórios de Fundo Profundo”, analisamos a dinâmica do mercado para você; com a ajuda da nossa coluna exclusiva “Seleção Rigorosa de Moedas” (filtragem dupla de IA + especialistas), identificamos ativos potenciais e reduzimos os custos de erro. A cada semana, nossos pesquisadores também se encontram com você ao vivo, interpretando tendências quentes e prevendo tendências. Acreditamos que a companhia calorosa e a orientação profissional podem ajudar mais investidores a atravessar ciclos e aproveitar as oportunidades de valor da Web3.

Aviso de risco

O mercado de criptomoedas é altamente volátil e o investimento em si traz riscos. Recomendamos fortemente que os investidores façam investimentos com uma compreensão completa desses riscos e dentro de um rigoroso quadro de gestão de riscos para garantir a segurança dos fundos.

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