我現在應該買比特幣嗎？需要考慮的關鍵因素

免責聲明： 本文章僅供參考，並不構成任何財務、投資或交易建議。作者可能持有本文提及的比特幣或其他加密貨幣的頭寸。加密貨幣投資具有重大風險，包括可能損失全部投資。過去的表現不保證未來結果。在做出投資決策前，請始終自行研究並諮詢合格的財務顧問。

介紹

“我現在應該買比特幣嗎？”是加密貨幣中最常被搜尋的問題之一。這也是最難回答的問題之一，因為正確的選擇完全取決於您的個人情況、財務目標和風險承受能力。

本文不會告訴你是否應該買比特幣，而是提供一個思考決策的框架。我們將呈現一些投資者用來證明購買的理由、等待的理由，以及在投入任何資金到加密貨幣前應該問自己的問題。

當前市場情況

截至2025年12月，根據 CoinGecko 的數據，比特幣的交易價格在 $90,000 到 $93,000 之間。這是一個波動較大的年份，BTC 在2025年10月曾觸及歷史高點約 $126,000，隨後大幅回落。

目前市場處於減半後環境。2024年4月的減半將比特幣的區塊獎勵從 6.25 BTC 減少到 3.125 BTC，供應速率減半。歷史上，減半事件通常 precede 價格上漲的周期，但此模式並非一定會重演。

機構參與度已顯著增加，2024年1月批准的美國現貨比特幣 ETF (吸引大量資金流入)。美國政府也通過行政命令建立了戰略比特幣儲備，彰顯比特幣作為資產類別的主流接受度提升。

然而，市場狀況瞬息萬變。當你閱讀本文時，價格和情況可能已經不同。

一些投資者用來支持購買比特幣的理由

以下點是一些投資者在決定購買比特幣時引用的理由。這些並非建議，而是市場上存在的觀點。

長期採用趨勢

比特幣的採用率在全球持續增長。機構投資者、企業，甚至政府都將比特幣列入資產負債表或儲備中。一些投資者將這種日益增加的採用視為比特幣正從投機資產轉型為更成熟的價值儲存。

稀缺性設計

比特幣的協議限制總供應為 2100萬枚。截至 Blockchain.com 的數據，已挖出約 19.95 百萬 BTC，而根據 Chainalysis 的研究，估計有 300萬至 400萬的比特幣永久遺失，實際有效供應更為有限。一些投資者認為這種 programmed scarcity 相較於可無限制印刷的法定貨幣更具吸引力。

( 歷史性減半模式

歷史上，比特幣在減半後的12到18個月內經歷了顯著的價格上漲。最近一次在2024年4月的減半，使一些投資者相信目前的時間點可能提供有利的進場點。然而，歷史模式並不保證未來，也每一個市場周期都不同。

) 投資組合多元化

一些理財顧問建議將比特幣配置為投資組合中的 ###1%至5%###，認為這能提供多元化的好處，因為比特幣與傳統資產的相關性較低。這種觀點將比特幣視為更廣泛投資策略中的一個元素，而非獨立投資。

一些投資者反對購買比特幣的理由

以下點是一些投資者在決定等待或避免購買比特幣時引用的原因。這些擔憂同樣有效，值得認真考慮。

( 波動性風險

比特幣在歷史上曾有四次跌幅超過80%。根據 CoinGecko 的歷史數據，包括2011年的93%崩盤、2014年至2015年 Mt. Gox 崩盤後的86%、2017至2018年的84%、以及2021年11月至2022年的77%崩盤（以 FTX 爆雷為高潮）。

儘管比特幣每次都從這些崩盤中反彈並創新高，但反彈期間常常是數月或數年。那些在下跌期間需要資金的投資者會面臨重大損失。

) 法規不確定性

加密貨幣的監管在不同司法管轄區差異很大，且仍在演變中。潛在的監管變化可能影響比特幣的價格、實用性或合法性。一些投資者偏好等待更明確的監管框架再進行資金投入。

機會成本

投入比特幣的資金不能用於其他投資。部分投資者會將比特幣與股票、債券、房地產或現金儲備等替代方案比較。任何投資的機會成本都值得考慮。

目前估值問題

經歷了早期的顯著升值後，一些投資者質疑比特幣目前的估值是否提供具有吸引力的風險調整回報。這種觀點建議等待更低的價格或縮小持倉規模。

無現金流

與派息股票或付息債券不同，比特幣不產生任何收入。其價值完全取決於未來買家願意支付高於當前價格的意願。一些投資者偏好能產生現金流的資產。

購買前要問自己的問題

與其問“我現在應該買比特幣嗎”，不如問自己以下問題：

你的投資期限是多久？
比特幣的波動性使短期價格走勢難以預測。大多數長期持有者的表現都比試圖把握時機的人來得好。你是否準備好忍受可能持續數年的50%到80%的回撤？

你能承擔完全損失這筆錢嗎？
儘管比特幣有良好的歷史記錄，但沒有任何投資是保證的。若完全損失你的比特幣投資，會對你的財務安全或生活造成重大影響嗎？如果是，則持倉規模可能過大。

你理解你在買什麼嗎？
在投資任何資產前，你應該了解其基本面。你了解比特幣的運作原理、為何它對某些人有價值，以及涉及的風險嗎？我們的比特幣解說已涵蓋基本知識。

你的財務狀況是否良好？
理財顧問通常建議先還清高利貸、建立緊急基金、並為退休儲蓄再進行投資。你已經先處理好這些基本嗎？

你已經諮詢專業人士了嗎？
一位認證的理財規劃師或顧問可以幫助你了解比特幣是否適合你，並根據你的具體情況，判斷其在整體財務規劃中的位置。

投資比特幣的方法

對於決定購買比特幣的人來說，常見的兩種方法並沒有絕對優劣之分，它們只是反映不同的理念。

一次性全額投入
一次性投入固定金額。支持者認為此方法可以最大化市場中的時間。批評者則指出這會增加短期波動的暴露，並有可能在高點買入。

定期定額（DCA）
在固定時間間隔（每週、每月等）投資較小的金額。支持者認為此方法可以降低波動的影響，避免因時機選擇而產生壓力。批評者則認為，若價格持續上升，平均成本可能會較高。

我們的購買與出售比特幣指南涵蓋實務操作步驟。

常見的錯誤避免

無論你是否決定購買，以下錯誤經常傷害許多加密貨幣投資者：

FOMO（害怕錯過）在高點購買
害怕錯過常會導致投資者在大幅漲升後追高，結果價格反轉。最佳的買入時機很少是當所有人都在談論賺了多少錢。

投入超出承受範圍的資金
考慮到比特幣的波動性，投入可能在短期內用於日常開銷或緊急用途的資金會帶來重大風險。強制賣出在下跌時會鎖定損失。

安全措施不足
投資者曾因交易所被駭、釣魚攻擊或密碼遺失而失去比特幣。了解正確的安全實務，在持有大量資產前十分必要。

在下跌時恐慌性賣出
在崩盤期間恐慌性賣出比跌幅本身更傷人。那些在過去80%的崩盤中恐慌賣出的投資者，錯過了隨後的反彈和新高。

忽略稅務影響
在許多司法管轄區，加密貨幣交易會觸發應稅事件。在買賣前，請諮詢稅務專業人士了解稅務義務。

結論

“我現在應該買比特幣嗎？”這個問題沒有普遍的答案。正確的決定取決於你的財務狀況、目標、風險承受能力和投資期限。

本文已介紹：

• 截至2025年12月的市場情況
• 一些投資者用來支持購買比特幣的理由
• 一些投資者用來反對或等待的理由
• 幫助你評估自身情況的問題
• 常見的方法與錯誤

決策權在你手中。如果你不確定，建議先諮詢了解你個人財務與加密貨幣的合格財務顧問，做出明智的投資。

最終免責聲明： 本文章僅供參考，並不構成任何財務、投資或交易建議。加密貨幣投資具有重大風險，包括可能損失全部投資。請自行研究並諮詢合格的財務顧問，做出適合你的決策。過去的表現不代表未來結果。

資料來源

• CoinGecko. ###2025### 比特幣價格數據 https://www.coingecko.com/
• Blockchain.com. (2025) 比特幣流通總量 https://www.blockchain.com/charts/total-bitcoins
• Chainalysis. (2017-2025) 遺失比特幣分析 https://www.chainalysis.com/
• 白宮. (2025年3月6日) 事實說明：特朗普總統建立戰略比特幣儲備及美國數位資產儲備 https://www.whitehouse.gov/fact-sheets/2025/03/
• 比特幣白皮書. (2008) 比特幣：一種點對點電子現金系統 https://bitcoin.org/bitcoin.pdf